คาดการณ์ราคาหุ้นซีเกท: หุ้นเสี่ยงร่วงลงต่อกว่า 30% หลังดิ่งเกือบ 40% ในช่วงสองเดือนที่ผ่านมา

TradingKey - เมื่อวันที่ 4 พฤศจิกายน หุ้นของซีเกท เทคโนโลยี (STX) ปรับฐานลงอย่างต่อเนื่อง โดยปิดร่วงลง 8.13% ที่ระดับ 557.06 ดอลลาร์ ด้วยปริมาณการซื้อขายประมาณ 6.7 ล้านหุ้น ทั้งนี้ เมื่อเทียบกับระดับสูงสุดในรอบเกือบ 2 เดือนที่ 946.36 ดอลลาร์ในเดือนตุลาคม หุ้น STX ปรับตัวลดลงสะสมเกือบ 40% ในวันเดียวกัน หุ้นไมครอนร่วงลง 7% ขณะที่หุ้นกลุ่มจัดเก็บข้อมูลอย่างเวสเทิร์น ดิจิตอล และแซนดิสก์ ก็ปรับตัวลดลงอย่างเห็นได้ชัดเช่นกัน ส่งผลให้ภาพรวมของกลุ่มยังคงอยู่ในช่วงการปรับฐาน

บรรยากาศการลงทุนในกลุ่มอุปกรณ์จัดเก็บข้อมูลในช่วงที่ผ่านมาถูกกดดันจากพัฒนาการหลายประการในอุตสาหกรรม โดยในช่วงปลายเดือนตุลาคม แม้ว่าซัมซุง อิเลคโทรนิคส์ จะรายงานกำไรจากธุรกิจชิปที่แข็งแกร่ง แต่ผลประกอบการและแผนการตอบแทนผู้ถือหุ้นกลับไม่สามารถสร้างความประหลาดใจเชิงบวกเหนือความคาดหมายของตลาดที่อยู่ในระดับสูงได้ ส่งผลให้ราคาหุ้นปรับตัวลดลงอย่างเห็นได้ชัดหลังการรายงานผลประกอบการ ต่อมา คิออกเซียได้เปิดเผยแนวโน้มผลประกอบการประจำไตรมาสที่ต่ำกว่าการคาดการณ์ของตลาด ซึ่งฉุดราคาหุ้นของไมครอน, เวสเทิร์น ดิจิตอล และแซนดิสก์ ลงอีกครั้ง เหตุการณ์เหล่านี้ได้เพิ่มความเข้มงวดในการตรวจสอบของตลาดว่า ยุคเฟื่องฟูที่มีการเติบโตสูงก่อนหน้านี้ของภาคส่วนดังกล่าวจะสามารถดำเนินต่อไปได้อย่างยั่งยืนหรือไม่

ขณะเดียวกัน ความยั่งยืนของการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน AI ได้กลายเป็นปัจจัยขับเคลื่อนความเชื่อมั่นสำคัญที่ส่งผลกระทบต่อหุ้นกลุ่มจัดเก็บข้อมูลเช่นกัน โดยข้อมูลจาก Bloomberg ระบุว่า แม้ผลประกอบการทางการเงินของผู้ผลิตอุปกรณ์จัดเก็บข้อมูลหลายรายจะยังคงแข็งแกร่ง แต่นักลงทุนได้เริ่มประเมินใหม่ว่าการใช้จ่ายฝ่ายทุนด้าน AI ของบรรดาบริษัทบิ๊กเทคจะสามารถดำเนินต่อไปได้อย่างยั่งยืนในระยะยาวหรือไม่ ทั้งนี้ เมื่อวันที่ 4 พฤศจิกายน หุ้นกลุ่มเซมิคอนดักเตอร์อย่างไมครอนและแซนดิสก์ร่วงลงอีกครั้ง ขณะที่ตลาดยังมีความกังวลว่าอาจมีการตรวจสอบการก่อสร้างศูนย์ข้อมูลอย่างเข้มงวดยิ่งขึ้นหลังการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ ซึ่งสร้างแรงกดดันเพิ่มเติมต่อผู้ให้บริการอุปกรณ์จัดเก็บข้อมูล ชิป และโครงสร้างพื้นฐาน AI อื่น ๆ

กราฟราคาหุ้นซีเกทรายวัน, ที่มา: TradingView

จากกราฟราคาหุ้นรายวันของซีเกท การที่ราคาหุ้นร่วงหลุดเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 144 วัน และหลุดแนวรับฐานราคาสำคัญที่ระดับ 700 ดอลลาร์ ทำให้โมเมนตัมขาลงของตลาดทวีความแข็งแกร่งขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ ซึ่งสิ่งนี้ยังบ่งชี้ว่าแนวโน้มขาขึ้นในระยะกลางถึงระยะยาวของหุ้นได้สิ้นสุดลงแล้ว และมีแนวโน้มเข้าสู่ช่วงการปรับฐานที่ยืดเยื้อ

ขณะเดียวกัน หลังจากเพิ่งหลุดแนวรับฐานราคาสำคัญที่ระดับ 700 ดอลลาร์ ราคาหุ้นได้พยายามรีบาวด์ 2 ครั้งติดต่อกันแต่ถูกสกัดไว้ที่ระดับดังกล่าว ส่งผลให้อ่อนตัวลงอีกครั้ง โดยโครงสร้างแท่งเทียนปรับตัวแย่ลงอย่างเห็นได้ชัด ซึ่งยิ่งตอกย้ำโมเมนตัมขาลงของตลาดให้ชัดเจนยิ่งขึ้น

เมื่อมองไปข้างหน้า ราคาหุ้นอาจปรับตัวลดลงต่อเนื่องในระยะสั้น โดยเป้าหมายขาลงหลักที่ต้องจับตาคือแนวรับในช่วง 475-450 ดอลลาร์ หากราคาหุ้นร่วงหลุด 450 ดอลลาร์ ก็อาจลงไปทดสอบบริเวณ 340 ดอลลาร์ ซึ่งคิดเป็นการปรับตัวลดลงมากกว่า 30% จากราคาปัจจุบัน

ในทางกลับกัน แนวต้านหลักในฝั่งขาขึ้นที่ต้องจับตาคือระดับ 600 ดอลลาร์ หากราคาสามารถทะลุผ่านระดับนี้ขึ้นไปได้ แนวต้านถัดไปที่ต้องจับตาจะอยู่ใกล้ระดับ 636 ดอลลาร์ โดยมีแนวต้านสำคัญที่สูงขึ้นไปอยู่ที่ระดับ 700 ดอลลาร์