Euro stürzt ab, da US-Renditen die EZB-Zinserhöhungserwartungen übertrumpfen

• US-Dollar stärkt sich, da die Renditen von Staatsanleihen aufgrund von Inflationssorgen steigen.
• EZB-Beamte signalisieren Zinserhöhung im Juni, falls Energieschock anhält.
• Fed-Protokoll steht bevor, während Märkte das Risiko einer Zinserhöhung zum Jahresende einpreisen.   

EUR/USD fällt am Dienstag nahe 1,1600, da der Greenback etwas Boden gutmacht, gestützt durch stark steigende US-Staatsanleihenrenditen, obwohl EZB-Beamte die Tür für Zinserhöhungen auf der Juni-Sitzung geöffnet haben. Das Paar notiert zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels mit Verlusten von 0,48%.

EUR/USD fällt, da steigende Renditen Fed-Zinserhöhungsängste wiederbeleben

Die Finanzmärkte werden von der Geopolitik getrieben. Gemischte Schlagzeilen aus dem Nahen Osten halten die Anleger nervös, obwohl US-Präsident Donald Trump beschlossen hat, die für Dienstag geplanten Angriffe auf den Iran auf Bitte der Golf-Alliierten zu stoppen. Kürzlich sagte er, dass die USA den Iran möglicherweise erneut angreifen müssten, aber dass Teheran um einen Deal bittet.

Bezüglich der Gespräche zwischen den USA und dem Iran sagte der US-Vizepräsident JD Vance, dass beide Länder bedeutende Fortschritte gemacht hätten und dass keine der beiden Seiten eine Wiederaufnahme der Feindseligkeiten anstrebe.

Hohe Energiepreise hatten die Spekulationen verstärkt, dass große Zentralbanken die Zinsen anheben müssten. Händler hatten über das CME FedWatch Tool eine 50%ige Wahrscheinlichkeit eingepreist, dass die Federal Reserve die Kreditkosten gegen Ende des Jahres anheben würde.

Der US-Dollar-Index (DXY), der die Performance des Greenbacks gegenüber einem Korb von sechs Währungen misst, liegt um 0,35% höher bei 99,30.

Die Geldmärkte hatten laut Prime Terminal Daten eine 50%ige Chance eingepreist, dass die Federal Reserve die Kreditkosten einmal gegen Ende des Jahres erhöhen würde.

Am Mittwoch werden die Anleger auf das Protokoll der letzten geldpolitischen Sitzung der Fed blicken, um Einblicke zu erhalten, wie stark die Entscheidungsträger eine Verschiebung von einer Lockerungsneigung hin zu einer neutralen Haltung unterstützen.

Auf der anderen Seite des Atlantiks war der Eurozonen-Kalender leer, abgesehen von Reden von Beamten der Europäischen Zentralbank (EZB). Kocher sagte, dass eine Zinserhöhung im Juni möglich sei, falls es „keine Verbesserung im Iran-Krieg“ gebe.

Joachim Nagel von der Bundesbank, der seine Aussagen bestätigte, erklärte, dass sich die EZB von einem Basisszenario entferne und „vielleicht im Juni etwas tun müsse“.

Francois Villeroy von der Banque de France sagte, dass die Zentralbank „bereit sein werde, bei Bedarf zu handeln“ und dass der Iran-Konflikt Risiken für Wachstum und Inflation schaffe.

EUR/USD Kursprognose: Technischer Ausblick

Im Tageschart notiert EUR/USD bei 1,1606 und behält einen kurzfristig bärischen Ton bei, da der Kurs unter dem Cluster der einfachen gleitenden Durchschnitte um 1,1648 bleibt. Das Paar handelt zudem unter der breiteren absteigenden Widerstandslinie, die vom Bereich um 1,1929 gezogen wird, während die zuvor den Aufwärtstrend stützende aufwärts geneigte Unterstützungslinie nun oberhalb liegt und eine begrenzte Konstellation verstärkt. Der Relative-Stärke-Index (14) bei etwa 40 befindet sich im negativen Bereich, aber über dem überverkauften Niveau, was auf anhaltenden Abwärtsdruck und nicht auf Erschöpfung hindeutet.

Auf der Oberseite liegt der erste Widerstand rund um das Band der 50/100/200-Tage einfachen gleitenden Durchschnitte nahe 1,1648, wo ein Tagesschlusskurs darüber erforderlich wäre, um den unmittelbaren Verkaufsdruck zu mildern. Weiter oben liegt die ehemalige aufsteigende Unterstützungslinie, die nun als Barriere bei etwa 1,1759 fungiert, gefolgt von den jüngsten trendlinienbezogenen Hochs nahe 1,1796, die zusammen eine breitere Angebotszone definieren, welche Erholungsversuche begrenzt, solange der Kurs darunter bleibt.

(Die technische Analyse dieser Story wurde mit Hilfe eines KI-Tools erstellt.)