澳元/美元：隨著伊朗和平希望提振風險偏好，澳元/美元終結五連跌
- 白宮表示願意停止對伊朗的行動，觸發股市和貨幣市場的廣泛風險偏好反彈。
- 週三的ADP就業數據、零售銷售和ISM製造業PMI將成為美國中期密集數據日程的焦點。
- 澳元/美元週二反彈0.69%，收於0.6900附近，結束連續五個交易日的跌勢，因風險偏好激增。
澳元/美元週二上漲0.69%，結束連續五日跌勢，收於0.6900附近，盤中從接近0.6830的低點強勁反彈。此次漲幅是該貨幣對一週多來的最大單日漲幅，但價格仍遠未突破3月份多次阻擋反彈的頑固0.7000整數關口。週二的K線呈現長下影線，顯示出堅實的逢低買盤興趣，儘管該貨幣對仍深陷自2月高點接近0.7190以來的更廣泛回調之中。
此次反彈由風險偏好浪潮推動，因有報導稱白宮準備停止對伊朗的軍事行動，激發了對這場持續五週衝突的外交解決方案的希望。標普500指數上漲2.3%，創戰爭爆發以來的最佳單日表現，風險敏感的澳元在經歷數週因能源成本飆升和增長擔憂而承壓後，借助樂觀情緒走高。澳大利亞儲備銀行（RBA）3月連續第二個月加息，將利率提高至4.10%，理由是中東能源衝擊部分推動的通脹壓力重新上升，RBA副行長克里斯托弗·肯特週二警告稱，若衝突持續，短期中性利率可能上升，迫使採取更為緊縮的政策立場。
在美元方面，美聯儲3月維持聯邦基金利率在3.50%至3.75%不變，主席傑羅姆·鮑威爾指出衝突帶來的不確定性依然較高。週二美國數據偏軟；芝加哥採購經理人指數（PMI）降至52.8，低於預期的55，而職位空缺和勞動力流動調查（JOLTS）降至688萬，低於預期的692萬。週三數據密集，ADP就業變動（預期4萬）、2月零售銷售（月環比預期0.5%）和供應管理協會（ISM）製造業PMI（預期52.5）均備受關注。週五的非農就業報告（NFP，預期6萬）恰逢耶穌受難日，假期流動性稀缺可能放大任何意外。
澳元/美元5分鐘圖
技術分析
在5分鐘圖上，澳元/美元交易於0.6900。短期偏向溫和看漲，因價格穩步站上升的200週期指數移動均線（EMA），該均線現位於0.6876附近，支撐近期一系列的收盤走高。然而，動能有所降溫，隨機相對強弱指數（Stochastic RSI）從超買區80以上滑落至中間區間，顯示上漲壓力減弱，存在盤整風險，而非立即進一步上行。
初步支撐位於0.6895，防守更深回調至0.6885及更強的0.6875/0.6870區域，該區域有200週期EMA強化日內買盤需求。只要匯價守住該區域，買家可能嘗試再次衝擊初步阻力位0.6905，繼而是0.6915和0.6925。若持續跌破0.6870，則看漲偏向將被否定，下一个下行目標為0.6855。
在日線圖上，澳元/美元交易於0.6900。該貨幣對守穩於接近0.67的上升200日EMA之上，同時大致沿著趨於平坦的0.70附近50日EMA波動，儘管近期回調，整體結構仍保持適度看漲偏向。價格已從0.71–0.72區間回落，但相較此前漲勢，回撤幅度較淺，且無明顯頂部形態。隨機相對強弱指數維持在20以下，顯示下行動能減弱，而非當前水平有強烈的持續拋售。
初步阻力位於0.7020，突破該位將打開通往近期波動高點0.7075的空間，隨後是0.7120/0.7150區域，前期高點聚集處。下方即時支撐位於0.6880，繼而是0.6850，更強買盤預計將出現在0.6800區域，該區域安全位於200日EMA之上，支撐中期上升趨勢。若日收盤跌破0.6800，將削弱看漲偏向，打開下探0.6750的空間；反之，守穩該區間則短期內仍有望再次測試0.71關口。
（本文技術分析部分借助AI工具完成。）
澳元常見問題（FAQ）
影響澳元(AUD)的最重要因素之一是澳大利亞儲備銀行(RBA)設定的利率水平。由於澳大利亞是一個資源豐富的國家，另一個關鍵驅動因素是其最大出口產品鐵礦石的價格。作為其最大的貿易夥伴，中國經濟的健康狀況，以及澳大利亞的通貨膨脹、經濟增長率和貿易平衡都是一個因素。市場情緒也是一個因素，即投資者是在買入高風險資產(風險偏好)還是在尋求避險(風險偏好)，風險偏好對澳元有利。
澳大利亞儲備銀行(RBA)通過設定澳大利亞各銀行相互拆借的利率水平來影響澳元(AUD)。這影響了整個經濟的利率水平。澳大利亞央行的主要目標是通過上調或下調利率來維持2-3%的穩定通脹率。與其他主要央行相比，相對較高的利率支持澳元，而相對較低的利率則支持澳元。澳大利亞央行還可以使用量化寬松和緊縮政策來影響信貸狀況，前者對澳元不利，後者對澳元有利。
中國是澳大利亞最大的貿易夥伴，因此中國經濟的健康狀況對澳元(AUD)的價值有重大影響。當中國經濟表現良好時，它會從澳大利亞購買更多的原材料、商品和服務，從而提振對澳元的需求，推高澳元的價值。當中國經濟增長速度不如預期時，情況正好相反。因此，中國經濟增長數據的正面或負面驚喜通常會對澳元及其貨幣對產生直接影響。
鐵礦石是澳大利亞最大的出口產品，根據2021年的數據，每年的出口額為1180億美元，中國是其主要出口目的地。因此，鐵礦石價格可以成為澳元的驅動因素。一般來說，如果鐵礦石價格上漲，澳元也會上漲，因為對澳元的總需求會增加。如果鐵礦石價格下跌，情況則正好相反。較高的鐵礦石價格也往往導致澳大利亞更有可能出現貿易順差，這對澳元也是有利的。
貿易帳，即一個國家出口收入與進口收入之間的差額，是影響澳元價值的另一個因素。如果澳大利亞生產受歡迎的出口產品，那麽它的貨幣將純粹從尋求購買其出口產品的外國買家創造的剩余需求中獲得價值，而不是購買進口產品的支出。因此，凈貿易余額為正會增強澳元，如果貿易余額為負則會產生相反的效果。
推薦文章
