美国通胀回落且原油库存减少，WTI油价出现新买盘
来源 Fxstreet
- 随着能源市场步步走高，WTI油价正上涨接近 80 美元。
- 降息前景提振市场风险偏好。
- 美国通胀数据放缓和美国原油储备减少引发桶装油竞价。
随着原油市场复苏，WTI油价上周五尾盘竞价中上涨，但仍处于近期盘整水平。本周美国能源信息署（EIA）和美国石油协会（API）公布的美国原油桶数下滑支撑了美国原油，继美国 4 月份消费者物价指数（CPI）通胀数据不及预期出现回落后，市场风险偏好情绪进一步升温，进入“全线买入”区域。
在本周后半段交易时间里，美国通胀数据提振了投资者对美联储（Fed）降息的希望，风险偏好上升，帮助拖累原油买盘从2月底以来的最低买盘上升。尽管降息的呼声不断刷新，但美联储的讲话基调明显谨慎，多位美联储官员告诫美联储在利率问题上要有耐心，利率维持在较高水平的时间可能比市场预期得要长。
上周收盘后，美联储官员讲话占据了财经新闻头条，本周初，美联储将在周一和周二发表一系列讲话，投资者将为此做好准备。本周上半周，美联储政策制定者们的一系列谈话要点将陆续见诸报端。
WTI油价技术展望
美国原油上上周五升至上周收盘高位，突破了位于 79.10 的 200 日指数移动均线 (EMA)，在收盘前升至 79.63。WTI油价正进入 50 天和 200 天指数移动均线之间的盘整区间。
近期最高价位于 87.00 附近的上一波段高点，但美国原油 2024 年的涨幅仍将超过 10%，尽管WTI油价已从年初高点回落。
WTI油价日线图
免责声明：仅供参考。 过去的表现并不预示未来的结果。
推荐文章
沃什放鹰使9月加息概率升至60%，若本次非农数据不及预期，将让市场重新定调。
周三（9月2日）美国30年期国债收益率一度回升至8月19日美国财政部实施干预的5.29%水平。日本央行再度“放鹰”，日本央行鹰派审议委员高田创日本央行将需要更灵活地应对经济和物价走势，而不是延续既定的加息频率或幅度。市场押注日本央行最早可能在截至9月18日的为期两天的政策会议上加息，并考虑此后以更激进的节奏加息，目前的节奏为每年两次。美元/日元重挫近1%至159.0下方，再度受阻160.0水平。
考虑到全球资产配置已进入一个“高利率，高波动”的新阶段之际，美元信用风险问题难以消除，若在此过程中再度诱发美元贬值交易，届时黄金或迎来真正的上涨行情开启。综上所述，笔者认为黄金已处于易涨难跌阶段，投资者可重点关注日线图江恩2/1线（4400美元水平），若黄金企稳于该水平上方，则整体涨势有望延续。
沃勒的鸽派言论并未引发市场对美债市场担忧，反而美日利差缩窄的预期有助于稳定全球债市，MOVE指数重挫逾6%，市场风险偏好大幅回升，10年期美债息回落至4.74%水平，美元指数下探99.0，黄金涨超2.6%反弹触及4500、比特币涨超5%收复8万关口。
沃勒发言打击加息预期，但黄金和比特币能否开启牛市，关键看4700和8.6万阻力位。
