Gold steigt weiter angesichts der US-Iran Waffenstillstandsgespräche, die das Marktsentiment heben

• Gold steigt leicht an, während der US-Dollar aufgrund der verbesserten Marktstimmung im Zusammenhang mit dem US-Iran-Krieg nachgibt.
• Diplomatische Bemühungen zur Beendigung des Krieges stützen die Risikobereitschaft, während Öl von den jüngsten Höchstständen zurückgeht.
• Die technische Perspektive verbessert sich, da XAU/USD sich über dem 100-Tage-SMA auf dem Tages-Chart stabilisiert und die Momentum-Indikatoren nach oben drehen.

Gold (XAU/USD) steigt am Montag leicht an, während der US-Dollar (USD) im Zuge einer verbesserten Marktstimmung nachgibt. Händler reagieren auf neue diplomatische Entwicklungen, die auf ein Ende des US-Iran-Krieges abzielen. Zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Berichts wird XAU/USD um etwa 4.691 USD gehandelt und erholt sich von einem Intraday-Tief nahe 4.600 USD.

Waffenstillstandsverhandlungen zwischen den USA und Iran stützen die Risikostimmung

Nach Angaben von Axios diskutieren die USA und der Iran zusammen mit regionalen Vermittlern über einen möglichen 45-tägigen Waffenstillstand, der zur Beendigung des Krieges beitragen könnte, so vier US-, israelische und regionale Quellen mit Kenntnis der Gespräche.

Separat berichtete Reuters, dass sowohl Washington als auch Teheran einen Plan für ein zweistufiges Abkommen zur Beendigung der Feindseligkeiten erhalten haben, der bereits ab Montag in Kraft treten und die Straße von Hormus wieder öffnen könnte.

Unterdessen erklärte der Sprecher des iranischen Außenministeriums, Esmaeil Baghaei, dass Teheran seine diplomatische Antwort an die USA formuliert habe und diese zu gegebener Zeit bekanntgeben werde, so SNN.

Diese Entwicklungen folgen auf Äußerungen des US-Präsidenten Donald Trump am Wochenende, der sagte, sein Land könne Angriffe auf Kraftwerke und andere zivile Infrastrukturen durchführen, falls die Straße von Hormus nicht wieder geöffnet wird und bis Dienstag, 20:00 Uhr Eastern Time, keine Einigung erzielt wird.

Öl gibt nach, bleibt aber auf hohem Niveau und hält Inflationsrisiken lebendig

Während die Märkte weiterhin vorsichtig sind, ob eine endgültige Einigung erzielt wird, tragen die laufenden diplomatischen Bemühungen dazu bei, die unmittelbaren Spannungen zu mildern. In der Folge sind die Ölpreise leicht von den jüngsten Höchstständen zurückgegangen, bleiben jedoch im Vergleich zu den Vorkriegsniveaus erhöht, was Inflationsrisiken und Sorgen um das globale Wirtschaftswachstum in den Fokus rückt.

Vor diesem Hintergrund erwarten die Märkte zunehmend, dass die großen Zentralbanken, insbesondere die Federal Reserve (Fed), die Zinssätze länger hoch halten oder sogar anheben werden. Dies begrenzt die Aufwärtsbewegung von Gold, da höhere Renditen die Attraktivität des nicht verzinslichen Metalls mindern, obwohl geopolitische Spannungen normalerweise unterstützend wirken würden.

Kurzfristig dürften die Marktbewegungen von den anstehenden US-Wirtschaftsdaten, Fed-Signalen und geopolitischen Entwicklungen abhängen.

Der US-Wirtschaftskalender dieser Woche umfasst den Verbraucherpreisindex (CPI) und den Preisindex für persönliche Konsumausgaben (PCE), die weitere Einblicke in den Inflationsausblick und den geldpolitischen Kurs der Fed geben werden, nach dem stärker als erwarteten Bericht zu den Nonfarm Payrolls (NFP) in der vergangenen Woche. Später in der amerikanischen Sitzung am Montag steht der ISM Services Purchasing Managers Index (PMI) im Fokus.

Technische Analyse: XAU/USD gewinnt an Dynamik, da Momentum-Indikatoren positiv werden

Aus technischer Sicht verbessert sich die Perspektive für XAU/USD, wobei die Momentum-Indikatoren erste Anzeichen einer Erholung zeigen. Auf dem Tages-Chart versucht sich das Paar über dem 100-Tage Simple Moving Average (SMA) bei 4.654 USD zu stabilisieren, der nun als unmittelbare Unterstützung fungiert.

Ein anhaltendes Halten über diesem Niveau könnte den Weg in Richtung 4.800 USD ebnen, dem Hoch vom Freitag, gefolgt vom 50-Tage-SMA nahe 4.944 USD, der weitere Gewinne begrenzen könnte.

Der Relative Strength Index (RSI) hat sich knapp unterhalb der 50-Marke stabilisiert, nachdem er sich aus dem überverkauften Bereich erholt hat, was nachlassenden Abwärtsdruck, aber noch keine klare bullische Erholung signalisiert.

Unterdessen ist die Moving Average Convergence Divergence (MACD)-Linie über ihre Signallinie gestiegen und bewegt sich allmählich zurück zur Nulllinie, was auf ein verbessertes Momentum hinweist.

Auf der Unterseite könnte ein Bruch unter den 100-Tage-SMA die Region um 4.350 USD freilegen, nahe dem Tief der letzten Woche, mit weiterer Unterstützung bei 4.100 USD, entsprechend dem Schwungtief im März.