ราคาทองคำพุ่งทะลุ 4,600 ดอลลาร์ บิตคอยน์พุ่งขึ้น ขณะที่ตลาดจับตาผลประกอบการของ Nvidia และการประชุม Jackson Hole

ติดตามแนวโน้มตลาด

TradingKey - เมื่อวันที่ 21 สิงหาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออกของสหรัฐฯ 3 ดัชนีหุ้นหลักของสหรัฐฯ ปิดบวกถ้วนหน้า แต่ยังคงปรับตัวลดลงในภาพรวมตลอดทั้งสัปดาห์ หลังจากเผชิญกับความผันผวนของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาล ความไม่แน่นอนในตะวันออกกลาง และการชะลอตัวของการซื้อขายหุ้นกลุ่ม AI ตลาดเริ่มฟื้นตัวเป็นลำดับในวันศุกร์ ข้อมูลภาคบริการที่แข็งแกร่งของสหรัฐฯ ประกอบกับข่าวที่ว่ากระทรวงการคลังสหรัฐฯ ขยายการรับซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาว ช่วยบรรเทาความกังวลของตลาดเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยระยะยาวที่เพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องลงชั่วคราว ส่งผลให้ความต้องการเสี่ยงฟื้นตัวขึ้น

เมื่อปิดตลาด ดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ปรับตัวขึ้น 0.98% ปิดที่ 53,282.32 จุด ดัชนี S&P 500 บวก 0.43% ปิดที่ 7,674.37 จุด และดัชนี Nasdaq Composite บวก 0.43% ปิดที่ 26,180.45 จุด

ในส่วนของกลุ่มอุตสาหกรรมและหุ้นรายตัว กลุ่มวัสดุ กลุ่มการแพทย์และสุขภาพ และกลุ่มการเงิน ทำผลงานได้ค่อนข้างดี โดยรอสส์ สโตร์ส (ROST) พุ่งขึ้น 4.39% โดยได้รับปัจจัยหนุนหลักจากการปรับเพิ่มคาดการณ์กำไรรายปีและผลดำเนินงานประจำไตรมาสที่ออกมาดีกว่าคาด ขณะที่หุ้นที่เกี่ยวข้องกับคริปโทเคอร์เรนซีเป็นไฮไลต์ที่โดดเด่นที่สุดของวัน โดยโรบินฮูด (HOOD) ทะยานขึ้น 13.7% คอยน์เบส (COIN) ปรับตัวขึ้น 8.2% และสแตรทีจี (MSTR) ปรับตัวขึ้น 6.1% ส่วนบิตคอยน์ปรับตัวขึ้นประมาณ 6.4% ในระหว่างวัน แตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนพฤษภาคม และช่วยหนุนหุ้นที่เกี่ยวข้องกับสินทรัพย์คริปโทฯ ให้ปรับตัวขึ้นตามไปด้วย

สำหรับหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี ธีมหลักอย่าง AI ยังคงอยู่ในช่วงระมัดระวังก่อนการตรวจสอบผลประกอบการ โดยเอ็นวิเดีย (NVDA) มีกำหนดเปิดเผยผลประกอบการ ซึ่งตลาดมองว่าเป็นดัชนีชี้วัดสำคัญในการประเมินอุปสงค์ชิป AI รายจ่ายลงทุนของศูนย์ข้อมูล และรอบการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน AI ก่อนหน้านี้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาวที่เพิ่มขึ้นได้กดดันหุ้นกลุ่มเซมิคอนดักเตอร์ ส่งผลให้ดัชนีเซมิคอนดักเตอร์ฟิลาเดลเฟียปรับตัวลงประมาณ 5% ในสัปดาห์ที่แล้ว ซึ่งสะท้อนว่านักลงทุนยังคงระมัดระวังเกี่ยวกับมูลค่าหุ้นกลุ่ม AI และต้นทุนทางการเงิน

ในส่วนของสินค้าโภคภัณฑ์ ราคาน้ำมันดิบยังคงผันผวนอยู่ในระดับสูง โดยเมื่อวันศุกร์ที่แล้ว ราคาน้ำมันปรับตัวขึ้นเป็นวันที่ 6 ติดต่อกัน ปัจจัยหลักเกิดจากการที่ทรัมป์ขู่จะคว่ำบาตรทางเศรษฐกิจต่อพันธมิตรทางการค้าของอิหร่าน ส่งผลให้ตลาดกังวลว่าอุปทานจะตึงตัวยิ่งขึ้น อย่างไรก็ตาม เมื่อเข้าสู่ช่วงเช้าของการซื้อขายในเอเชียเมื่อวันที่ 24 สิงหาคม นักลงทุนเลือกที่จะขายทำกำไรก่อนที่สหรัฐฯ จะประกาศการคว่ำบาตรอิหร่านเพิ่มเติม ส่งผลให้น้ำมันดิบเบรนท์ร่วงลงมากกว่า 2% สู่ระดับ 91.50 ดอลลาร์ และน้ำมันดิบ WTI (USOIL) ลดลงประมาณ 0.8% สู่ระดับ 86 ดอลลาร์/บาร์เรล แม้ราคาน้ำมันจะย่อตัวลงในระยะสั้น แต่ความเสี่ยงด้านอุปทานในตะวันออกกลางยังไม่ได้หมดไป

