Gold fällt aufgrund nachlassender Handels Spannungen und Gewinnmitnahmen

• Der Goldpreis fällt in der asiatischen Sitzung am Mittwoch. 

• Nachlassende Handels Spannungen zwischen den USA und China belasten den Goldpreis, aber Wetten auf Zinssenkungen der Fed und Unsicherheiten könnten die Verluste begrenzen. 

• Der US-Verbraucherpreisindex (CPI) für September wird am Freitag im Mittelpunkt stehen. 

Der Goldpreis (XAU/USD) fällt am Mittwoch während der asiatischen Handelsstunden unter 4.100 USD. Das Edelmetall setzt den Rückgang fort, nachdem es den steilsten Ausverkauf seit über einem Jahrzehnt erlebt hat, da Händler Gewinne nach einer längeren Rallye realisierten, die das Rohmaterial neun Wochen in Folge steigen ließ und dabei aufeinanderfolgende Rekorde erreichte.

Darüber hinaus scheinen die Handels Spannungen zwischen den USA und China nachzulassen, da beide Seiten beabsichtigen, vor der Zollfrist am 1. November einen Deal auszuhandeln. Dies könnte wiederum die Nachfrage nach sicheren Anlagen untergraben. 

Auf der anderen Seite könnten Bedenken über die Auswirkungen der US-Regierungsstilllegung und anhaltende Ängste über untragbare Staatsverschuldung weltweit dazu beitragen, die Verluste des gelben Metalls zu begrenzen. Die wachsende Erwartung, dass die US-Notenbank (Fed) in der Oktobersitzung eine weitere Zinssenkung um einen Viertelpunkt vornehmen wird, könnte den Goldpreis anheben. Niedrigere Zinssätze könnten die Opportunitätskosten des Haltens von Gold verringern und das nicht verzinsliche Edelmetall unterstützen.

In der kommenden Woche werden Händler die US-Verbraucherpreisindex (CPI) Inflationsdaten für September am Freitag genau beobachten, da die Daten aufgrund der durch die Regierungsstilllegung verursachten Datenknappheit ausbleiben. 
Sowohl der Gesamt- als auch der Kern-CPI werden voraussichtlich einen Anstieg von 3,1% im Jahresvergleich im September zeigen. Jegliche Anzeichen einer höheren als erwarteten US-Inflation könnten den US-Dollar (USD) anheben und den Preis des in USD denominierten Rohstoffs kurzfristig belasten.

Tägliche Marktbewegungen: Gold sieht sich Verkaufsdruck gegenüber, während die Rallye abkühlt

Die US-Regierungsstilllegung ist in die vierte Woche eingetreten, da der Senat am Montag zum 11. Mal gescheitert ist, einen im Repräsentantenhaus verabschiedeten Vorschlag zur Finanzierung der Regierung und zum Ende der laufenden Stilllegung voranzubringen. Die Abstimmung endete mit 50 zu 43, hauptsächlich entlang der Parteigrenzen.

US-Präsident Donald Trump drohte letzte Woche mit einem neuen 100%igen Zoll auf China. Am Wochenende milderte er seine Haltung und erklärte, dass hohe Zölle auf China nicht tragbar seien und er bereit sei, die Beziehungen zu China zu verbessern. 

Trump sagte am späten Mittwoch, dass er bei einem bevorstehenden Treffen mit dem chinesischen Präsidenten Xi Jinping einen "guten Deal" im Handel erwarte. Er räumte jedoch auch ein, dass die mit Spannung erwarteten Gespräche möglicherweise nicht stattfinden werden. 

US-Finanzminister Scott Bessent wird sich mit seinen chinesischen Amtskollegen treffen, um eine Deeskalation der Handels Spannungen vor den US-chinesischen Handelsgesprächen zu erörtern. 

Trump sagte am späten Dienstag, dass er kein "vergeudetes Treffen" wolle, nachdem ein Plan für persönliche Gespräche mit seinem russischen Amtskollegen Wladimir Putin über den Krieg in der Ukraine auf Eis gelegt wurde, so die BBC. 

Händler preisen derzeit eine nahezu 99%ige Wahrscheinlichkeit ein, dass die US-Notenbank nächste Woche die Zinsen erneut senken wird, gefolgt von einer weiteren Senkung im Dezember, so das CME FedWatch-Tool.

Gold behält einen positiven Ton im langfristigen Bereich

Der Goldpreis handelt am Tag im negativen Bereich. Laut dem Tageszeitrahmen bleibt der konstruktive Ausblick des Edelmetalls intakt, da der Preis über dem wichtigen 100-Tage-Exponential Moving Average bleibt. Eine weitere Konsolidierung oder ein vorübergehender Ausverkauf kann jedoch nicht ausgeschlossen werden, da der 14-Tage-Relative Strength Index (RSI) auf die Mittellinie zeigt, was auf ein neutrales Momentum im kurzfristigen Bereich hinweist. 

Auf der positiven Seite ist die erste Widerstandsbarriere, die es zu beobachten gilt, 4.140 USD, das Hoch vom 15. Oktober. Jegliches Nachfolgekauf über diesem Niveau könnte den Weg zu 4.330 USD, dem Hoch von 16, ebnen. Weiter nördlich ist die nächste Hürde im Bereich von 4.370-4.380 USD zu sehen, was dem Allzeithoch und der oberen Begrenzung des Bollinger Bands entspricht. 

Im bärischen Fall fungiert die psychologische Marke von 4.000 USD als wichtige Unterstützung für XAU/USD. Die zusätzliche Abwärtsfilter liegt bei 3.947 USD, dem Tief vom 10. Oktober. Die nächste Unterstützungsebene befindet sich bei 3.838 USD, dem Tief vom 3. Oktober.