El EUR/USD se mantiene cerca de mínimos a la espera de la inflación de la Eurozona

• El Euro sigue vulnerable, con mínimos de 1.1540 en el foco de los bajistas.
• Una leve aversión al riesgo y una Fed de línea dura están sustentando el rally del Dólar estadounidense.
• Se espera que los datos de inflación de la Eurozona muestren una disminución de las presiones sobre los precios.

El EUR/USD muestra pérdidas marginales en la sesión europea del viernes, cotizando a 1.1560 en el momento de escribir, después de ser rechazado en la zona de 1.1580. El par se mantiene peligrosamente cerca del área de soporte de 1.1540, en camino a una caída semanal del 0.5%, en medio de un frágil sentimiento del mercado y con todos los ojos en el Índice Armonizado de Precios al Consumidor de la Eurozona (HICP) que se publicará a las 10:00 GMT.

El Dólar estadounidense ha estado recibiendo apoyo por un "recorte de línea dura" de la Reserva Federal el miércoles, lo que llevó a los inversores a reducir las esperanzas de otro recorte en diciembre, y un acuerdo entre el presidente estadounidense Trump y el presidente chino Xi Jinping para mantener la tregua comercial entre las dos principales economías del mundo.

En la Eurozona, el Banco Central Europeo cumplió con las expectativas y mantuvo su tasa de interés de referencia sin cambios en el 2%. La presidenta del BCE, Christine Lagarde, reiteró que el banco está "en un buen lugar" y transmitió un mensaje bastante optimista, desestimando la posibilidad de más recortes de tasas en el corto plazo. El Euro subió ligeramente después del evento, pero los intentos alcistas siguen siendo limitados hasta ahora.

El punto culminante del viernes son las cifras preliminares del HICP de la Eurozona para octubre, que se espera que muestren que la inflación anual se suavizó al 2.1% desde el 2.2% del mes anterior, con la lectura subyacente desacelerándose al crecimiento interanual del 2.3% desde el 2.4% en septiembre.

Qué mueve el mercado hoy: El Dólar se aprecia en mercados cautelosos

• El Dólar estadounidense sigue siendo demandado el viernes, impulsado por una combinación de esperanzas decrecientes de un recorte de tasas en diciembre, el impacto positivo del acuerdo comercial entre EE.UU. y China, y una leve aversión al riesgo tras las caídas en Wall Street el jueves, ya que las cifras de ganancias de Meta y Microsoft generaron nuevas preocupaciones sobre las valoraciones de IA y provocaron fuertes pérdidas en las acciones tecnológicas.
• El Banco Central Europeo mantuvo su tasa en la Instalación de Depósito en 2% por tercera reunión consecutiva el jueves, y Christine Lagarde transmitió un mensaje bastante optimista, mostrando confianza en el crecimiento económico, aunque advirtiendo sobre la alta incertidumbre que rodea la inflación.
• El viernes, el miembro del Consejo de Gobierno del BCE, Martin Kocher, reiteró los comentarios de Lagarde, evaluando que las proyecciones económicas están en camino durante un tiempo sostenido y que algunos datos recientes fueron "ligeramente mejores", sugiriendo que el banco no tiene planes de relajar la política monetaria más en el corto plazo.
• En EE.UU., los comentarios de línea dura del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, han hecho que los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. se disparen, proporcionando apoyo adicional al Dólar estadounidense. El rendimiento del bono de referencia a 10 años ha subido más de 30 puntos básicos desde el miércoles, alcanzando máximos de tres semanas en 4.10%
• La herramienta FedWatch del CME Group muestra que las expectativas de un recorte adicional de tasas en diciembre han caído a un 64.8% desde el 91% antes de la decisión de política monetaria del miércoles.

Análisis Técnico: El EUR/USD se mantiene por encima de un soporte clave en 1.1540

El EUR/USD ha roto el patrón triangular mensual y el débil intento de recuperación visto después de la decisión de política monetaria del BCE ha sido limitado por debajo de un área de soporte anterior en 1.1580, confirmando el sesgo bajista del par. El Índice de Fuerza Relativa (RSI) de 4 horas está bajo pero aún por encima de los niveles de sobreventa, mientras que el MACD refleja un fuerte momento negativo.

Los bajistas ahora se centran en el área de soporte clave alrededor de 1.1545 (mínimos del 9 y 14 de octubre). Por debajo de aquí, el nivel redondo de 1.1500 es un objetivo plausible antes del objetivo medido del patrón triangular en el área de 1.1450.

Hacia arriba, el área mencionada de 1.1580, que contuvo pérdidas el 22, 23 y 28 de octubre, ahora actúa como resistencia. Más arriba, la línea de tendencia inversa, ahora alrededor de 1.1615, y el máximo del jueves cerca de 1.1635 probablemente desafiarán a los alcistas antes de los máximos del 28 y 29 de octubre en el área de 1.1670.