ด้านโลหะมีค่า ทองคำ (XAUUSD) ยังคงรักษาทิศทางขาขึ้นอย่างแข็งแกร่ง โดยราคาทองคำสปอตปรับตัวขึ้น 1.9% เมื่อวันศุกร์ที่แล้ว สู่ระดับ 4,604.80 ดอลลาร์ และแตะระดับสูงสุดระหว่างวันที่ 4,632.13 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับสูงสุดใหม่นับตั้งแต่กลางเดือนพฤษภาคม การปรับตัวขึ้นของราคาทองคำได้รับแรงหนุนหลักจากการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ แผนการรับซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาวของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ และความกังวลของตลาดเกี่ยวกับหนี้สินและความเสถียรภาพทางนโยบายของสหรัฐฯ

ในตลาดคริปโทฯ บิตคอยน์ (BTC) ยังคงเป็นไฮไลต์ในกลุ่มสินทรัพย์เสี่ยง โดยบิตคอยน์พุ่งขึ้นอย่างมากในสัปดาห์ที่แล้ว ทะลุระดับ 70,000 ดอลลาร์อีกครั้ง และพุ่งขึ้นเหนือระดับ 79,000 ดอลลาร์ชั่วขณะ ส่งผลให้หุ้นกลุ่มคริปโทฯ ฟื้นตัวขึ้นพร้อมกัน ตลาดประเมินว่าการปรับตัวขึ้นครั้งนี้เป็นผลมาจากความคาดหวังด้านสภาพคล่องที่เปลี่ยนไปจากการรับซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาวของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลง และความคาดหวังในเชิงบวกเกี่ยวกับการกำกับดูแลคริปโทฯ อย่างไรก็ตาม หลังจากปรับตัวขึ้นอย่างมากในระยะสั้น การที่บิตคอยน์จะสามารถเดินหน้าทำสถิติใหม่ต่อไปได้หรือไม่นั้น จะขึ้นอยู่กับเงินทุนไหลเข้าในกองทุน ETF แนวโน้มค่าเงินดอลลาร์ และบรรยากาศการลงทุนในหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีของสหรัฐฯ

ข่าวตลาด

ความตึงเครียดทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ และแคนาดาทวีความรุนแรงขึ้น ขณะที่ตลาดมุ่งความสนใจไปที่ความเสี่ยงในห่วงโซ่อุปทานของอเมริกาเหนือ แคนาดาประกาศว่าจะเรียกเก็บภาษีตอบโต้สินค้าสหรัฐฯ บางรายการโดยมีผลตั้งแต่วันที่ 8 กันยายน เพื่อตอบโต้การที่สหรัฐฯ เรียกเก็บภาษี 50% กับสินค้าแคนาดามูลค่าประมาณ 2 หมื่นล้านดอลลาร์ ข้อพิพาทนี้ครอบคลุมหลายอุตสาหกรรม รวมถึงเหล็ก ผลิตภัณฑ์นม อิเล็กทรอนิกส์ อุปกรณ์การเกษตร เยื่อกระดาษ และกระดาษ ซึ่งยิ่งซ้ำเติมความขัดแย้งทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ และแคนาดา และเนื่องจากทั้งสองประเทศเป็นสมาชิกหลักของห่วงโซ่อุปทานอเมริกาเหนือ การยกระดับความขัดแย้งทางการค้าอย่างต่อเนื่องอาจส่งผลกระทบต่อต้นทุนในภาคยานยนต์ การผลิต สินค้าอุปโภคบริโภค และวัตถุดิบอุตสาหกรรม

ผลประกอบการของเอ็นวิเดียและการประชุมสัมมนาที่แจ็กสัน โฮล กลายเป็นจุดสนใจของตลาดในสัปดาห์นี้ เอ็นวิเดียจะรายงานผลประกอบการประจำไตรมาสในสัปดาห์นี้ โดยตลาดมุ่งจับตาอุปสงค์ชิป AI รายได้จากศูนย์ข้อมูล ความคืบหน้าของแพลตฟอร์ม Rubin และประเด็นที่ว่าคำสั่งซื้อโครงสร้างพื้นฐาน AI จะสามารถสนับสนุนระดับราคาประเมินที่สูงได้หรือไม่ ขณะเดียวกัน วอร์ช ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะกล่าวสุนทรพจน์ในการประชุมสัมมนาทางเศรษฐกิจที่แจ็กสัน โฮล ท่ามกลางความผันผวนอย่างหนักของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะยาวในช่วงที่ผ่านมา นักลงทุนหวังจะได้รับเบาะแสจากสุนทรพจน์ดังกล่าวเกี่ยวกับทิศทางอัตราดอกเบี้ยในอนาคตของเฟดและกรอบการสื่อสารนโยบายการเงิน

ผลกระทบจากการซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะยาวยังคงปรากฏออกมาอย่างต่อเนื่อง ก่อนหน้านี้กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ได้ประกาศขยายการซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลระยะยาว ซึ่งช่วยกดอัตราผลตอบแทนพันธบัตรตัวยาวให้ลดลงชั่วคราวและกดดันเงินดอลลาร์สหรัฐ หนุนให้สินทรัพย์อย่างทองคำและบิตคอยน์ปรับตัวสูงขึ้น ตลาดมองว่าแม้การดำเนินการนี้จะช่วยบรรเทาแรงกดดันในตลาดพันธบัตรในระยะสั้น แต่ก็จุดประประเด็นถกเถียงในหมู่นักลงทุนเกี่ยวกับความยั่งยืนของหนี้สหรัฐฯ ความเป็นอิสระของนโยบายการคลัง และความน่าเชื่อถือของเงินดอลลาร์สหรัฐ การปรับตัวขึ้นพร้อมกันของทองคำและบิตคอยน์สะท้อนให้เห็นว่าเงินทุนบางส่วนเริ่มย้ายไปสู่สินทรัพย์ที่ใช้ป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและการด้อยค่าของสกุลเงิน

ราคาน้ำมันยังคงทรงตัวในระดับสูง เนื่องจากความคาดหวังเรื่องมาตรการคว่ำบาตรอิหร่านยังคงเป็นปัจจัยหลักที่ชี้นำตลาดพลังงาน คาดว่าเบสเซนต์ รัฐมนตรีกระทรวงการคลังสหรัฐฯ จะประกาศมาตรการคว่ำบาตรอิหร่านเพิ่มเติม โดยระบุว่าอาจเป็นมาตรการที่ "เข้มงวดที่สุดในประวัติศาสตร์" แม้ว่าราคาน้ำมันดิบจะย่อตัวลงในการซื้อขายช่วงเช้าวันจันทร์ที่ตลาดเอเชียเนื่องจากแรงขายทำกำไร แต่น้ำมันดิบเบรนท์และ WTI ยังคงอยู่ในระดับสูง ตราบใดที่ความเสี่ยงเกี่ยวกับอุปทานของอิหร่าน การสัญจรผ่านช่องแคบฮอร์มุซ และการขนส่งทางเรือในตะวันออกกลางยังไม่มีสัญญาณผ่อนคลายอย่างชัดเจน ราคาพลังงานก็อาจส่งแรงกดดันต่อความคาดหวังเรื่องเงินเฟ้อและนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ ต่อไป

ข้อมูลภาคบริการของสหรัฐฯ แสดงความแข็งแกร่ง แต่ภาคการผลิตยังคงได้รับแรงกดดันจากห่วงโซ่อุปทาน ข้อมูลเศรษฐกิจล่าสุดแสดงให้เห็นว่ากิจกรรมภาคบริการของสหรัฐฯ ขยายตัวเร่งตัวขึ้น ซึ่งช่วยคลายความกังวลของตลาดเกี่ยวกับภาวะเศรษฐกิจชะลอตัว อย่างไรก็ตาม การเติบโตของภาคการผลิตยังคงถูกฉุดรั้งจากการปรับสต็อกสินค้าและการชะงักงันของห่วงโซ่อุปทานที่เกี่ยวเนื่องกับสงครามอิหร่าน สำหรับตลาดหุ้นสหรัฐฯ ความแข็งแกร่งของภาคบริการช่วยสนับสนุนคาดการณ์ผลกำไรของบริษัทจดทะเบียน แต่หากราคาน้ำมันและอัตราดอกเบี้ยระยะยาวยังคงปรับตัวสูงขึ้น ต้นทุนการกู้ยืมของภาคธุรกิจและแรงกดดันต่อผู้บริโภคก็อาจกลับมากดดันบรรยากาศการลงทุนในตลาดอีกครั้ง

10 อันดับหุ้นที่มีการซื้อขายมากที่สุด

ตารางด้านล่างแสดงรายการหุ้นที่มีการซื้อขายคึกคักที่สุด 10 อันดับแรกในตลาดปัจจุบัน ด้วยแรงหนุนจากปริมาณการซื้อขายมหาศาลและสภาพคล่องที่ยอดเยี่ยม สินทรัพย์เหล่านี้จึงกลายเป็นดัชนีชี้วัดสำคัญในการติดตามพลวัตของตลาดโลก