Deere & Co (DE) หุ้น เคลื่อนไหว ลง 3.07% เมื่อวันที่ 7 ต.ค.: ข้อมูลสำคัญที่นักลงทุนควรรู้

Deere & Co (DE) เคลื่อนไหว ลง 3.07% กลุ่มอุตสาหกรรม สินค้าทางอุตสาหกรรม ลง 3.03%. บริษัทมีผลการดำเนินงานแย่กว่าอุตสาหกรรมโดยรวม หุ้นที่มีปริมาณการเทรดสูงสุด 3 อันดับแรกในกลุ่ม ได้แก่: Bloom Energy Corp (BE) ลง 2.98%; Caterpillar Inc (CAT) ลง 6.16%; Vertiv Holdings Co (VRT) ลง 4.38%

อะไรเป็นแรงผลักดันให้ราคาหุ้น Deere & Co (DE) ปรับตัว ลง ในวันนี้?

เดียร์ แอนด์ คอมพานี (Deere & Company) เผชิญกับโมเมนตัมขาลงในตลาดหุ้น ซึ่งสะท้อนถึงการรวมกันของปัจจัยท้าทายทางเศรษฐกิจมหภาค อุปสงค์เครื่องจักรการเกษตรขนาดใหญ่ที่ยังคงซบเซาอย่างต่อเนื่อง และการปรับมูลค่าหุ้นหลังจากที่ปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งก่อนหน้านี้ ปัจจัยขับเคลื่อนทางเศรษฐกิจมหภาคสำคัญที่สร้างแรงกดดันต่อกลุ่มอุตสาหกรรมในวงกว้างคือ การที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐและอัตราดอกเบี้ยอ้างอิงยังคงอยู่ในระดับสูงอย่างต่อเนื่อง ทั้งนี้ ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้นส่งผลกระทบโดยตรงต่อตลาดสินค้าทุนที่ไวต่อการจัดหาเงินทุน โดยทำให้เกิดการพุ่งสูงขึ้นของอัตราค่าเช่าและอัตราดอกเบี้ยเงินกู้ซื้อเครื่องจักรสำหรับผู้รับเหมาเชิงพาณิชย์และเกษตรกรผู้ผลิต ส่งผลให้ผู้ซื้อชะลอการเปลี่ยนทดแทนเครื่องจักรยกชุดและการอัปเกรดเครื่องจักรที่ไม่จำเป็นออกไป

ในระดับจุลภาค ความกังวลเกี่ยวกับปัจจัยพื้นฐานด้านเศรษฐกิจภาคการเกษตรหลักยังคงกดดันบรรยากาศการลงทุนในตลาดอย่างต่อเนื่อง ราคาผลผลิตพืชผลที่ตกต่ำและต้นทุนปัจจัยการผลิตในการดำเนินงานที่สูงขึ้นได้บีบอัตรากำไรของฟาร์มให้ลดลง ส่งผลให้ผู้ผลิตทางการเกษตรในอเมริกาเหนือลดคำสั่งซื้อรถแทรกเตอร์และรถเกี่ยวข้าวที่มีกำลังแรงม้าสูง แม้ว่าเดียร์จะอาศัยความแข็งแกร่งในแผนกก่อสร้างและป่าไม้ ตลอดจนเครื่องจักรขนาดกะทัดรัดเพื่อบรรเทาปัจจัยท้าทายด้านรายได้รวม แต่สินค้าคงคลังเครื่องจักรใช้แล้วกำลังแรงม้าสูงที่อยู่ในระดับสูงของตัวแทนจำหน่าย ยังคงเป็นปัจจัยจำกัดยอดคำสั่งซื้อเครื่องจักรใหม่ในกลุ่มเกษตรกรรมซึ่งเป็นธุรกิจหลัก

นอกจากนี้ ความคาดหวังด้านความสามารถในการทำกำไรยังได้รับแรงกดดันเพิ่มเติมจากภาระภาษีศุลกากรที่เรื้อรังและแรงกดดันด้านต้นทุนห่วงโซ่อุปทาน ฝ่ายบริหารยังคงต้องแบกรับต้นทุนภาษีศุลกากรต่อปีในระดับสูง ซึ่งท้าทายความสามารถในการปรับราคาขายจริงในทุกกลุ่มผลิตภัณฑ์เครื่องจักร ขณะเดียวกัน แม้แผนกที่ไม่ใช่เกษตรกรรมจะแสดงถึงความยืดหยุ่น แต่ภาวะเงินเฟ้อด้านต้นทุนก็จำกัดโอกาสที่อัตรากำไรจะปรับตัวขึ้น และทำให้คาดการณ์กำไรต้องพึ่งพาการดำเนินงานที่เข้มงวดรัดกุม

