Japanischer Yen erweitert Verluste, während US-Dollar aufgrund hawkischer Fed aufwertet

• Der japanische Yen wertet ab aufgrund der hawkischen Stimmung, die darauf hindeutet, dass die Fed die Zinsen länger hoch halten wird.
  

• Der japanische Finanzminister Shunichi Suzuki äußerte Bedenken hinsichtlich der negativen Auswirkungen des schwachen japanischen Yen.

• Der US-Dollar bleibt angesichts höherer US-Staatsanleiherenditen fester.

Der japanische Yen (JPY) verlor am Dienstag zum vierten Mal in Folge an Boden, angetrieben durch das signifikante Zinsdifferenzial zwischen Japan und den Vereinigten Staaten (USA). Dieser Druck auf den JPY hat das USD/JPY-Paar gestärkt. Die Marktstimmung deutet darauf hin, dass die Bank von Japan (BoJ) möglicherweise früher als erwartet die Zinsen erhöhen wird vor dem Hintergrund des schwachen JPY.

Der japanische Finanzminister Shunichi Suzuki äußerte Bedenken über die negativen Implikationen des schwachen JPY. Suzuki sagte auch, dass die Marktdiskussionen sich auf langfristige Raten konzentrieren, da sie steigen, und auf angemessene nationale Schuldenpolitiken in Japan fokussiert sind. Es gibt Hoffnungen auf Lohnerhöhungen, die das Tempo der Inflation übertreffen. Er erklärte, dass er die Devisenbewegungen genau beobachte.

Der US-Dollar (USD) handelt stabil, da es keine größeren wirtschaftlichen Datenveröffentlichungen aus den Vereinigten Staaten (USA) gab. Die höheren US-Staatsanleiherenditen haben den Greenback unterstützt. Die US-Notenbank (Fed) bleibt vorsichtig in Bezug auf Inflation und die Möglichkeit von Zinssenkungen im Jahr 2024.

Täglicher Überblick Marktakteure: Japanischer Yen wertet aufgrund der hawkischen Fed ab

Eine Umfrage der Bank von Japan (BoJ) zeigte am Montag, dass etwa 70% der Unternehmen Nachteile durch die 25-jährigen geldpolitischen Lockerungsmaßnahmen der BoJ erfahren haben, insbesondere eine Schwächung des JPY, die die Importkosten erhöhte. Allerdings erkannten etwa 90% der Unternehmen auch Vorteile, die sich aus der anhaltenden Lockerung ergaben, einschließlich niedriger Kreditkosten. Unter den großen japanischen Herstellern trat die Stabilität des Wechselkurses als der Hauptfaktor hervor, den sie sich von der geldpolitischen Politik der Zentralbank wünschten.

Die Rendite der zweijährigen japanischen Staatsanleihe liegt laut FactSet bei 0,34%. Dies bedeutet, dass die Leitzinsen in der zweiten Jahreshälfte voraussichtlich 0,25% erreichen und im nächsten Jahr 0,5% betragen werden.

Am Montag sagte Loretta Mester, Präsidentin der Federal Reserve Bank von Cleveland, gegenüber Bloomberg, dass sie nicht mehr glaubt, dass drei Zinssenkungen im Jahr 2024 angemessen sind. Mester betonte, dass die Inflationsrisiken nach oben geneigt sind und hob hervor, dass es keinen Schaden darstellt, zusätzliche Zeit zur Datenerhebung über die Inflation zu verbringen, angesichts der Stärke der Wirtschaft.

Laut dem CME FedWatch Tool ist die Wahrscheinlichkeit, dass die Federal Reserve im September eine Zinssenkung um 25 Basispunkte vornimmt, leicht auf 49,6% gestiegen, verglichen mit 48,6% vor einer Woche.

Die Marktstimmung deutet darauf hin, dass die BoJ möglicherweise die Anleihekäufe bei der Sitzung im Juni reduzieren wird. BoJ-Gouverneur Kazuo Ueda deutete ebenfalls an, dass es keine unmittelbaren Pläne gibt, die ETF-Bestände der Zentralbank zu verkaufen.

Technische Analyse: USD/JPY steigt auf ein wichtiges Niveau von rund 156,50

Der japanische Yen handelt am Dienstag gegen seinen Gegenpart, den US-Dollar, um 156,50. Das Tageschart für USD/JPY zeigte eine aufsteigende Dreiecksformation. Zusätzlich wies der 14-Tage-Relative-Stärke-Index (RSI) auf eine bullische Stimmung hin, da er knapp über der 50er-Marke lag.

Das USD/JPY-Paar könnte die obere Grenze des aufsteigenden Dreiecks bei der psychologischen Barriere von 157,00 erneut testen. Ein Durchbruch über dieses Niveau könnte das Paar unterstützen, das Hoch von 160,32 zu erreichen, ein Niveau, das seit April 1990 nicht mehr gesehen wurde.

Auf der Unterseite erscheint die untere Schwelle des aufsteigenden Dreiecks als unmittelbare Unterstützung, um das wichtige Niveau von 155,50, gefolgt von dem 21-Tage-Exponentiellen Gleitenden Durchschnitt (EMA) bei 155,25. Ein Bruch unter dieses Niveau könnte Druck auf das USD/JPY-Paar ausüben, sich auf die Rückfallunterstützung bei 153,60 zu bewegen.

USD/JPY: Tages-Chart