澳元在CPI公布前因澳洲联储加息概率上升而从近期高点回落

• 澳元周一失去 0.24%，但在触及一个月高点后仍守在 0.7000 上方。
• 澳大利亚再次加息的预期升温，可能限制澳元的下行空间。
• 投资者等待澳大利亚通胀数据以及美联储周三的货币政策决定。

周一，澳元/美元小幅走低，撰写本文时交投于 0.7015 附近，当日下跌 0.24%。该货币对在当天早些时候触及一个月高点后回落，因投资者在本周多项重大经济事件前采取谨慎立场。

随着市场对澳大利亚储备银行（RBA）在即将到来的 11 月货币政策会议上再次加息的预期升温，澳元（AUD）可能获得支撑。

在澳储行助理行长 Sarah Hunter 近期发表鹰派言论后，这些预期进一步增强。她警告称，通胀尚未被完全控制。她表示，可能需要进一步加息，尤其是在国际通胀压力有可能在澳大利亚经济中根深蒂固的风险之下。

在此背景下，投资者正密切关注周三公布的澳大利亚消费者物价指数（CPI）。高于预期的通胀可能强化市场对澳储行进一步收紧货币政策的预期，为澳元提供额外支撑。相反，物价压力若明显放缓，则可能削弱加息预期，并拖累该货币。

在美国方面，美元（USD）在触及三周低点后，难以延续上周五的温和反弹。美国国债收益率下滑以及市场对中东紧张局势缓和的希望，限制了对美元的需求。不过，地缘政治不确定性仍然存在，可能重新引发市场对美元的避险需求。

在为期两天的联邦公开市场委员会（FOMC）会议之后，市场关注也转向美联储（Fed）周三的货币政策决定。投资者将密切审视该央行关于未来利率路径的指引。

美国经济日程依然繁忙，周四将公布第三季度国内生产总值（GDP）初值以及个人消费支出（PCE）价格指数，这是美联储密切关注的关键通胀指标。

这些数据可能重塑市场对美国未来利率路径的预期，并在澳大利亚和美国货币政策前景分化仍受关注之际，引发澳元/美元重新波动。

随着 TD 指出鹰派转向和 11 月行动，澳储行加息风险上升

根据道明证券（TD Securities）的说法，尽管该行此前在澳储行 9 月会议纪要后的评论中仍维持今年不会进一步加息的判断，但市场对“后续加息风险”的定价一直“偏低”。TD 团队在回到办公室后“听了上周副行长的炉边谈话，这里没有任何疑问——他的评论是鹰派的”，这标志着基调明显转变。

TD 强调，“副行长上周的鹰派言论早于本周的第三季度 CPI”，并且“这一鹰派评论的时点，与他今年 3 月以及上个月早些时候在强劲数据结果公布后发表的鹰派评论形成对照。”他们认为，这种时间顺序实质性改变了即将到来的会议周围的政策风险状况。

在数据方面，TD Securities“预计第三季度季度修剪均值将录得环比 0.92%，高于澳储行 0.85% 的预测。”他们指出，“理论上，考虑到澳储行已在 9 月会议上加息，这足以让该行在 11 月会议上维持利率不变。”然而，在他们看来，“上文所述副行长豪瑟（Hauser）的评论，确实打开了这样一种现实可能性：澳储行会在 11 月《货币政策声明》中使用更新后的通胀预测，并在那次会议上加息。”因此，TD 总结称，“澳储行加息的概率应高于市场目前定价的 60%。”

澳元/美元技术分析

在一小时图上，澳元/美元交投于 0.7018，短期内仍略受压制，价格维持在 100 周期简单移动均线（SMA）0.7020 和水平阻力位 0.7040 下方。该货币对仍交投于更长期的 200 周期 SMA 0.6990 上方，但相对强弱指数（14）接近 41，表明看涨动能正在减弱，且在更广泛的上升趋势结构保持完好的情况下，盘面呈现修正性基调。

下行方面，初步支撑位于 0.7013，随后是水平支撑位 0.6994 和 200 周期 SMA 0.6990，这些水平共同构成买方需要守住的关键需求区。上行方面，直接阻力位于 100 周期 SMA 0.7020，更强阻力位于 0.7040；若持续突破这些水平，将缓解当前卖压，并重新打开通往更高小时高点的路径。

(本报道的技术分析由 AI 工具协助撰写。 了解更多。)