ท้ายที่สุด ปัจจัยด้านมูลค่าหุ้นก็มีส่วนทำให้เกิดการปรับตัวลดลง การที่หุ้นซื้อขายอยู่ที่ทวีคูณราคาต่อกำไรล่วงหน้าในระดับสูงกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มอุตสาหกรรมในวงกว้างอย่างมาก ทำให้หุ้นมีความเปราะบางสูงต่อการขายทำกำไรและการปรับสมดุลพอร์ตของนักลงทุนสถาบัน และเมื่อราคาเป้าหมายเฉลี่ยของนักวิเคราะห์อยู่ในระดับใกล้เคียงกับราคาซื้อขายล่าสุด ผู้ร่วมตลาดจึงแสดงความระมัดระวัง โดยเลือกที่จะลดความเสี่ยงก่อนการรายงานผลประกอบการประจำไตรมาสที่กำลังจะมาถึงและสัญญาณวัฏจักรเศรษฐกิจในวงกว้าง

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ Deere & Co (DE)

ในเชิงเทคนิค Deere & Co (DE) มีค่า MACD (12,26,9) อยู่ที่ -8.742 ซึ่งบ่งชี้ถึงสัญญาณเป็นกลาง ขณะที่ค่า RSI ที่ 45.586 แสดงถึงสภาวะเป็นกลาง และค่า Williams %R ที่ 76.565 แสดงถึงสภาวะขาย โปรดติดตามอย่างใกล้ชิด

การวิเคราะห์พื้นฐานของ Deere & Co (DE)

Deere & Co (DE) อยู่ในกลุ่มอุตสาหกรรมสินค้าทางอุตสาหกรรม โดยมีรายได้รวมต่อปีล่าสุดอยู่ที่ $45.67B จัดอยู่ในอันดับที่ 2 ของอุตสาหกรรม ขณะที่กำไรสุทธิอยู่ที่ $5.03B จัดอยู่ในอันดับที่ 2 ของอุตสาหกรรม โปรไฟล์บริษัท

ในช่วงเดือนที่ผ่านมา นักวิเคราะห์หลายรายได้จัดอันดับบริษัทว่าอยู่ในระดับ ซื้อ โดยมีราคาเป้าหมายเฉลี่ยอยู่ที่ $683.85 ขณะที่ราคาสูงสุดอยู่ที่ $813.00 และราคาต่ำสุดอยู่ที่ $471.00

รายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Deere & Co (DE)

ความเสี่ยงเฉพาะของบริษัท:

• อุปสงค์ที่ซบเซาอย่างต่อเนื่องในภาคเกษตรกรรมหลัก: ความอ่อนแอในส่วนงานเกษตรกรรมเพื่อการผลิตและเกษตรแม่นยำ (Production & Precision Agriculture) ซึ่งเป็นธุรกิจหลัก ยังคงกดดันรายได้รวมจากอุปกรณ์อย่างต่อเนื่อง เนื่องจากราคาพืชผลที่ตกต่ำและต้นทุนปัจจัยการผลิตที่สูง บีบให้เกษตรกรเชิงพาณิชย์ทั่วอเมริกาเหนือและอเมริกาใต้ต้องเลื่อนการซื้อเครื่องจักรขนาดใหญ่ออกไป
• สินค้าคงคลังเครื่องจักรใช้แล้วของตัวแทนจำหน่ายอยู่ในระดับสูง: สต็อกเครื่องจักรแรงม้าสูงมือสองที่อยู่ในระดับสูงตลอดช่องทางตัวแทนจำหน่ายรายย่อย บังคับให้ฝ่ายบริหารต้องจำกัดการจัดส่งเครื่องใหม่เพื่อหลีกเลี่ยงภาวะสินค้าล้นตลาด ซึ่งกดดันปริมาณคำสั่งซื้อในระยะสั้นโดยตรง
• แรงกดดันสะสมจากภาษีและต้นทุนการผลิต: ภาระภาษีสุทธิสะสมสร้างความเสี่ยงอย่างมีนัยสำคัญต่อความสามารถในการทำกำไรจากการดำเนินงาน โดยคาดว่าค่าใช้จ่ายภาษีสุทธิจะสูงถึง 750 ล้านดอลลาร์ในปีงบประมาณ 2026 และเข้าใกล้ 1 พันล้านดอลลาร์ภายในปี 2027 ซึ่งกดดันอัตรากำไรของกลุ่มธุรกิจ
• ความเปราะบางจากการถูกบีบอัดของมูลค่าหุ้น: การซื้อขายที่พหุคูณกำไรคาดการณ์ล่วงหน้าสูงกว่าค่าเฉลี่ยของกลุ่มอุตสาหกรรมโดยรวมอย่างมีนัยสำคัญ ทำให้หุ้นมีความเสี่ยงสูงขึ้นที่จะเผชิญกับแรงขายระหว่างวันและการถูกปรับลดประเมินโดยนักวิเคราะห์ หากจุดต่ำสุดของวัฏจักรภาคเกษตรกรรมที่คาดการณ์ไว้ล่าช้าออกไปอีก