STMicroelectronics NV (STM) หุ้น เคลื่อนไหว ขึ้น 6.18% เมื่อวันที่ 2 ต.ค.: เผยปัจจัยขับเคลื่อนสำคัญ

STMicroelectronics NV (STM) เคลื่อนไหว ขึ้น 6.18% กลุ่มอุตสาหกรรม อุปกรณ์เทคโนโลยี ขึ้น 1.60%. บริษัทมีผลการดำเนินงานดีกว่าอุตสาหกรรมโดยรวม หุ้นที่มีปริมาณการเทรดสูงสุด 3 อันดับแรกในกลุ่ม ได้แก่: NVIDIA Corp (NVDA) ขึ้น 1.65%; Micron Technology Inc (MU) ลง 1.52%; Western Digital Corp (WDC) ลง 11.10%

อะไรเป็นแรงผลักดันให้ราคาหุ้น STMicroelectronics NV (STM) ปรับตัว ขึ้น ในวันนี้?

หุ้นเอสทีไมโครอิเล็กทรอนิกส์ (STMicroelectronics) ปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่ง เนื่องจากบรรยากาศการลงทุนในกลุ่มเซมิคอนดักเตอร์โดยรวมได้รับแรงส่งเชิงบวกอย่างมาก โดยมีปัจจัยหนุนจากความเชื่อมั่นที่เพิ่มขึ้นของนักลงทุนสถาบันต่อการใช้จ่ายด้านโครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์ (AI) ทั่วโลก ขณะเดียวกัน นักลงทุนหันมาให้ความสนใจเพิ่มขึ้นต่อการขยายบทบาทของบริษัทในกลุ่มธุรกิจเฉพาะทางที่มีการเติบโตสูง โดยเฉพาะอย่างยิ่งระบบเชื่อมต่อทางแสง (optical interconnects) และซิลิคอนโฟโตนิกส์ (silicon photonics) สำหรับศูนย์ข้อมูล ประกอบกับการที่ผู้บริหารชี้ให้เห็นถึงรายได้จากฮาร์ดแวร์ศูนย์ข้อมูลที่จะเร่งตัวขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า ผนวกกับความร่วมมือด้านห่วงโซ่อุปทานหลักกับผู้ให้บริการประมวลผลระบบคลาวด์ ผู้ร่วมตลาดจึงกำลังประเมินศักยภาพการทำกำไรระยะยาวของผู้ผลิตชิปรายนี้ใหม่ นอกเหนือจากวัฏจักรธุรกิจยานยนต์และอุตสาหกรรมแบบเดิม

ทิศทางขาขึ้นดังกล่าวได้รับการขยายผลเพิ่มเติมจากแรงส่งทางเทคนิคและการปรับโพซิชันในพอร์ตลงทุนของนักลงทุนสถาบัน การทะลุผ่านกรอบเทคนิคเหนือเส้นเฉลี่ยเคลื่อนที่สำคัญได้จุดชนวนให้เกิดการซื้อขายตามโมเมนตัม ส่งผลให้ปริมาณการซื้อขายปรับตัวสูงขึ้นตลอดช่วงการซื้อขาย รายงานการถือครองหลักทรัพย์ที่ยื่นต่อหน่วยงานกำกับดูแลล่าสุดชี้ให้เห็นถึงการสะสมหุ้นอย่างมีนัยสำคัญของนักลงทุนสถาบัน โดยบริษัทจัดการสินทรัพย์รายใหญ่ได้เริ่มเปิดสถานะและทยอยสะสมหุ้นในช่วงไตรมาสที่ผ่านมา นอกจากนี้ บรรยากาศการลงทุนยังได้รับแรงหนุนจากความก้าวหน้าครั้งสำคัญทางเทคโนโลยีของบริษัท ซึ่งรวมถึงความก้าวหน้าในการประมวลผลควอนตัมบนซิลิคอนที่สามารถขยายขนาดได้บนสายการผลิตเชิงพาณิชย์ ตลอดจนรางวัลระดับอุตสาหกรรมเมื่อเร็ว ๆ นี้สำหรับสถาปัตยกรรมไมโครคอนโทรลเลอร์และเซนเซอร์รุ่นใหม่

