Gold hält sich über 5.200 USD, da die Spannungen im Nahen Osten und ein schwacher USD Unterstützung bieten, vor den US-VPI-Daten

• Gold profitiert von der Flucht in sichere Anlagen angesichts einer weiteren Eskalation des Konflikts im Nahen Osten.
• Nachlassende Inflationssorgen belasten den USD und bieten zusätzliche Unterstützung für das Edelmetall.
• Händler blicken nun auf den entscheidenden US-CPI-Bericht für neuen Schwung angesichts gemischter Signale zur Zinssenkung der Fed.

Gold (XAU/USD) zieht am Mittwoch zum zweiten Mal in Folge Käufer an und steigt während der asiatischen Sitzung auf den Bereich von 5.223 USD, zurück näher an ein Wochenhoch, das am Vortag erreicht wurde. Der US-Dollar (USD) hat Schwierigkeiten, den nächtlichen Anstieg von einem Wochen-Tief zu kapitalisieren, da die Erwartungen bestehen, dass die Rohölpreise nicht mehr hoch genug sind, um die Fähigkeit der US-Notenbank (Fed) zur Zinssenkung einzuschränken. Dies führt zu einem gewissen USD-Verkauf und wirkt als Rückenwind für das zinslose gelbe Metall.

Die Rohölpreise fielen stark zurück, nachdem sie in dieser Woche den höchsten Stand seit Juni 2022 erreicht hatten, nachdem US-Präsident Donald Trump angedeutet hatte, dass der Krieg im Nahen Osten bald enden könnte. Darüber hinaus berichtete das Wall Street Journal an diesem Mittwoch, dass die Internationale Energieagentur (IEA) die größte Freigabe von Ölreserven in ihrer Geschichte vorgeschlagen hat, um die Rohölpreise im Zuge des Konflikts zwischen den USA und Israel mit dem Iran zu senken. Dies hilft, die Sorgen über einen potenziellen inflationsbedingten Anstieg zu lindern und hält die Hoffnungen auf eine weitere Lockerung durch die US-Notenbank am Leben, was den Greenback untergräbt und dem Goldpreis zugutekommt.

Es gab keine Anzeichen für ein Ende der Feindseligkeiten, da der Iran am Dienstag die intensivsten US-israelischen Bombardierungen erlebte. Die Islamische Revolutionsgarde (IRGC) hingegen eskalierte ihre Operationen gegen die USA und Israel und kündigte den Beginn der Angriffe auf die technologische Infrastruktur des Feindes in der Region an. Dies hält die geopolitischen Risiken im Spiel, was jede Optimismus in den Märkten dämpft und sich als weiterer unterstützender Faktor für das sichere Gold herausstellt. Händler könnten jedoch davon absehen, aggressive Wetten zu platzieren, und es vorziehen, auf die neuesten US-Verbraucherinflationszahlen zu warten, die später heute veröffentlicht werden.

Der US-Verbraucherpreisindex (CPI) wird als Hinweis auf den Zinssenkungspfad der Fed betrachtet, da Bedenken bestehen, dass die Schließung der Straße von Hormuz zu längeren Unterbrechungen der Ölversorgung führen und die Inflation wieder anheizen könnte. Dies wird gefolgt von dem Preisindex für persönliche Konsumausgaben (PCE) in den USA am Freitag, der eine Schlüsselrolle bei der Beeinflussung der kurzfristigen USD-Preisdynamik spielen und dem Gold neuen Schwung verleihen wird. Dennoch scheint der oben genannte fundamentale Hintergrund zugunsten der bullischen Händler geneigt zu sein, was darauf hindeutet, dass jeder korrigierende Rückgang als Kaufgelegenheit angesehen werden könnte und voraussichtlich begrenzt bleibt.

XAU/USD 1-Stunden-Chart

Gold scheint bereit zu sein, weiter zu steigen; der 100-Stunden-SMA ist der Schlüssel für bullische Händler

Der nächtliche Ausbruch über den steigenden 100-Stunden-Simple Moving Average (SMA) und die anschließende Bewegung über die 5.200 USD-Marke wurden als entscheidende Auslöser für die XAU/USD-Bullen angesehen. Der Moving Average Convergence Divergence (MACD) (12, 26, close, 9) liegt jedoch jetzt unterhalb seiner Signallinie im positiven bis flachen Bereich mit einem negativen Histogramm, was auf nachlassenden Aufwärtsmomentum nach dem jüngsten Anstieg hindeutet. Darüber hinaus ist der Relative Strength Index (RSI) (14) von überkauften Werten über 70 auf die mittleren 50er zurückgegangen, was darauf hinweist, dass der Kaufdruck nachlässt und eine korrigierende Abwärtsbewegung begünstigt, während die größere Struktur unterstützt bleibt.

Der erste Widerstand erscheint am jüngsten Intraday-Hoch nahe 5.228 USD, wobei ein Durchbruch darüber die nächste Aufwärtsbewegung in Richtung des Bereichs von 5.260 USD freilegen würde, während die Bullen versuchen, den breiteren Aufwärtstrend wieder aufzunehmen. Auf der Abwärtsseite steht die unmittelbare Unterstützung bei 5.190 USD, gefolgt von einer wichtigeren Unterstützung bei 5.160 USD, wo frühere Reaktions-Tiefs mit dem steigenden 100-Perioden-SMA konvergieren, um eine wichtige Nachfragezone zu bilden. Ein klarer Rückgang unter 5.160 USD würde den aktuellen bullischen Struktur untergraben, während das Halten über 5.190 USD den Rückgang begrenzen und Raum für einen weiteren Test von 5.228 USD lassen würde.

(Die technische Analyse dieser Geschichte wurde mit Hilfe eines KI-Tools verfasst.)