ดอลลาร์ออสเตรเลียยังคงอยู่ในแดนลบต่ำกว่า 0.7000 ก่อนการเปิดเผยรายงานการประชุม FOMC

• AUD/USD ขยับลงมาอยู่ที่ประมาณ 0.6970 ในช่วงเช้าของตลาดเอเชียวันพุธ
• RBA ไม่น่าจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนพฤศจิกายน
• ตลาดคาดว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนตุลาคมที่กำลังจะมาถึง

คู่ AUD/USD ปรับตัวลงมาอยู่ใกล้ 0.6970 หยุดการปรับตัวขึ้นติดต่อกันสามวันในช่วงเช้าของตลาดเอเชียวันพุธ ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) อ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากการเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ลดลง เทรดเดอร์รอรายงานการประชุมของคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐฯ (FOMC) ในช่วงปลายวันพุธ เพื่อหาสัญญาณเพิ่มเติมเกี่ยวกับแนวโน้มนโยบาย

โอกาสที่ RBA จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนพฤศจิกายนลดลงอย่างมาก หลังดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ล่าสุดออกมาสอดคล้องกับที่คาดการณ์ไว้ ขณะนี้ตลาดเงินเก็งว่าธนาคารกลางออสเตรเลียมีแนวโน้มที่จะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งถัดไปในช่วงต้นเดือนพฤศจิกายน ข้อมูลตลาดจาก LSEG ระบุว่า โอกาสในการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยลดลงมาอยู่ที่ประมาณ 20%

เจฟฟ์ ชมิด ประธานเฟดสาขาแคนซัสซิตีของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) กล่าวเมื่อวันอังคารว่า ธนาคารกลางยังคงจำเป็นต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายเพิ่มเติมเพื่อลดอัตราเงินเฟ้อ แม้ว่าอัตราผลตอบแทนระยะยาวที่สูงขึ้นกำลังกดดันกิจกรรมทางเศรษฐกิจในบางภาคส่วน

ในช่วงปลายวันพุธ เฟดจะเผยแพร่รายงานการประชุมวันที่ 15-16 กันยายน ซึ่งเป็นการประชุมนโยบายที่เฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อรับมือกับเงินเฟ้อ ถ้อยแถลงจากเจ้าหน้าที่เฟดมีท่าทีเข้มงวดน้อยลง หลังข้อมูลเงินเฟ้อจากดัชนีรายจ่ายการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ออกมาต่ำกว่าคาด และข้อมูลการจ้างงานอ่อนแอลงเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว

“ดูเหมือนว่าเฟดจะมีความเร่งด่วนน้อยลงเล็กน้อยในการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย หลังข้อมูล PCE และรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรล่าสุดออกมาอ่อนแอลง” แกวิน เฟรนด์ นักกลยุทธ์ตลาดอาวุโสจาก National Australia Bank กล่าว

การฟื้นตัวของดอลลาร์ออสเตรเลียทดสอบแนวต้านสำคัญของ UOB

นักกลยุทธ์จาก UOB Group ระบุว่า มุมมองระยะ 1–3 สัปดาห์ต่อ AUD/USD ยังคงได้รับอิทธิพลจากการปรับตัวลงก่อนหน้านี้ ซึ่งเริ่มขึ้นในช่วงกลางเดือนกันยายน แต่พวกเขาเน้นย้ำว่า “แม้การอ่อนค่าที่เริ่มขึ้นในช่วงกลางเดือนที่แล้ว … ยังคงดำเนินอยู่ แต่จากภาวะขายมากเกินไปอย่างรุนแรง การปรับตัวลงเพิ่มเติมใด ๆ อาจไปไม่ถึงแนวรับสำคัญถัดไปที่ 0.6866” พวกเขาเสริมว่า “แรงส่งขาลงเริ่มชะลอตัวลง” และย้ำว่า การเคลื่อนไหวทะลุ “0.6985 (ไม่มีการเปลี่ยนแปลงระดับ ‘แนวต้านที่แข็งแกร่ง’) ได้อย่างชัดเจนจะบ่งชี้ว่า 0.6866 อยู่ไกลเกินเอื้อม” ซึ่งเป็นการเปลี่ยนแปลงจากแนวโน้มขาลงที่เคยคาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้

