Euro weitet Erholung nach EZB vom Jahrestief aus und erobert 1,1200 gegenüber schwachem USD zurück

• EUR/USD steigt den dritten Tag in Folge angesichts einer Kombination unterstützender Faktoren.
• Der hawkische Ausblick der EZB wirkt als Rückenwind für den Euro und die Kassakurse angesichts eines schwachen USD.
• Fed-Zinserhöhungswetten und geopolitische Unsicherheiten könnten die USD-Verluste begrenzen und die Gewinne des Paares deckeln.

Das Währungspaar EUR/USD baut auf der guten Erholung des Vortags aus dem Bereich um 1,1100 bzw. einem frischen Tief seit Mai 2025 auf und gewinnt am Freitag den dritten Tag in Folge an positiver Dynamik. Das Momentum hebt die Kassakurse in der asiatischen Sitzung weiter über die Marke von 1,1200 und wird von einer Kombination von Faktoren gestützt.

Die Gemeinschaftswährung erhält Unterstützung durch den hawkischen Ausblick der Europäischen Zentralbank (EZB), der signalisiert, dass eine Zinserhöhung im Dezember fest im Spiel ist, da die Inflationsrisiken angesichts stark steigender Energiekosten zugenommen haben. Der US-Dollar (USD) dürfte seinen Rückgang von einem Zwei-Wochen-Hoch ausweiten, da Hoffnungen auf Diplomatie im Nahen Osten und ein Einbruch der US-Anleiherenditen dem Paar EUR/USD zusätzlichen Auftrieb verleihen.

In den jüngsten Entwicklungen hat US-Vizepräsident JD Vance einen direkten Brief an den Sekretär des Obersten Nationalen Sicherheitsrats des Iran, Mohsen Rezaei, geschickt, um die Friedensverhandlungen wieder aufzunehmen. Darüber hinaus legten katarische Vermittler dem Iran einen neuen Vertragsentwurf vor, um den Krieg mit den USA und Israel zu beenden. Dennoch bleiben Anleger angesichts der eskalierenden Feindseligkeiten zwischen den Huthi im Jemen und Saudi-Arabien vorsichtig.

Unterdessen erklärte die iranische Marine am Donnerstag, vier Öltanker seien in der Straße von Hormus auf Seeminen gestoßen, was die Sorgen über Versorgungsunterbrechungen im Nahen Osten verstärkt. Die Unsicherheit stützt weiterhin die erhöhten Rohölpreise, schürt Inflationssorgen und untermauert hawkische Erwartungen an die US-Notenbank Federal Reserve (Fed). Dies könnte dazu beitragen, die USD-Verluste zu begrenzen und weitere nennenswerte Gewinne des Paares EUR/USD zu deckeln.

Laut dem FedWatch Tool der CME Group preisen Händler derzeit eine Wahrscheinlichkeit von rund 75% ein, dass die US-Notenbank im Dezember die Kreditkosten erneut anheben wird. Bestätigt wurden diese Wetten durch die am Donnerstag veröffentlichten US-Makrodaten, die zeigten, dass sich das Wirtschaftswachstum im Quartal Juli bis September auf eine annualisierte Rate von 3,4% beschleunigt hat und die Inflation im September weiterhin über dem 2%-Ziel der Notenbank lag.

Das vorgenannte fundamentale Umfeld spricht für das Auftreten von USD-Käufen bei Rücksetzern, weshalb es ratsam ist, auf starke Anschlusskäufe zu warten, bevor bestätigt wird, dass das Paar EUR/USD einen kurzfristigen Boden gebildet hat, und sich für weitere Gewinne zu positionieren. Händler richten ihren Blick nun auf die erste Schätzung des BIP-Wachstums im Euroraum für das dritte Quartal sowie auf die Verbraucherpreisdaten für kurzfristige Chancen.

EUR/USD 4-hour chart

Technical Analysis

Das Währungspaar EUR/USD stockt seine Erholung in der Nähe des Exponential Moving Average (EMA) der 100-Periode auf dem 4-Stunden-Chart. Das Scheitern, diesen EMA zurückzuerobern, deutet darauf hin, dass die Kassakurse kurzfristig gedeckelt bleiben, trotz der jüngsten wiederholten Erholungen aus der Nähe der runden Marke von 1,1100. Daher wäre ein nachhaltiger Durchbruch über den EMA der 100-Periode bei 1,1211 erforderlich, um den Abwärtsdruck zu verringern und eine konstruktivere Erholungsphase zu ermöglichen.

(Die technische Analyse dieser Nachricht wurde mithilfe eines KI-Tools verfasst. Mehr erfahren.)