【IPO追蹤】雲知聲今起招股，預計6月30日上市

財華社訊，6月20日，雲知聲（09678.HK）啓動招股，計劃全球發售156.098萬股股份，其中140.488萬股股份為國際發售股份，15.61萬股股份為香港公開發售股份。

每股發售股份發售價介於165.00港元至205.00港元，假設每股發售股份的發售價為185.00港元（發售價範圍中位數），雲知聲預計自全球發售將收取的所得款項淨額約為1.766億港元，計劃將用於提高研發能力及投資新興的商業機會等。

雲知聲香港公開發售於6月20日（星期五）上午九時正開始，並將於6月25日（星期三）中午十二時正結束。最終發售價及分配結果將不遲於6月27日（星期五）公佈。

雲知聲預計將於6月30日（星期一）開始在香港聯交所主板交易，股份代號為9678，每手買賣單位為20股股份，入場費4141.35港元。

基石投資方面，雲知聲引入SensePower Management Limited、臻一資產管理有限公司及潤建國際（香港）有限公司為基石投資者，基石投資者合計認購約9550萬港元的發售股份。

雲知聲是一家AI解決方案提供商，專注於對話式AI產品及解決方案，業務覆蓋智慧生活（如住宅、商業場景）與智慧醫療兩大板塊。公司的合作夥伴包括京東(09618.HK)、美的(00300.HK)、中國平安(02318.HK)、北京協和醫院及中山醫院等各領域的頭部企業。

按收入計，雲知聲是2024年中國第四大AI解決方案提供商，市場份額為0.6%；同時在中國日常生活AI解決方案排名第三，在醫療AI服務及解決方案排名第四。

過去幾年，踩上人工智能風口的雲知聲營收持續增長，但虧損幅度亦在擴大。公司收入由2022年的6億元(單位人民幣，下同)增加至2024年的9.39元，復合年增長率為25.0%；但同期分别虧損3.75億元、3.76億元及4.54億元，三年累虧超12億元。

雲知聲投入重資用於研發，2024年的研發支出達3.70億元，佔總收入的比例達到了39.4%的水平。此外，於2024年末，雲知聲未收取貿易應收款項餘額高達8億元，顯示出其大量資金被客戶佔用。

對於雲知聲的財務解讀、業務結構、上市目的及潛在風險，可以查閱此前財華社策劃的《【IPO前哨】雲知聲的AI困局：「餘糧」不足，回款難》。