ชมิดจากเฟดชี้เงินเฟ้อที่ขับเคลื่อนโดย AI พร้อมคงท่าทีเข้มงวดของเฟด

ชิมิดจากเฟดแสดงจุดยืนที่เข้มงวดนโยบายอย่างชัดเจน โดยได้คะแนน 8/10 จาก FXS Speechtracker ซึ่งแข็งแกร่งกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตที่ 7.5/10 อยู่เล็กน้อย การเน้นย้ำว่าตลาดแรงงาน “ยังคงอยู่ในจุดที่ดี” ควบคู่ไปกับความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อที่ดื้อดึง และการยืนยันว่า AI เป็นหนึ่งในปัจจัยขับเคลื่อนเงินเฟ้อที่ใหญ่ที่สุดในขณะนี้ สะท้อนมุมมองว่าแรงกดดันด้านราคายังคงอยู่ต่อเนื่องและกำลังเปลี่ยนแปลงไปในเชิงโครงสร้าง การเน้นย้ำว่าความน่าเชื่อถือของเฟดกำลังตกอยู่ในความเสี่ยง และ “ยังมีงานที่ต้องทำเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น” แม้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรระยะยาวจะปรับตัวสูงขึ้น ยิ่งตอกย้ำความคาดหวังว่าจะมีการใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดต่อไปเป็นเวลานาน ซึ่งเป็นปัจจัยสนับสนุนดอลลาร์และเป็นแรงกดดันต่อสินทรัพย์ที่อ่อนไหวต่อความเสี่ยง

ดัชนีความเชื่อมั่นของเฟดจาก FXS ปรับตัวขึ้น 0.34 จุด สู่ระดับ 137.91 ทำให้ดัชนียังคงอยู่ในโซนเข้มงวดนโยบายอย่างชัดเจน โดยอยู่เหนือระดับเป็นกลางที่ 100 มาก และสอดคล้องกับคะแนน FXS Speechtracker ที่อยู่ในระดับสูง การที่ระดับดัชนีปรับตัวสูงขึ้นควบคู่ไปกับคะแนนสุนทรพจน์ที่แข็งแกร่ง ส่งสัญญาณว่าการสื่อสารของเฟดกำลังโน้มเอียงไปสู่การยืนหยัดใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดต่อเนื่องอย่างชัดเจนยิ่งขึ้น ซึ่งภูมิหลังดังกล่าวน่าจะยังคงเป็นปัจจัยหนุนดอลลาร์เมื่อเทียบกับสกุลเงินที่ให้อัตราผลตอบแทนต่ำกว่า

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: AUD/USD ยังคงถูกจำกัดการปรับตัวขึ้นใตเส้น SMA 100 วัน

ในกราฟรายวัน AUD/USD ยังคงมีแนวโน้มขาลงในระยะใกล้ เนื่องจากราคาสปอตยังคงอยู่ต่ำกว่าทั้งเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วัน และเส้น SMA กลาง 20 วันของ Bollinger Bands ส่งผลให้โครงสร้างขาขึ้นในภาพรวมยังคงทำหน้าที่เป็นแนวต้าน ดัชนี Relative Strength Index (14) อยู่ที่ 36.6 และยังคงเหนือโซนขายมากเกินไปเพียงเล็กน้อย บ่งชี้ถึงแรงขายที่ยังคงอยู่มากกว่าจะเป็นสัญญาณว่าขาลงกำลังหมดแรงอย่างชัดเจน

ด้านขาขึ้น แนวต้านแรกปรากฏเป็นกลุ่มแคบๆ บริเวณเส้นกลางของ Bollinger ที่ 0.7050 และเส้น SMA 100 วันที่ 0.7055 โดยมีแนวต้านที่อยู่ห่างออกไปบริเวณเส้นบนของ Bollinger ใกล้ 0.7205 ด้านขาลง เส้นล่างของ Bollinger ที่ 0.6895 เป็นแนวรับสำคัญถัดไป และการทะลุลงต่ำกว่าพื้นดังกล่าวอย่างชัดเจนน่าจะเปิดทางให้ขาลงในปัจจุบันขยายตัวต่อไป

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)