توقعات سعر الذهب: محاصر بين عودة التوترات حول مضيق هرمز وتأكيد ترامب على استئناف المحادثات مع إيران

• يتم تداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD على انخفاض طفيف ضمن حركة عرضية أوسع نطاقاً عند محيط منطقة 4786 دولار للأونصة خلال جلسة التداول الأوروبية يوم الإثنين.
• يرتفع مؤشر الدولار الأمريكي DXY كملاذ آمن بشكل طفيف على خلفية تجدد التوترات في الشرق الأوسط بعد احتجاز البحرية الأمريكية لسفينة شحن إيرانية وتوعد إيران بالرد.
• تشير الإعدادات الفنية اليومية إلى استمرار تجميع الزخم والتداول بشكل عرضي ومحاولة اكتساب زخم اتجاهي ملموس على خلفية تأكيد ترامب على استئناف المحادثات مع إيران الذي يتناقض مع تجدد التوترات على الأرض حول مضيق هرمز.
• ينخفض الذهب عيار 21 الأكثر تداولاً في مصر بشكل طفيف في وقت مبكر اليوم إلى 7035 جنيه للبيع و 6985 جنيه للشراء، مقارنة بأسعار إغلاق يوم أمس، في وقت كتابة هذا التقرير.

يتم تداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD بشكل عرضي مستقر بالقرب من مستويات إغلاق يوم أمس، حيث يتداول عند محيط منطقة 4786 دولار للأونصة في وقت كتابة هذا التقرير.

بعد إطلاق البحرية الأمريكية النار واحتجاز سفينة شحن ترفع العلم الإيراني باسم "توسكَا" حاولت تجاوز الحصار البحري الأمريكي، حذرت القوات المسلحة للجمهورية الإسلامية الإيرانية بأنها سوف ترد قريبًا وتنتقم من هذه القرصنة المسلحة التي تنتهك وقف إطلاق النار من جانب الجيش الأمريكي.

في رد فعل على ذلك، أغلقت إيران مضيق هرمز مرة أخرى وقالت إن أي سفن تقترب من المنطقة سوف تتعرض للهجوم.

هدد الرئيس الأمريكي دونالد ترامب مرة أخرى بعد ذلك بضرب محطات الطاقة والجسور الإيرانية إذا فشلوا في التوصل إلى اتفاق في نهاية فترة وقف إطلاق النار المؤقتة التي تنتهي هذا الأربعاء.

أكدت الولايات المتحدة أن نائب الرئيس الأمريكي جي دي فانس وكبار المسؤولين الأمريكيين سوف يكونون في باكستان لإجراء الجولة الثانية من المحادثات يوم الاثنين.

على الرغم من ذلك، ذكرت وكالة أنباء الجمهورية الإسلامية الإيرانية IRNA أن السلطات في طهران ترفض الجلوس مرة أخرى مع ممثلي البيت الأبيض وسط "توقعاتهم غير الواقعية"، من بين أمور أخرى.، بينما أكد المتحدث باسم وزارة الخارجية الإيرانية نفس الأمر، قائلاً إنه لا توجد خطة لعقد جولة ثانية من المفاوضات مع الولايات المتحدة.

بين تأكيد الولايات المتحدة ورفض إيران للمحادثات، يظل متداولي المعدن الأصفر في حالة تردد ويمتنعون عن دخول مراكز اتجاهية كبيرة قبل أن تتضح الرؤية في صراع الشرق الأوسط بشكل حاسم.

تتبنى الأسواق موقفًا حذرًا في بداية الأسبوع بعد تصعيد جديد للتوترات في الشرق الأوسط. سوف تشهد الأجندة الاقتصادية يوم الاثنين صدور بيانات التضخم لشهر مارس/آذار من كندا، وسوف ينشر بنك كندا BoC استطلاع توقعات الأعمال. ومع ذلك، سوف يظل تركيز المستثمرين منصباً على الأخبار المتعلقة بالحرب بين الولايات المتحدة وإيران.

