今日外汇：美国通胀数据引发的美元涨幅被抹去，因债券收益率下滑
以下是你需要了解的 10 月 15 日星期四的情况：
由于美国国债收益率大幅下跌，美元（USD）周四仍承受卖压，并回吐了在火热通胀数据公布后录得的涨幅。稍晚时候，美国经济日历将公布每周初请失业金人数数据，以及 9 月生产者价格指数（PPI）和零售销售数据。
下表显示了 美元 (USD) 对所列主要货币 今日的变动百分比。 美元 对 瑞郎 最弱。
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.50% | -0.41% | -0.22% | -0.18% | 0.45% | -0.34% | -0.57% | |
| EUR | 0.50% | 0.08% | 0.27% | 0.29% | 0.98% | 0.13% | -0.08% | |
| GBP | 0.41% | -0.08% | 0.19% | 0.23% | 0.87% | 0.05% | -0.17% | |
| JPY | 0.22% | -0.27% | -0.19% | 0.02% | 0.68% | -0.16% | -0.37% | |
| CAD | 0.18% | -0.29% | -0.23% | -0.02% | 0.64% | -0.16% | -0.39% | |
| AUD | -0.45% | -0.98% | -0.87% | -0.68% | -0.64% | -0.81% | -1.04% | |
| NZD | 0.34% | -0.13% | -0.05% | 0.16% | 0.16% | 0.81% | -0.24% | |
| CHF | 0.57% | 0.08% | 0.17% | 0.37% | 0.39% | 1.04% | 0.24% |
热图显示了主要货币相对于其他货币的百分比变化。基础货币从左列中选取，而报价货币从顶部行中选取。例如，如果您从左列选择 美元 并沿着水平线移动到 日元 ，则框中显示的百分比变化将表示 USD (基数)/ JPY (报价)。
美国劳工统计局（BLS）周三报告称，按消费者物价指数（CPI）衡量的年通胀率在 9 月从 8 月的 3.4% 升至 3.7%。这一数据高于市场预期的 3.6%。剔除波动较大的食品和能源价格后，核心 CPI 月率上升 0.3%，而分析师预估为上升 0.2%。随着 CME FedWatch Tool 显示美联储（Fed）在 10 月加息的概率在这些数据公布后的初步反应中攀升至接近 40%，美元指数反弹，并触及自 2025 年 4 月以来的最高水平，接近 103.00。
荷兰国际集团（OCBC）分析师指出，9 月美国 CPI“在顽固通胀重新引发市场对美联储进一步收紧政策的担忧之际提振了美元”，其中“核心 CPI 月率上升 0.3%，高于 0.2% 的共识预期，并与 8 月持平，而整体通胀年率加速至 3.7%。”他们认为，这一“意外向上数据使 10 月 27-28 日会议仍然存在变数”，尽管“鉴于美联储近期的指引，我们仍预计 10 月按兵不动，随后在 12 月再次加息。”
在亚洲时段早盘，彭博社报道称，中国似乎正将美国证券转移至其他国家的非美国托管银行，以掩盖其在为美国赤字融资中的角色。彭博社的报道进一步补充称，尽管存在关税战，加拿大持有的美国债务证券已增至近 6000 亿美元的国债和债券，表明中国已将其持仓转移至加拿大。受这一消息影响，基准 10 年期美国国债收益率大幅下跌，最新下跌近 3%，报约 5.1%，而美元指数下跌 0.45%，报 102.05。
澳大利亚当天早些时候公布的数据显示，9月份失业率维持在4.7%不变，而该时期的就业变化为-39.2K，差于市场预期的-20K。尽管美元（USD）重新走弱，AUD/USD 仍因令人失望的就业数据而承受看跌压力，周四欧洲早盘交投于0.6950下方，日内下跌约0.4%。
英国国家统计局报告称，8月份国内生产总值（GDP）月率增长0.1%。这一数据紧随7月份0.4%的扩张，且好于市场预期的萎缩0.1%。英国的其他数据显示，工业生产和制造业生产月率分别增长0.8%和1.2%。GBP/USD 积聚看涨动能，在欧洲早盘上涨0.5%，交投于1.3250附近。
在周三一度逼近1.1100并创下17个月新低后，EUR/USD 周四早盘获得支撑，交投于1.1200上方，日内上涨超过0.5%。
受美国国债收益率走高提振，黄金日内上涨约1%，交投于4,150美元附近。
USD/JPY 周四亚洲交易时段一度跌至157.58的全周新低，随后反弹。截至发稿，该货币对交投于158.00，日内仍下跌0.2%。日本央行（BoJ）董事会成员小枝淳子（Junko Koeda）周四表示，日本的货币环境仍然宽松，并补充称，他们需要调整政策以遏制上行的通胀风险。
美元常见问题（FAQ）
美元(USD)是美国的官方货币，也是许多其他国家的“事实上”货币，与当地纸币一起流通。根据 2022年的数据，美元是世界上交易量最大的货币，占全球外汇交易额的88%以上，平均每天交易6.6万亿美元。 第二次世界大战后，美元取代英镑成为世界储备货币。在其历史上的大部分时间里，美元都是由黄金支撑的，直到1971年布雷顿森林协定(Bretton Woods Agreement)废除了金本位制。”
“影响美元价值的最重要的单一因素是货币政策，这是由美联储(Fed)决定的。美联储有两项任务:实现物价稳定(控制通胀)和促进充分就业。它实现这两个目标的主要工具是调整利率。当物价上涨过快，通货膨胀率高于美联储2%的目标时，美联储将加息，这有助于美元升值。当通货膨胀率低于2%或失业率过高时，美联储可能会降低利率，这将给美元带来压力。”
在极端情况下，美联储还可以印更多美元，实施量化宽松政策。量化宽松是美联储在陷入困境的金融体系中大幅增加信贷流动的过程。这是一种非标准的政策措施，用于信贷枯竭，因为银行不愿相互放贷(出于对交易对手违约的担忧)。当仅仅降低利率不太可能达到必要的效果时，这是最后的手段。这是美联储在2008年金融危机期间对抗信贷紧缩的首选武器。它涉及到美联储印刷更多的美元，并用这些美元主要从金融机构购买美国政府债券。量化宽松通常会导致美元走软。”
量化紧缩(QT)是一个相反的过程，即美联储停止从金融机构购买债券，不再将其持有的到期债券的本金再投资于新的购买。这通常对美元有利。
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