ดอลลาร์ออสเตรเลียแข็งค่าขึ้นจากคาดการณ์โอกาสที่ RBA จะปรับขึ้นดอกเบี้ย
- GDP ไตรมาส 2 ที่แข็งแกร่งหนุนความคาดหวังว่า RBA จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ตลาดคาดการณ์การปรับขึ้นในเดือนพฤศจิกายนไว้เต็มที่แล้ว
- ถ้อยแถลงเชิงผ่อนคลายของผู้ว่าการเฟดทำให้โอกาสการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ในเดือนกันยายนลดลงเหลือ 50.2%
- เทรดเดอร์รอติดตามตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ซึ่งคาดว่าจะเพิ่มขึ้น 56,000 ตำแหน่ง พร้อมอัตราการว่างงานที่ 4.1%
ในช่วงตลาดเอเชียวันศุกร์ AUDUSD ปรับตัวขึ้นต่อเป็นวันที่สามติดต่อกัน เคลื่อนไหวอยู่ที่บริเวณ 0.7210 คู่สกุลเงินนี้มีโมเมนตัมขาขึ้น เนื่องจากดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ได้รับแรงหนุนอย่างแข็งแกร่งจากข้อมูลการเติบโตทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่ง ซึ่งเพิ่มความคาดหวังว่าการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอาจเกิดขึ้นในเร็วๆ นี้
เศรษฐกิจออสเตรเลียแสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นอย่างน่าประหลาดใจในไตรมาสที่สอง ซึ่งตอกย้ำความเชื่อที่ว่าธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) อาจกลับมาใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดอีกครั้ง หลังจากปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยสามครั้งในช่วงต้นปีนี้ ด้วยเหตุนี้ โอกาสที่ตลาดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนนี้จึงเพิ่มขึ้นเป็น 58% จาก 49% ก่อนการเปิดเผยตัวเลข GDP โดยตลาดคาดการณ์การปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นสู่ 4.60% ในเดือนพฤศจิกายนไว้เต็มที่แล้ว
เกินดุลการค้าของออสเตรเลียลดลง หลังมีการปรับเพิ่มข้อมูลเดือนมิถุนายน
Rabobank ระบุว่า ตัวเลขการค้าของออสเตรเลียประจำเดือนกรกฎาคมที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดี แสดงให้เห็นถึง “การลดลงเล็กน้อยแต่เป็นไปตามคาดของยอดเกินดุลการค้ารายเดือน” พร้อมกับ “การปรับเพิ่มตัวเลขของเดือนมิถุนายน” ธนาคารเน้นย้ำว่า การผสมผสานระหว่างยอดเกินดุลที่ลดลงเล็กน้อยในเดือนกรกฎาคมและข้อมูลเดือนมิถุนายนที่ได้รับการปรับเพิ่มจะแสดงให้เห็นถึงทิศทางของดุลบัญชีภายนอกของออสเตรเลีย ซึ่งเป็นสิ่งที่ตลาดจะจับตาอย่างใกล้ชิด
ในทางกลับกัน ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เผชิญแรงกดดัน หลังจาก Christopher Waller ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ ระบุว่าเขาต้องการคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนกันยายนที่จะถึงนี้ หากข้อมูลเงินเฟ้อที่จะประกาศออกมาไม่มีเรื่องน่าประหลาดใจครั้งใหญ่ ถ้อยแถลงเชิงผ่อนคลายของ Waller สวนทางอย่างเห็นได้ชัดกับท่าทีแข็งกร้าวที่ประธาน Kevin Warsh แสดงออกเมื่อสัปดาห์ก่อน หลังจากถ้อยแถลงดังกล่าว เครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็นว่าโอกาสที่ตลาดคาดการณ์ว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลดลงเหลือ 50.2% จาก 63.2% ในวันก่อนหน้า
ขณะนี้นักลงทุนในตลาดกำลังหันไปให้ความสนใจกับการเปิดเผยรายงานการจ้างงานของสหรัฐฯ ประจำเดือนสิงหาคมที่จะมาถึง เพื่อหาสัญญาณบ่งชี้ทิศทางเพิ่มเติม โดยการคาดการณ์ในปัจจุบันประเมินว่าตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) จะเพิ่มขึ้น 56,000 ตำแหน่ง ขณะที่คาดว่าอัตราการว่างงานจะทรงตัวที่ 4.1%
การวิเคราะห์ทางเทคนิค: AUD/USD ยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่
ในกราฟรายวัน AUDUSD ซื้อขายอยู่ที่ 0.7212 โดยยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง เนื่องจากยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 9 งวดและ 50 งวด การที่เส้น EMA ระยะสั้นอยู่เหนือเส้นระยะยาวบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาขึ้นที่ยังคงดำเนินต่อไป ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) 14 วันที่อยู่ใกล้ระดับ 67 ยังคงทำให้คู่นี้อยู่ในแดนบวก โดยยังไม่ส่งสัญญาณถึงภาวะซื้อมากเกินไปในระดับรุนแรง ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นยังคงอยู่ในขณะนี้
