【Premercado de EE. UU.】Los tres principales índices suben mientras Amazon gana más del 12%, las acciones de chips incluyendo Micron, Intel y AMD repuntan mientras Apple cae

TradingKey - El viernes (31 de julio) hora del Este, los futuros de los tres principales índices bursátiles de Estados Unidos subieron de forma colectiva en las operaciones previas a la apertura, con los futuros del Nasdaq 100 liderando las ganancias. Amazon ( AMZN) cuyo informe de resultados reforzó la confianza del mercado en la demanda de la nube de IA y en la resiliencia de los beneficios de las empresas tecnológicas, lo que impulsó un repunte en las acciones de chips y de infraestructura de IA; sin embargo, Apple ( AAPL) cayó con fuerza tras su informe de resultados, mientras que el avance del dólar estadounidense y de los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. siguieron limitando una mayor expansión del apetito por el riesgo en el mercado.

Al cierre de esta edición, los futuros del Dow subieron un 0,51%, los del S&P 500 avanzaron un 0,41% y los del Nasdaq 100 ganaron un 1,1%.

Rendimiento de los futuros de los tres principales índices bursátiles de Estados Unidos, Fuente: Investing

En cuanto a las materias primas, los precios internacionales del petróleo subieron ligeramente, el WTI ( USOIL) subió aproximadamente un 1% para cotizar en torno a los 84,9 dólares; el crudo Brent avanzó cerca de un 1,6% para situarse alrededor de los 88,3 dólares. La situación en Oriente Medio sigue manteniendo en un nivel alto la prima de riesgo del suministro energético. El oro ( XAUUSD) cayó más de un 1%, retrocediendo hasta situarse en torno a los 4.050 dólares, mientras que el índice del dólar estadounidense subió hasta cerca de 100,3 y el rendimiento de los bonos del Tesoro de EE. UU. a 10 años ascendió hasta aproximadamente el 4,67%, debilitando el atractivo a corto plazo del oro.

En cuanto a las criptomonedas, Bitcoin ( BTC) cotizaba cerca de los 63.800 dólares, con una caída de aproximadamente el 1,3% en el día. A pesar de la fortaleza previa a la apertura de los valores tecnológicos de Estados Unidos, la incertidumbre sobre la política de la Reserva Federal y las tensiones en Oriente Medio mantuvieron la cautela en las operaciones del mercado de criptomonedas.

Motores del mercado

Amazon subió más de un 12% en el mercado prebursátil. Los ingresos del segundo trimestre de la compañía aumentaron un 20% interanual hasta los 200.600 millones de dólares, y los ingresos de AWS crecieron un 37% interanual hasta los 42.200 millones de dólares, lo que supone su crecimiento más rápido en 18 trimestres. Mientras tanto, la compañía elevó su plan de gasto de capital para 2026 de 200.000 millones de dólares a 220.000 millones de dólares, impulsado principalmente por el aumento de los costes de la infraestructura de IA y los chips de memoria. El mercado considera que el sólido crecimiento de AWS ha aliviado la preocupación de los inversores sobre el ciclo de retorno de los gastos de capital en IA.

Apple cayó más de un 7% en el mercado prebursátil. Los ingresos de la compañía en el tercer trimestre fiscal fueron de 109.400 millones de dólares y el beneficio por acción fue de 2,02 dólares, superando ambos las expectativas del mercado; sin embargo, la compañía prevé un crecimiento de los ingresos en el trimestre de septiembre de entre el 9% y el 11%, por debajo de las expectativas del mercado, que se situaban en el 12,1%. La dirección de Apple mencionó vientos en contra por el tipo de cambio y limitaciones en la cadena de suministro, y al mercado le preocupa que la escasez de chips avanzados, memoria y otros componentes pueda afectar al suministro posterior de iPhones, Macs y iPads.

Las acciones de semiconductores subieron de forma generalizada. Micron Technology ( MU) subió más de un 4% en el mercado prebursátil, Intel ( INTC) subió más de un 5%, AMD ( AMD) subió más de un 4%, Nvidia ( NVDA) subió más de un 1%. La revisión al alza de los gastos de capital de Amazon y el crecimiento acelerado de AWS reforzaron la valoración que hace el mercado de la demanda de potencia de cálculo de IA, chips de memoria y servidores.

Coinbase ( COIN) cayó alrededor de un 4% en el mercado prebursátil. La compañía registró una pérdida de 1,36 dólares por acción en el segundo trimestre, y los ingresos cayeron un 19% interanual hasta los 1.220 millones de dólares, por debajo de las expectativas del mercado. El descenso en el volumen de negociación de criptoactivos lastró los ingresos por transacciones, y el mercado sigue atento a si sus servicios de suscripción, los ingresos por stablecoins y los avances en la regulación de las criptomonedas en EE. UU. pueden servir de cobertura contra la volatilidad del ciclo de transacciones.

Noticias del mercado

La inflación del PCE de Estados Unidos se enfrió en junio, y el PIB del segundo trimestre quedó por debajo de las expectativas. El índice de precios PCE de Estados Unidos subió un 3,7% interanual en junio, frente al 4,1% registrado en mayo; el PCE subyacente subió un 3,3% interanual, por debajo de la lectura anterior del 3,4%. El PIB de Estados Unidos creció a una tasa anualizada del 1,5% en el segundo trimestre, no cumpliendo con las expectativas del mercado, ya que el gasto de los consumidores aumentó un 3,2% y un incremento en las importaciones lastró el PIB.

El Banco de Japón mantuvo los tipos de interés sin cambios, mientras la volatilidad del yen atraía la atención del mercado. El BOJ mantuvo su tipo de interés de referencia en el 1,00%, pero el gobernador Kazuo Ueda declaró que el banco central estaría preparado para subir más los tipos si aumentan los riesgos de inflación. El yen se había recuperado con fuerza anteriormente ante una sospecha de intervención antes de ceder parte de sus ganancias, con el USD/JPY regresando a alrededor de 160.

La bolsa de Corea del Sur registró un repunte récord, lo que mejoró el sentimiento hacia las acciones de chips asiáticas. El índice KOSPI de Corea del Sur se disparó más de un 17% en un momento dado del viernes, registrando su mayor ganancia diaria de la historia, mientras SK Hynix y Samsung Electronics repuntaban con fuerza. El rendimiento de los negocios en la nube de Amazon y Microsoft ayudó a impulsar el optimismo global en torno a la IA en los mercados.

Los reguladores de seguridad automotriz de Estados Unidos están investigando a Tesla ( TSLA) 1,2 millones de vehículos. La Administración Nacional de Seguridad del Tráfico en las Carreteras de Estados Unidos declaró que ha abierto una investigación preliminar sobre los problemas de fallos en la suspensión de algunos modelos de Tesla.

Previa de los principales datos y eventos

A las 8:30 AM ET del 31 de julio, Estados Unidos publicó el índice de costes laborales del segundo trimestre; el mercado esperaba un crecimiento intertrimestral del 0,8%, frente al dato anterior del 0,9%.

A las 9:45 AM ET del 31 de julio, Estados Unidos publicó el PMI de Chicago de julio; el mercado esperaba una lectura de 56,0, frente al dato anterior de 56,7.

A las 10:00 AM ET del 31 de julio, Estados Unidos publicó la lectura final de julio del índice de confianza del consumidor de la Universidad de Michigan; el mercado esperaba 54,4, frente al dato anterior de 49,5.