ในขณะที่นักลงทุนปรับโพซิชันการลงทุนก่อนการรายงานผลประกอบการประจำไตรมาสที่กำลังจะมาถึง บรรยากาศตลาดโดยรวมยังคงเป็นไปในเชิงบวก นักวิเคราะห์จากสถาบันการเงินต่างเน้นย้ำเพิ่มขึ้นว่า ระดับราคาซื้อขายในปัจจุบันยังคงสะท้อนต่ำกว่าความเป็นจริงเมื่อเทียบกับอัตราการส่งผ่านกำไรจากการดำเนินงาน (operational leverage) และศักยภาพการขยายอัตรากำไรต่อเนื่องหลายปีในกลุ่มการสื่อสารผ่านดาวเทียม เพาเวอร์เซมิคอนดักเตอร์ และโครงสร้างพื้นฐานข้อมูล AI แม้ว่าความผันผวนตามวัฏจักรในตลาดปลายทางกลุ่มอานาล็อกและอุตสาหกรรมจะยังคงมีอยู่ แต่การรวมตัวกันของแรงซื้อทางเทคนิค เงินทุนไหลเข้าจากนักลงทุนสถาบัน และปัจจัยหนุนการเติบโตเชิงโครงสร้างระยะยาว ก็ได้ขับเคลื่อนให้เกิดการปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งในระหว่างช่วงการซื้อขาย

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ STMicroelectronics NV (STM)

ในเชิงเทคนิค STMicroelectronics NV (STM) มีค่า MACD (12,26,9) อยู่ที่ 1.474 ซึ่งบ่งชี้ถึงสัญญาณเป็นกลาง ขณะที่ค่า RSI ที่ 65.541 แสดงถึงสภาวะเป็นกลาง และค่า Williams %R ที่ 2.719 แสดงถึงสภาวะซื้อมากเกินไป โปรดติดตามอย่างใกล้ชิด

การวิเคราะห์พื้นฐานของ STMicroelectronics NV (STM)

STMicroelectronics NV (STM) อยู่ในกลุ่มอุตสาหกรรมอุปกรณ์เทคโนโลยี โดยมีรายได้รวมต่อปีล่าสุดอยู่ที่ $11.80B จัดอยู่ในอันดับที่ 17 ของอุตสาหกรรม ขณะที่กำไรสุทธิอยู่ที่ $166.00M จัดอยู่ในอันดับที่ 36 ของอุตสาหกรรม โปรไฟล์บริษัท

ในช่วงเดือนที่ผ่านมา นักวิเคราะห์หลายรายได้จัดอันดับบริษัทว่าอยู่ในระดับ ซื้อ โดยมีราคาเป้าหมายเฉลี่ยอยู่ที่ $68.23 ขณะที่ราคาสูงสุดอยู่ที่ $98.00 และราคาต่ำสุดอยู่ที่ $26.00

รายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับ STMicroelectronics NV (STM)

ความเสี่ยงเฉพาะของบริษัท:

• อุปสงค์ในกลุ่มยานยนต์และภาคอุตสาหกรรมที่ซบเซา: ความอ่อนแอตามวัฏจักรที่ยืดเยื้อและการระบายสินค้าคงคลังของลูกค้าที่ล่าช้าในตลาดปลายทางดั้งเดิมที่เป็นแกนหลักยังคงกดดันรายได้ ส่งผลให้การฟื้นตัวในกลุ่มอนาล็อกและไมโครชิปแบบดั้งเดิมเป็นไปอย่างเชื่องช้า
• การบีบตัวของอัตรากำไรและความสามารถในการทำกำไรที่ลดลง: ค่าใช้จ่ายจากการด้อยค่าของสินทรัพย์ ต้นทุนการปรับโครงสร้าง และผลกระทบทางบัญชีจากการเข้าซื้อกิจการเมื่อเร็ว ๆ นี้ได้บั่นทอนอัตรากำไรจากการดำเนินงานหลักอย่างรุนแรง ส่งผลให้กำไรรายไตรมาสต่ำกว่าคาด แม้ว่ายอดขายรวมจะเติบโตขึ้นก็ตาม
• รายจ่ายลงทุนที่สูงและปัจจัยฉุดรั้งกระแสเงินสด: การขยายฐานการผลิตที่ดำเนินมาหลายปี ซึ่งรวมถึงการเปลี่ยนผ่านที่มีต้นทุนสูงไปสู่กำลังการผลิตซิลิคอนขนาด 300 มม. และซิลิคอนคาร์ไบด์ขนาด 200 มม. ยังคงสร้างความกดดันต่อการสร้างกระแสเงินสดอิสระ และจำกัดการส่งคืนเงินทุนให้แก่ผู้ถือหุ้น
• ความไวต่อประมาณการผลประกอบการที่สูงและความเสี่ยงด้านการประเมินมูลค่า: ความคาดหวังของตลาดที่สูงเกินไปเกี่ยวกับการเติบโตของศูนย์ข้อมูล AI และชิปออปติคัลของบริษัท ทำให้หุ้นเปราะบางต่อแรงขายอย่างรุนแรง เมื่อใดก็ตามที่ประมาณการรายได้ล่วงหน้าหรือเป้าหมายอัตรากำไรขั้นต้นต่ำกว่าความคาดหวังของนักวิเคราะห์