【TradingKey財經早餐】多家美企財報露難色！標普結束6連漲，美債大反彈，諾和諾德暴跌22%，聯合包裹跌11%，聯合健康跌7%

TradingKey - 7月29日週二，資本市場等待七巨頭財報前面臨多個行業業績遜色的利空，標普500指數終結六連漲的勢頭，三大指數齊跌，美債獲牽引力，10年期美債殖利率暴跌9個基點。川普狂砍對俄羅斯達成和平協議的最後期限，油價曾暴漲4%並重返70美元。

歐洲擬買400億歐元美國晶片，疊加輝達向台積電新訂購大批H20訂單的消息，AMD五連漲，輝達盤初高開後小幅收跌。星巴克Q3財報優於預期且中國市場迎扭轉，轉型進度提前，盤後股價升超4%。

聯合包裹（UPS）因宏觀不確定性拒絕提供年度指引，股價暴跌10.57%。諾和諾德（NVO）股價跌21.83%，因減肥旗艦藥Wegovy不及預期、CEO換新並下調全年指引。Q2盈利和全年指引不及預期的聯合健康（UNH）跌7.46%。

今日关注（30日）

美國二季度GDP、PCE物價指數

美國7月ADP就業人數

歐洲二季度GDP

聯準會7月決議

美國財政部季度再融資報告

中美瑞典貿易談判動態

財報：微軟、Meta、Arm、高通

市場行情

美股：標普500指數跌0.30%，道瓊斯指數跌0.46%，納斯達克指數跌0.38%。

Meta跌2.46%，特斯拉跌1.35%，蘋果跌1.30%，亞馬遜跌0.76%，輝達跌0.70%，微軟漲0.01%，谷歌漲1.65%。

商品：金價終結四連跌，漲0.50%至3383.55美元/盎司。美國總統川普將俄羅斯達成俄烏和平協議的期限從50天減至10天，供應擔憂推動WTI油價上漲3.70%至69.18美元/桶，布蘭特油價漲3.40%至71.68美元/桶。

外匯：美元指數（DXY）漲0.26%，一度突破99關口，報98.89；美元兌日元（USD/JPY）跌0.08%，報148.43；歐元兌美元（EUR/USD）跌0.33%，報1.1551；英鎊兌美元（GBP/USD）跌0.02%，報1.3354。

加密貨幣：比特幣價格24h跌0.57%，報117678.89美元；以太坊價格24h跌1.09%，報3771.73美元；瑞波幣價格24h跌0.62%，報3.11美元；狗狗幣24h跌2.17%，報0.2227美元。

市場要聞

中美瑞典談判：中美經貿團隊在結束了第二日貿易談判後透露，雙方已就尋求延長現有的90天停戰協議達成共識，但未宣佈其他重大突破。美國財長貝森特稱，川普將最終決定是否延長期限，未來90天內中美可能再次會談並討論中國稀土流通問題。中國代表李成剛表示，雙方將繼續保持密切溝通，繼續推動雙邊經貿關係穩定健康發展。

歐盟擬採購美國AI晶片：據媒體報道，歐盟委員會最新聲明稱，歐盟擬在與美國的貿易協議中購買價值400億歐元的AI晶片。歐盟表示，他們有信心該貿易協議獲得成員國、企業和公民的支持。美國商務部長盧特尼克另外透露，歐美協議還可能在數字服務稅、鋼鋁貿易等領域進行進一步磋商。

關稅協議或推動美元年內月度首漲：歐美關稅協議被認為是歐盟向美國的重大妥協，德法領導人均指責不公平性，日前美元和歐元分別錄得兩個月以來的最大單日漲幅和跌幅。7月迄今美元指數已上漲1.5%，預計能錄得2025年內首次月度上漲，扭轉6個月連跌走勢。

美國就業數據疲軟：在等待美國非農就業數據前，美國勞工統計局公佈的6月職位空缺數據（JOLTS）僅錄得743.7萬人，預期750萬，前值從776.9萬下修至771萬。其中，新增聘用人數將至一年來新低、疫情以來次低，招聘率放緩至3.3%，為2024年11月以來最低。

美貿易逆差縮窄提振GDP預測：美國6月貿易逆差較5月縮窄10.8%至860億美元，低於市場預期；進口下降4.2%至2642億美元。亞特蘭大聯儲的GDPNow模型顯示，二季度美國GDP預估值上調至2.9%，淨出口貢獻超4個百分點，此前一季度因企業提前進口而拖累GDP萎縮。

諾和諾德財報遜色：減肥藥巨頭諾和諾德在原定於8月6日財報發佈日前公佈業績預警，因仿製藥大規模生產，減肥藥Wegovy在現金支付渠道的市場滲透率顯著低於公司預期。同時，該公司更換首席執行官，並將全年銷售增長預期從13%-21%下調至8%-14%，營業利潤增長預期從16%-24%下調至10%-16%。

【NVO股價，來源：TradingKey】

星巴克業績復甦：雖然星巴克2025財年Q3同店銷售額和利潤不及市場預期，同店銷售連續6季下滑，但其第二大市場中國同店銷售上漲2%，為一年半來首次實現增長，顯示復甦信號。CEO還表示，公司正致力推動的轉型進度有望提前，2026年將迎來一波創新潮。