投資慧眼的使命是為投資者提供及時、有價值、豐富的資訊,以便快速準確的抓住市場行情。
    2021
    最佳新聞及分析資訊提供者
    FxDailyInfo
    2022
    全球最佳外匯教育資源
    International Business Magazine

    由於美國核心個人消費支出物價指數數據的不確定性,金價下跌

    來源 Fxstreet
    2024-2-28 11:15
    • 由於聯準會政策制定者維持鷹派立場,金價大幅下跌。
    • 由於市場對聯準會早期降息的預期減弱,美元走強。
    • 投資人正在等待美國核心個人消費支出(PCE)通膨數據,以獲得新的指引。

    週三歐洲市場黃金價格(澳元/美元)承壓,因聯準會(Fed)政策制定者無意在2024年上半年降息。較高的利率對無收益的黃金來說是負面的,因為它們增加了持有這種貴金屬的機會成本

    投資者將關注將於週四公佈的美國1月核心個人消費支出物價指數(PCE),以尋找有關降息時機的新線索。如果潛在的通膨數據比預期的更具黏性,市場對降息的預期將會降低。這樣的結果可能引發金價下跌。

    週二發布的悲觀的美國1月份耐用品訂單數據未能推動金價上漲。耐久財新訂單下降6.1%,而投資者預期下降4.5%。耐用品需求疲軟顯示消費者支出前景黯淡。

    每日市場動態摘要:黃金價格回落,美元走強

    • 金價跌至2,030美元下方,而美元在美國1月核心個人消費支出物價指數數據公佈前走強。該數據將於週四公佈。
    • 基礎通膨數據將提供線索,說明聯準會(fed)何時可能考慮溫和調整其貨幣政策立場。
    • 預計核心個人消費支出物價指數將在1月季增0.4%,而12月份則是年增0.2%。年基礎通膨數據預計將從去年12月的2.9%降至2.8%。
    • 黏性物價壓力將使聯準會政策制定者有理由支持在2024年上半年維持利率限制。
    • 大多數聯準會政策制定者希望看到更多的證據來證實,在降息之前,通膨將持續回到2%的目標水準。
    • 目前,市場對降息的預期與聯準會決策者一致,認為沒有必要急於降息。
    • CME的聯準會觀察工具顯示,在3月和5月的政策會議上,利率將維持在5.25%-5.50%的區間不變。對於6月的會議,交易員認為降息25個基點的可能性為50%。
    • 週二,美國聯邦儲備委員會(Federal Reserve)理事鮑曼(Michelle Bowman)也支持維持利率穩定,因為提前降息可能會阻礙通膨向2%回落的進程,或重新引發價格壓力。
    • 鮑曼(Michelle Bowman)補充說,1月份強勁的通膨數據和緊張的勞動力市場表明,通膨進展放緩,將降至2%。
    • 與此同時,美元將受到第四季度國內生產總值(GDP)的第二次估計的指引,該估計將於週三格林尼治標準時間13:30公佈。
    • 預估第四季GDP折合成年率將維持在3.3%不變。
    • 由於美國經濟數據的不確定性提高了對避險資產的吸引力,衡量美元對六種主要貨幣價值的美元指數(DXY)飆升至104.00上方。

    技術分析:金價未能收復2040美元後下跌

    金價未能突破對稱三角形的向下傾斜邊界後下跌,對稱三角形是在12月28日的高點2088美元上方繪製的。圖表形態向上傾斜的邊界位於12月13日的低點1973美元。

    三角形可以在任何一個方向上突破。然而,在三角形形成之前,可能性略微偏向趨勢方向的移動——在這種情況下,上漲。在三角形邊界線以上或以下的決定性突破表明突破正在進行中。

    14期相對強弱指數(RSI)在40.00-60.00區間震盪,顯示投資者猶豫不決。

    聯準會的常見問題

    聯準會做了什麼,它對美元有什麼影響?
    美國的貨幣政策是由聯準會(Fed)制定的。聯準會有兩項使命:實現物價穩定和促進充分就業。它實現這些目標的主要工具是調整利率。
    當物價上漲太快,通膨超過聯準會2%的目標時,聯準會就會提高利率,增加整個經濟的借貸成本。這導緻美元(USD)走強,因為它使美國成為對國際投資者更具吸引力的投資場所。
    當通貨膨脹率低於2%或失業率過高時,聯準會可能會降低利率以鼓勵借貸,這對美元造成了壓力。

    聯準會多久召開一次貨幣政策會議?
    聯準會(Fed)每年召開八次政策會議,由聯邦公開市場委員會(FOMC)評估經濟狀況並做出貨幣政策決定。
    聯邦公開市場委員會由12名聯準會官員參加,包括7名理事會成員、紐約聯邦儲備銀行行長,以及其餘11名地區儲備銀行行長中的4名。地區儲備銀行行長的任期為一年,輪流擔任。

    什麼是量化寬鬆(QE) ?它對美元有何影響?
    在極端情況下,Fed可能會採取名為量化寬鬆(QE)的政策。量化寬鬆是聯準會在陷入困境的金融體系中大幅增加信貸流動的過程。
    這是一種非標準的政策措施,在危機或通膨極低時使用。這是聯準會在2008年金融危機期間的首選武器。它涉及聯準會印製更多的美元,並用這些美元從金融機構購買高評級債券。量化寬鬆通常會削弱美元。

