MongoDB (MDB) 2027 財年第二季財報電話會議：營收成長 30%，上調財測指引
來源 Tradingkey
重點提要
- MongoDB 公布 2027 財年第二季營收達 7.72 億美元，年增 30%，創下自 2024 財年以來最快的單季成長率。
- Atlas 營收連續第五個季度成長約 29%。在北美企業及年度經常性收入 (ARR) 至少達 10 萬美元的客戶支持下，Atlas 增加創紀錄的 1.27 億美元年增營收額。
- Enterprise Advanced (EA) 及其他業務表現普遍強勁。管理層特別指出金融服務、科技與公共部門的需求，包括自行管理的 AI 工作負載對 Search 與 Vector Search 的早期採用。
- Non-GAAP 營業利益達 1.86 億美元，營業利益率為 24%，高於去年同期的 15%。自由現金流幾乎翻倍至 1.38 億美元。
- MongoDB 在本季新增創紀錄的 2,900 家客戶後，季末客戶總數達到 70,600 家。Voyage 客戶數連續第二個季度實現季增約一倍。
- 管理層將 2027 財年營收展望上調至 29.9 億至 30.3 億美元，目前預計全年 Atlas 成長率約為 27%。
核心財務業績
| 指標 | 2027 財年第二季 | 變動 / 背景 |
|---|---|---|
| 總營收 | 7.72 億美元 | 年增 30% |
| Atlas 營收成長率 | 約 29% | 連續第五個季度接近 29% |
| EA 及其他營收成長率 | 36% | 管理層提及廣泛的需求與隨處執行 (run-anywhere) 的能力 |
| 總 Non-GAAP 毛利率 | 75.9% | 年增約 210 個基點 |
| 訂閱毛利率 | 78.3% | 增加約 70 個基點 |
| Non-GAAP 營業利益 | 1.86 億美元 | 營業利益率 24% |
| Non-GAAP 淨利 | 1.63 億美元 | 相較於去年同期的 8,700 萬美元 |
| Non-GAAP 稀釋後 EPS | $1.90 | 相較於去年同期的 $1.00 |
| 營業現金流 | 1.42 億美元 | 相較於去年同期的 7,200 萬美元 |
| 自由現金流 | 1.38 億美元 | 相較於去年同期的 7,000 萬美元 |
| 剩餘履約義務 | 15.2 億美元 | 成長 91%；短期部分成長 73% |
| 現金及短期投資 | 24 億美元 | 季末餘額 |
| 淨 ARR 擴展率 | 122% | 相較於去年同期的 119% 與上一季的 121% |
免責聲明：僅供參考。 過去的表現並不預示未來的結果。
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