ในด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่เส้น EMA 9 งวดบริเวณ 0.7173 ขณะที่เส้น EMA 50 งวดใกล้ระดับ 0.7085 จะเป็นแนวรับแบบไดนามิกที่ลึกลงไป หากเกิดการย่อตัวเพื่อปรับฐาน ด้านล่างลงไป แนวรับแนวนอนที่อยู่ห่างออกไปจะอยู่ที่ระดับ 0.6667 ซึ่งจะมีความสำคัญก็ต่อเมื่อโครงสร้างขาขึ้นในปัจจุบันคลายตัวลงอย่างมีนัยสำคัญ
(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)
Australian Dollar: คำถามที่พบบ่อย
หนึ่งในปัจจัยที่สําคัญที่สุดสําหรับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) คือระดับอัตราดอกเบี้ยที่กําหนดโดยธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) เนื่องจากออสเตรเลียเป็นประเทศที่ร่ํารวยทรัพยากร อีกปัจจัยขับเคลื่อนที่สําคัญคือราคาของแร่เหล็กส่งออกที่ใหญ่ที่สุด สุขภาพของเศรษฐกิจจีนซึ่งเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุด และเป็นปัจจัยสำคัญอีกหนึ่งประการเช่นเดียวกับอัตราเงินเฟ้อในออสเตรเลียอัตราการเติบโตและดุลการค้า ความเชื่อมั่นของตลาด – ไม่ว่านักลงทุนจะกล้าลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น (risk-on) หรือแสวงหาสินทรัพย์ปลอดภัย (risk-off) ก็เป็นปัจจัยหนึ่งเช่นกัน การยอมรับความเสี่ยงได้มากขึ้นเป็นบวกสําหรับ AUD
ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) มีอิทธิพลต่อดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) RBA กําหนดระดับอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารออสเตรเลียสามารถให้กู้ยืมซึ่งกันและกัน สิ่งนี้มีอิทธิพลต่อระดับอัตราดอกเบี้ยในระบบเศรษฐกิจโดยรวม เป้าหมายหลักของ RBA คือการรักษาอัตราเงินเฟ้อให้คงที่ 2-3% โดยการปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นหรือลง อัตราดอกเบี้ยค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับธนาคารกลางหลักอื่น ๆ สนับสนุน AUD ให้แข็งค่าและตรงกันข้าม หากดอกเบี้ยลด มูลค่าของ AUD ก็จะลดลง RBA ยังสามารถใช้การผ่อนคลายเชิงปริมาณและการเข้มงวดเพื่อมีอิทธิพลต่อเงื่อนไขการกู้ยืม
จีนเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียดังนั้นสุขภาพของเศรษฐกิจจีนจึงมีอิทธิพลสําคัญต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย เมื่อเศรษฐกิจจีนเติบโตได้ดี ก็จะซื้อวัตถุดิบ สินค้า และบริการจากออสเตรเลียมากขึ้น ทําให้ความต้องการ AUD เพิ่มขึ้น และผลักดันมูลค่าของ AUD ตรงกันข้ามกับกรณีที่เศรษฐกิจจีนไม่เติบโตเร็วเท่าที่คาดไว้ เซอร์ไพรส์ในเชิงบวกหรือเชิงลบในข้อมูลการเติบโตของจีนจึงมักส่งผลกระทบโดยตรงต่อดอลลาร์ออสเตรเลียและคู่เงิน
แร่เหล็กเป็นสินค้าส่งออกที่ใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียคิดเป็นมูลค่า 118 พันล้านดอลลาร์ต่อปีตามข้อมูลจากปี 2021 โดยมีจีนเป็นจุดหมายปลายทางหลัก ราคาของแร่เหล็กจึงสามารถเป็นตัวขับเคลื่อนดอลลาร์ออสเตรเลียได้ โดยทั่วไปหากราคาของแร่เหล็กเพิ่มขึ้น AUD ก็เพิ่มขึ้นเช่นกันเนื่องจากความต้องการรวมสําหรับสกุลเงินเพิ่มขึ้น ตรงกันข้ามคือกรณีหากราคาของแร่เหล็กลดลง ราคาแร่เหล็กที่สูงขึ้นยังมีแนวโน้มที่จะส่งผลให้มีโอกาสมากขึ้นที่ดุลการค้าที่เป็นบวกสําหรับออสเตรเลียซึ่งเป็นบวกของ AUD
ดุลการค้าซึ่งเป็นความแตกต่างระหว่างสิ่งที่ประเทศได้รับจากการส่งออกกับสิ่งที่จ่ายสําหรับการนําเข้าเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สามารถมีอิทธิพลต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย หากออสเตรเลียผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการอย่างมาก สกุลเงินของตนจะได้รับมูลค่าจากความต้องการส่วนเกินที่สร้างขึ้นจากผู้ซื้อต่างประเทศที่ต้องการซื้อการส่งออกเทียบกับสิ่งที่ใช้จ่ายเพื่อซื้อการนําเข้า ดังนั้นดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจะเสริมความแข็งแกร่งให้กับ AUD และจะมีผลตรงกันข้ามหากดุลการค้าติดลบ
บทความแนะนำ
