EUR/USD zieht sich zurück, da der US-Dollar vor den US-Produktions-PMI-Daten Gewinne behauptet

• EUR/USD fällt in Richtung 1,1050, da der US-Dollar vor der Veröffentlichung des ISM US Manufacturing PMI für August stark performt.
  

• Es wird erwartet, dass die Fed und die EZB diesen Monat die Zinsen senken werden.

• Diese Woche werden Investoren besonderes Augenmerk auf die US-NFP-Daten für August legen.

EUR/USD fällt zurück, nachdem es in der europäischen Sitzung am Dienstag nicht gelungen ist, die Erholung über den unmittelbaren Widerstand von 1,1080 hinaus auszudehnen. Das Hauptwährungspaar fällt, da der US-Dollar (USD) seine Gewinne beibehält und sich nahe einem fast zweiwöchigen Hoch bewegt, während der US-Dollar-Index (DXY), der den Wert des Greenback gegenüber sechs Hauptwährungen verfolgt, nahe bei 101,80 handelt.

Der US-Dollar zeigt Stärke, da Investoren auf die Nonfarm Payrolls (NFP) der USA für August fokussieren, die am Freitag veröffentlicht werden. Investoren werden die Arbeitsmarktdaten genau beobachten, um Hinweise auf die mögliche Zinssenkung durch die Federal Reserve (Fed) in der geldpolitischen Sitzung im September zu erhalten. Die Marktteilnehmer sind zuversichtlich, dass die US-Zentralbank diesen Monat zur Normalisierung der Geldpolitik übergehen wird.

Laut dem CME FedWatch Tool liegt die Wahrscheinlichkeit für eine Zinssenkung um 50 Basispunkte (bps) im September bei 31 %, während der Rest eine Senkung um 25 bps auf 5,00 %-5,25 % favorisiert. Die Wahrscheinlichkeit für eine größere Zinssenkung ist von 36 % in der Vorwoche zurückgegangen, insbesondere nachdem die revidierte Schätzung des Bruttoinlandsprodukts (BIP) für das zweite Quartal eine schnellere Wachstumsrate von 3 % gegenüber der vorläufigen Annahme von 2,8 % gezeigt hat.

In der Sitzung am Dienstag werden Investoren die Daten des US S&P Global und des ISM Manufacturing Purchasing Managers' Index (PMI) für August genau verfolgen, die um 13:45 bzw. 14:00 GMT veröffentlicht werden. Der S&P Global PMI, der eine endgültige Schätzung darstellt, wird bei 48,0 erwartet, was dem Flash Estimate entspricht.

Unterdessen wird im ISM-Bericht erwartet, dass die Aktivitäten im verarbeitenden Gewerbe langsamer schrumpfen, mit einem PMI von 47,5 gegenüber der vorherigen Veröffentlichung von 46,8.

Täglicher Marktbericht: EUR/USD fällt, da die EZB eine erneute Zinssenkung ins Auge fasst

EUR/USD fällt in den europäischen Handelsstunden auf etwa 1,1050. Das Hauptwährungspaar steht unter starkem Druck, da der Euro aufgrund der festen Spekulationen, dass die Europäische Zentralbank (EZB) diesen Monat die Zinsen senken wird, in den Hintergrund gerät. Dies wäre die zweite Zinssenkung der EZB, nachdem sie im Juni zur Normalisierung der Geldpolitik übergegangen ist, und die Entscheidungsträger bleiben zuversichtlich, dass die Preissteigerungen bis 2025 auf das Ziel der Bank von 2 % zurückkehren werden.

Die Marktspekulationen über Zinssenkungen der EZB im September haben zugenommen, da die Preisdrucke in der Eurozone deutlich nachgelassen haben und Anzeichen einer möglichen Rezession in Deutschland zunehmen. Die Inflation in der Eurozone ist im August aufgrund eines starken Rückgangs der Energiepreise auf 2,2 % gesunken.

Die deutsche Wirtschaft schrumpfte im zweiten Quartal und wird aufgrund der schwachen Nachfrage aus dem In- und Ausland voraussichtlich eine schwierige Phase durchlaufen.

Unterdessen zeigen sich die EZB-Politiker auch offen für die Markterwartungen von Zinssenkungen im September. Der Gouverneur der Banque de France, Francois Villeroy de Galhau, sagte am Freitag in der französischen Zeitschrift Le Point, dass "es fair und weise wäre, sich für eine neue Zinssenkung zu entscheiden". Villeroy fügte hinzu: "Leider bleibt unser Wachstum zu schwach", und dass "das Risikogleichgewicht in Europa weiterhin überwacht werden muss", berichtet Reuters.

Technische Analyse: EUR/USD sucht Unterstützung nahe der 20-Tage-EMA

EUR/USD handelt innerhalb der Handelsspanne vom Montag, nachdem es sich unterhalb des entscheidenden Widerstands von 1,1100 stabilisiert hat. Der kurzfristige Ausblick für das Hauptwährungspaar bleibt positiv, da alle kurz- bis langfristigen exponentiellen gleitenden Durchschnitte (EMA) nach oben geneigt sind.

Zuvor hatte das Hauptwährungspaar an Stärke gewonnen, nachdem es den aufsteigenden Kanal im Tageschart durchbrochen hatte.

Der 14-Tage-Relative-Stärke-Index (RSI) ist unter 60,00 gefallen, nachdem er in der Nähe von 75,00 überkauft wurde.

Auf der Oberseite werden das jüngste Hoch bei 1,1200 und das Juli-Hoch von 2023 bei 1,1275 die nächsten Ziele für die Euro-Bullen sein. Unterdessen dürfte die Unterseite nahe der psychologischen Unterstützung von 1,1000 abgesichert bleiben.