التحليل الفني لزوج الذهب/الدولار XAU/USD:

• تتحرك أسعار الذهب في الأسواق العالمية بشكل عرضي مستقر مع استمرار الصمود حول مناطق مقاومة هامة.
• تحاول أسعار الذهب في الأسواق العالمية الحصول على زخم اتجاهي واضح، متداولة عند محيط منطقة 4786 دولار للأونصة، وذلك على خلفية استمرار تذبذب مؤشر القوة النسبية RSI بإعدادات 14 يوماً أعلى بقليل من خط المنتصف، حيث يتحرك عند محيط مستويات 51 في وقت كتابة هذا التقرير.
• تأتي هذه الحركة العرضية على خلفية تردد المتداولين بين تأكيد الولايات المتحدة لعقد الجولة الثانية من المفاوضات مع إيران ونفي إيران لذلك.
• في وقت سابق من شهر مارس/آذار 2026، أغلق الذهب أدنى بقليل من منطقة الدعم الحاسمة 4400 دولار، ولكنه سرعان ما ارتفع فوقها في اليوم التالي، ليمدد الارتفاع بعد ذلك ويخترق مناطق مقاومة هامة.
• تشير هذه التحركات الفنية إلى سيكولوجي شبيهة بنمط الوتد الهابط، وهو نموذج صعودي يمثل فخ من أجل خداع البائعين وتحفيز خروجهم من السوق ثم استئناف الارتفاع بقوة بعد ذلك.
• لا يزال هذا النمط قائماً ويبقى أن نرى ما إذا كان سوف ينجح هذا النمط الفني في هدفه لاستئناف الارتفاع القياسي أم لا، حيث أن الوسيلة الوحيدة لإبطال هذا النمط الفني هي كسر القاع الهام عند محيط منطقة 4098 دولار بشكل حاسم.
• يسجل الذهب نمط قيعان أعلى وقمم أعلى على المدى القصير ضمن حركة عرضية أوسع نطاقاً، مما يشير إلى محاولة لاكتساب الزخم الصعودي من أجل استئناف الارتفاع بقوة واختبار القمة القياسية عند محيط منطقة 5600 دولار للأونصة.
• في الاتجاه الصاعد، في حالة استمرار الصمود فوق منطقة 4550 دولار للأونصة بشكل راسخ، سوف تستمر محاولات اختراق خط الاتجاه الصاعد المكسور الذي تحول إلى مقاومة (الموضح على الرسم البياني اليومي) من أجل تحدي المقاومة الثانوية عند محيط منطقة 4890 دولار للأونصة (أعلى مستويات 17 أبريل/نيسان)، والتي تتزامن مع المتوسط المتحرك البسيط 55 يوماً، مما يجعلها منطقة مقاومة قوية في الوقت الحالي.
• في الاتجاه الهابط، يظهر دعم ثانوي عند محيط منطقة 4632 دولار للاونصة (أدنى مستويات 13 أبريل/نيسان)، والتي في حالة كسرها بشكل حاسم سوف يتم تحدي منطقة الدعم 4550-4500 دولار للأونصة، والتي فيما دونها سوف يتم استهداف منطقة الدعم على المدى المتوسط 4400 دولار للأونصة، والتي فيما دونها سوف يستهدف الذهب اختبار محيط حاجز منطقة 4098-4220 دولار للأونصة (أدنى مستويات 23 مارس/آذار، المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم الحاسم).
• كسر حاجز منطقة 4098 دولار للأونصة بشكل حاسم على أساس الإغلاق اليومي سوف يحفز الدببة من أجل اختبار منطقة الدعم المصيرية على المدى الطويل عند منطقة 3886 دولار للأونصة.
• تسجيل نموذج قمة أدنى من القمة السابقة على المدى المتوسط في وقت سابق من هذا العام على الرسم البياني اليومي يجعل كسر منطقة 4400 دولار للأونصة نحو الاتجاه الهابط بشكل حاسم على أساس الإغلاق اليومي له أهمية كبيرة، حيث أنه مع تأكيد كسر حاجز منطقة 4400 دولار للأونصة وتسجيل نموذج قاع أدنى من القاع السابق على الرسم البياني اليومي سوف يتحول الاتجاه في الذهب إلى هابط على المدى المتوسط.
• يجب مراقبة منطقة 3886 دولار للأونصة المصيرية للمعدن الأصفر بشكل وثيق خلال الفترة القادمة، والتي تعمل بمثابة منطقة الدعم الرئيسية، والتي تمثل أدنى مستويات 28 أكتوبر/تشرين الأول 2025 ونقطة بداية الحركة الصاعدة القوية الرئيسية الأخيرة، مما يجعلها منطقة محورية رئيسية، والتي في حالة كسرها بشكل حاسم سوف يتحول التحيز الرئيسي للذهب إلى هبوطي على المدى الطويل.

مناطق المقاومة: 4890، 5000، 5015، 5239، 5420، 5598

مناطق الدعم: 4632، 4550، 4500، 4400، 4306، 4274، 4220، 4098، 3998، 3928، 3886