น้ำมันดิบ WTI ย่อตัวลงจากระดับสูงสุดใกล้ 100 ดอลลาร์ หลังสหรัฐฯ และอิหร่านเตรียมเจรจา เสี่ยงปรับฐาน 20%

TradingKey - สหรัฐฯ และอิหร่านวางแผนฟื้นการเจรจาเพื่อผ่อนคลายความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ ส่งผลให้น้ำมันดิบ WTI ร่วงลงเกือบ 2% รับข่าว โดยทางเทคนิคอาจเผชิญการปรับฐานลงลึกถึง 20%

เมื่อวันที่ 2 พฤศจิกายน ราคาน้ำมันดิบในตลาดโลกปรับตัวลดลงประมาณ 2% จากข่าวที่ว่าสหรัฐฯ และอิหร่านวางแผนจะกลับมาเปิดการเจรจาอีกครั้ง โดยราคาน้ำมันดิบเบรนท์ตลาดสปอตลดลง 2.01% สู่ระดับ 109.480 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ WTI (USOIL) ย่อตัวลงจากระดับสูงสุดระหว่างวันเช่นกัน โดยลดลง 1.98% ในวันดังกล่าว มาอยู่ที่ 100.58 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล

เมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา ข่าวลือเรื่องการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านได้ส่งสัญญาณการคลี่คลายความตึงเครียดทางการทูต โดยผ่านการเป็นคนกลางของกาตาร์ ฝ่ายสหรัฐฯ ได้ส่งหนังสือข้อเสนอไปยังเจ้าหน้าที่ระดับสูงของอิหร่านเพื่อฟื้นฟูการเจรจา โดยระบุถึงหลักการทั่วไปและกรอบทำงานรวมสำหรับการเปิดเจรจาใหม่ แม้ว่าทั้งสองฝ่ายยังไม่ได้ข้อสรุปในแผนการที่ชัดเจนและสมบูรณ์ และกระทรวงการต่างประเทศอิหร่านได้ชี้แจงว่าขณะนี้ยังไม่มีกำหนดการเจรจาที่แน่นอน แต่การกลับมาติดต่อทางการทูตอีกครั้งได้ลดความคาดหวังของตลาดน้ำมันดิบโลกต่อความเสี่ยงสุดทางรุนแรงเกี่ยวกับความขัดแย้งทางทหารโดยตรงแบบเต็มรูปแบบและเข้มข้นสูงในตะวันออกกลางลงอย่างมีนัยสำคัญ

เงื่อนไขหลักที่อิหร่านเสนอคือการได้รับหลักประกันการยุติการสู้รบอย่างถาวรและครอบคลุม เพื่อใช้เป็นอำนาจต่อรองแลกกับการกลับมาเปิดช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งเป็นคอขวดขนส่งน้ำมันดิบที่สำคัญที่สุดในโลก ความตื่นตระหนกของตลาดต่อสถานการณ์รุนแรงขั้นสุดอย่างการหยุดชะงักถาวรของการขนส่งน้ำมันดิบหลายสิบล้านบาร์เรลต่อวันเริ่มผ่อนคลายลง ส่งผลให้เกิดการเทขายปิดสถานะเพื่อลดพรีเมียมความเสี่ยงจาก "การปิดล้อมทางภูมิรัฐศาสตร์" ที่เคยสะท้อนอยู่ในสัญญาน้ำมันดิบอย่างหนักก่อนหน้านี้

ในทางเทคนิค หลังจากน้ำมันดิบ WTI ไม่สามารถทะลุผ่านระดับสูงสุดเดิมที่ตัวเลขกลมๆ 105 ดอลลาร์ไปได้ กราฟได้ก่อตัวเป็นรูปแบบ Inverted Hammer ที่มีไส้เทียนบนยาว หรือแท่งเทียนแดงขนาดใหญ่ในระดับสูง ซึ่งสมบูรณ์ตามรูปแบบการทะลุหลอกที่ระดับสูง (high-level false breakout) หากน้ำมันดิบ WTI หลุดลดลงต่ำกว่าแนวรับระยะสั้นที่ 98.00 ดอลลาร์ระหว่างวัน คำสั่งตัดขาดทุนของสถานะซื้อ (long leverage stop-loss) จะกระตุ้นให้เกิดแรงขายทำกำไรระลอกแรก กดดันให้ราคาน้ำมันปรับตัวลงไปทดสอบเส้นเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และช่องว่างราคาขาขึ้น (bullish gap) เดิมที่เกิดขึ้นในช่วงที่ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ทวีความรุนแรง

กราฟราคาน้ำมันดิบ WTI, ที่มา: TradingKey

นอกจากนี้ หากการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านบรรลุผลสำเร็จอย่างมีนัยสำคัญ เกิดข้อตกลงหยุดยิงอย่างครอบคลุม หรือการเดินเรือผ่านช่องแคบฮอร์มุซได้รับการฟื้นฟูเต็มรูปแบบ พรีเมียมทางภูมิรัฐศาสตร์ในราคาน้ำมันจะถูกลบออกไปทั้งหมด จากโมเดลสมดุลอุปสงค์-อุปทานน้ำมันดิบโลกของโกลด์แมน แซคส์ (Goldman Sachs) และซิตี้ (Citi) ราคาดุลยภาพตามปัจจัยพื้นฐานสำหรับ WTI ที่ไม่รวมพรีเมียมทางภูมิรัฐศาสตร์จะอยู่ที่ราว 80 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดของการย่อตัวในช่วงต้นเดือนตุลาคมปีนี้เช่นกัน

แม้ว่าช่องทางการทูตจะเปิดขึ้นอีกครั้ง แต่เจ้าหน้าที่ระดับสูงของกองทัพอิหร่านได้ออกคำเตือนในเวลาเดียวกันว่าจะโต้ตอบสหรัฐฯ และอิสราเอลในลักษณะที่ "เข้มข้นสูงและไม่จำกัดขอบเขตทางภูมิศาสตร์" โดยโฆษกกองทัพอิหร่าน อัครมีเนีย (Akraminia) แถลงเมื่อวันที่ 1 พฤศจิกายนว่า หากสหรัฐฯ เริ่มเปิดฉากโจมตีอีกครั้ง จะต้องเผชิญกับการโต้กลับอย่างรุนแรงทันทีในระดับที่เกินกว่าการกระทำในอดีตอย่างมาก จึงเห็นได้ชัดว่าตราบใดที่ข้อตกลงหยุดยิงที่เป็นรูปธรรมในตะวันออกกลางยังไม่ได้ถูกลงนามอย่างเป็นทางการ ความขัดแย้งในภูมิภาคก็ยังคงอาจกระตุ้นให้ราคาน้ำมันดีดตัวขึ้นอย่างรุนแรงได้ทุกเมื่อ