    什麼是量化緊縮?它對美元有何影響?
    量化緊縮(QT)是量化寬鬆的反向過程,即聯準會停止從金融機構購買債券,不再將其持有的到期債券的本金再投資於購買新債券。這通常對美元的價值是有利的。

    免責聲明:僅供參考。 過去的表現並不預示未來的結果。
    placeholder
    黃金轉為橫盤,鮑威爾鷹派指引限制金價上行週三歐洲時段,金價(黃金/美元)維持在 2,400 美元下方。由於美聯儲(Fed)主席傑羅姆-鮑威爾(Jerome Powell)強調在更長時期內維持限制性政策框架,黃金難以收復歷史新高2430美元。由於通脹依然頑固,勞動力需求依然強勁,鮑威爾和他的同事們似乎傾向於在更長時間內維持較高利率。
    來源  Fxstreet
    週三歐洲時段,金價(黃金/美元)維持在 2,400 美元下方。由於美聯儲(Fed)主席傑羅姆-鮑威爾(Jerome Powell)強調在更長時期內維持限制性政策框架,黃金難以收復歷史新高2430美元。由於通脹依然頑固,勞動力需求依然強勁,鮑威爾和他的同事們似乎傾向於在更長時間內維持較高利率。
    placeholder
    由於對聯準會推遲降息的強烈猜測,金價漲勢失去動力由於美聯儲降息希望減弱,黃金價格下跌,限制了需求。 強勁的美國零售銷售加劇了美聯儲降息時機的不確定性。 不斷惡化的中東緊張局勢繼續支撐金價。 週二美國市場早盤,黃金價格(黃金/美元)在2400美元的關鍵阻力位附近面臨拋售壓力後下跌。由於美國3月份強勁的零售銷售數據增加了人們對美聯儲(Fed)何時將首次降息的疑慮,美元和美國國債收益率擴大了上行空間,貴金屬承壓。 10年期美國國債收益率升至4.63%,刷新5個月高點。金融市場預計美聯儲將從9月份開始降低其主要借款利率。此外,交易員預計只會降息兩次,而不是多數美聯儲政策制定者在最新點陣圖中預測的三次。追蹤美元對六種主要貨幣價值的美元指數(DXY)升至106.30。 債券收益率上升令黃金承壓,因爲這增加了投資黃金的機會成本。然而,過去幾周黃金錶現強勁,儘管中東地區地緣政治緊張局勢導致債券收益率上升。作爲一種避險資產,在全球經濟不確定和地緣政治緊張局勢惡化之際,投資者和央行對黃金的需求會增加。 每日市場動態摘要:強勁的美國零售銷售數據公佈後,黃金價格小幅下跌
    來源  Fxstreet
    由於美聯儲降息希望減弱,黃金價格下跌,限制了需求。 強勁的美國零售銷售加劇了美聯儲降息時機的不確定性。 不斷惡化的中東緊張局勢繼續支撐金價。 週二美國市場早盤,黃金價格(黃金/美元)在2400美元的關鍵阻力位附近面臨拋售壓力後下跌。由於美國3月份強勁的零售銷售數據增加了人們對美聯儲(Fed)何時將首次降息的疑慮,美元和美國國債收益率擴大了上行空間,貴金屬承壓。 10年期美國國債收益率升至4.63%,刷新5個月高點。金融市場預計美聯儲將從9月份開始降低其主要借款利率。此外,交易員預計只會降息兩次,而不是多數美聯儲政策制定者在最新點陣圖中預測的三次。追蹤美元對六種主要貨幣價值的美元指數(DXY)升至106.30。 債券收益率上升令黃金承壓,因爲這增加了投資黃金的機會成本。然而,過去幾周黃金錶現強勁,儘管中東地區地緣政治緊張局勢導致債券收益率上升。作爲一種避險資產,在全球經濟不確定和地緣政治緊張局勢惡化之際,投資者和央行對黃金的需求會增加。 每日市場動態摘要:強勁的美國零售銷售數據公佈後,黃金價格小幅下跌
    placeholder
    烏克蘭可能加入北約的傳言引發天然氣價格創一個月新高天然氣(XNG/USD)價格連續第四天上漲,本週漲幅接近 6.5%。彭博社的一篇文章報道稱,外交界正在討論將烏克蘭納入北約的想法,這對俄羅斯來說是 火上澆油。此外,中東地緣政治局勢日益緊張,以色列向黎巴嫩邊境調兵遣將,也爲天然氣價格提供了支撐。
    來源  Fxstreet
    天然氣(XNG/USD)價格連續第四天上漲,本週漲幅接近 6.5%。彭博社的一篇文章報道稱,外交界正在討論將烏克蘭納入北約的想法,這對俄羅斯來說是 火上澆油。此外,中東地緣政治局勢日益緊張,以色列向黎巴嫩邊境調兵遣將,也爲天然氣價格提供了支撐。
    goTop
    quote