【A股收评】商业航天、半导体惨烈调整，医药股逆势起舞

7月13日，三大指数再度调整，截至收盘，上证指数跌2.06%，深证成指跌3.48%，创业板指跌3.1%，科创50跌3.42%。两市超过700只股票飘红，两市成交额约2.82万亿元。

医药板块涨幅居前，陇神戎发（300534.SZ）涨停20%，上海凯宝（300039.SZ）涨15.81%，生物谷（920266.BJ）、九芝堂（000989.SZ）、天目药业（600671.SH）大涨。

消息面上，国务院原则同意《中医药振兴发展“十五五”规划》。坚持中西医并重，坚持守正创新，遵循中医药规律和特点，完善中医药传承创新发展机制，加快推进中医药现代化，推动中医药走向世界。批复同时要求各级政府把中医药振兴发展作为本地区十五五时期经济和社会发展的重要任务，国务院各有关部门要形成推动中医药振兴发展的政策合力。

银行板块久违的活跃，苏州银行（002966.SZ）涨超6%，宁波银行（002142.SZ）、渝农商行（601077.SH）、厦门银行（601187.SH）、建设银行（601939.SH）、齐鲁银行（601665.SH）均上涨。

消息面上，近日，多家银行2025年度分红方案实施或获得股东大会审议通过。数据显示，2025年度六家国有大行分红总额超过4200亿元，较此前一个年度有所增加，分红总额占整体A股上市银行分红总额的三分之二；同时，各家分红率均继续保持30%以上。

电子特气概念表现不俗，九丰能源（605090.SH）涨停10%，金宏气体（688106.SH）涨近9%，华特气体（688268.SH）、凯美特气（002549.SZ）大涨。

消息面上，依据《中华人民共和国对外贸易法》有关规定，商务部、海关总署决定对氦气实施临时禁止出口管理。

分析人士指出，作为先进制程、HBM、高速光通信和航空航天领域不可替代的关键材料，电气特气的重要性正在快速提升。随着供应端约束长期存在、需求端受AI产业驱动持续增长，氦气产业链可能迎来类似电子特气、稀土等战略资源的重新定价周期。

跌幅榜上，商业航天大跌，上海瀚讯（300762.SZ）、高凌信息（688175.SH）、陕西华达（301517.SZ）、国博电子（688375.SH）重挫。

半导体、光纤、玻璃基板、CPO等此前热门的板块亦走弱，长盈通（688143.SH）大跌20%，兆易创新（603986.SH）跌停，三环集团（300408.SZ）、陕西华达（301517.SZ）、明阳电路（300739.SZ）、国瓷材料（300285.SZ）、深科达（688328.SH）、精研科技（300709.SZ）、金禄电子（301282.SZ）均大跌。

消息面上，7月13日，韩国本地券商KIS发布SK海力士第二季度业绩预测报告。预计SK海力士Q2营收80.9万亿韩元，环比上涨54%，同比大涨264%；营业利润为60.4万亿韩元，环比增长61%，同比增长556%。数字看起来亮眼，但问题在于：市场共识预期为65万亿韩元，KIS的预测低于共识约8%。这一偏差，直接引爆了市场。KIS在报告中明确指出，此次下调不是业绩担忧，而是将已签订的长期供货合约（LTA）价格假设纳入测算后的修正结果。报告原文表述为：“这是将已签订的LTA纳入价格假设、对预测进行现实化调整的结果，并非对业绩的担忧。”