El Nasdaq cae un 0.74% mientras la persistente inflación de octubre en EE. UU. aviva las apuestas de una subida de tipos en diciembre, Nvidia amplía su caída a más del 5%

TradingKey - El martes 10 de noviembre, hora del Este, las bolsas de Estados Unidos retrocedieron. Tanto el IPC general como el subyacente de octubre se situaron por encima de las expectativas del mercado, y los funcionarios de la Reserva Federal señalaron subidas de tipos de interés más aceleradas, lo que impulsó al alza los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos y ejerció presión sobre los valores tecnológicos.

Al cierre, el Promedio Industrial Dow Jones cayó un 0,30%, hasta los 52.231,89 puntos; el índice Nasdaq Composite retrocedió un 0,74%, hasta los 25.065,87 puntos; y el índice S&P 500 cedió un 0,38%, hasta los 7.520,93 puntos.

Rendimiento de las acciones tecnológicas

Nvidia (NVDA) cayó un 5,53% hasta los 168,78 dólares, convirtiéndose en uno de los principales lastres para los grandes índices bursátiles. El valor prolongó la debilidad de la sesión anterior a medida que los directores independientes de la empresa avanzan en una investigación sobre informes de seguridad nacional que involucran a Jensen Huang. Además, una inflación superior a la esperada y el aumento de las tasas de interés llevaron a los inversores a continuar examinando las valoraciones de las empresas tecnológicas y los costos de financiación de la infraestructura de IA.

A continuación, se muestra el rendimiento de las acciones tecnológicas de gran capitalización en la jornada de hoy:

El índice de semiconductores de Filadelfia cayó un 0,35% hasta los 9.998,33 puntos. Entre sus 30 valores constituyentes, 11 avanzaron y 19 retrocedieron.

Noticias corporativas

Los consejeros independientes de Nvidia contratan a un exfiscal federal para avanzar en la investigación sobre Jensen Huang

Nvidia anunció que sus consejeros independientes han contratado a Joon H. Kim, socio del bufete de abogados Wachtell, Lipton, Rosen & Katz, junto con su firma, para llevar a cabo una investigación independiente anunciada previamente. Kim se desempeñó con anterioridad como fiscal federal interino para el Distrito Sur de Nueva York. La investigación, anunciada el domingo, responde a informaciones periodísticas que apuntan a que Jensen Huang podría haber sido blanco de operaciones de inteligencia extranjeras. Huang admitió anteriormente una relación extramatrimonial y declaró que cooperaría con la investigación.

Anthropic fija el rango de precios de su IPO entre 70 y 78 dólares, con un tamaño total de la operación de hasta unos 90.400 millones de dólares

Una presentación regulatoria remitida por Anthropic el martes mostró un rango de precios para su IPO de entre 70 y 78 dólares por acción, con la compañía y los accionistas actuales planeando vender un total combinado de 825 millones de acciones. En concreto, la empresa planea emitir aproximadamente 801,4 millones de acciones nuevas, mientras que los accionistas existentes prevén vender cerca de 23,65 millones de acciones. Tomando como base el extremo superior del rango de precios, el tamaño total de la oferta pública sería de aproximadamente 64.400 millones de dólares. Además, Alphabet, Nvidia, AMD, Broadcom, Micron, Microsoft y TSMC planean invertir un total de 26.000 millones de dólares mediante colocaciones privadas simultáneas. En conjunto, la oferta pública y las colocaciones privadas sitúan el volumen total de la operación en hasta unos 90.400 millones de dólares; Anthropic no percibirá ingresos por la venta de acciones de los accionistas existentes, y las colocaciones privadas están sujetas a condiciones como la culminación de la IPO. Sobre la base del límite superior del rango de precios, la valoración totalmente diluida se situaría en aproximadamente 1,4 billones de dólares. La empresa planea cotizar en el Nasdaq Global Select Market bajo el símbolo de cotización "ANT", con Goldman Sachs y Morgan Stanley liderando la colocación.

Anthropic lanza Claude Sheets y otras herramientas de trabajo, ampliando su competencia con Microsoft y Google

Anthropic ha lanzado herramientas de trabajo que incluyen el servicio de hojas de cálculo Claude Sheets, un asistente de videoconferencias y paneles de datos, ampliando sus servicios a más situaciones cotidianas de oficina y compitiendo de forma más directa con Microsoft y Google. Algunas de las nuevas funciones se han implementado en versión beta para los usuarios de pago, mientras que el Claude Dashboards original se ha actualizado a la versión oficial Claude Data. Nicholas Lin, responsable de producto, afirmó que Claude Sheets cuenta actualmente con una funcionalidad relativamente básica y aún no está orientada a tareas complejas como la modelización financiera; para tales necesidades, resulta más adecuado utilizar los plugins de Anthropic dentro de las aplicaciones de hojas de cálculo existentes.

Noticias sectoriales y macroeconómicas

El IPC general y el subyacente de Estados Unidos superan las expectativas en octubre y avivan el debate sobre subidas de tipos más rápidas

El IPC de Estados Unidos subió un 0,4% intermensual en octubre, superando las expectativas del mercado del 0,3%, mientras que el IPC subyacente, que excluye alimentos y energía, avanzó un 0,3% intermensual, por encima del 0,2% previsto. Las cifras interanuales no se publicaron en este informe debido a que el cierre del gobierno de 2025 provocó la falta de datos de precios correspondientes a octubre del año pasado. Antes de la publicación de los datos, el gobernador de la Reserva Federal, Waller, afirmó que apoyaba una subida de tipos de 25 puntos básicos en diciembre, y señaló que podría ser necesaria una medida más contundente si la inflación se situaba significativamente por encima de lo esperado. Tras el informe, se intensificó el debate en el mercado sobre un alza de 50 puntos básicos y los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos subieron en consecuencia.

Logan aboga por al menos dos subidas más de tipos y afirma que el ritmo podría acelerarse este invierno

La presidenta de la Fed de Dallas, Logan, afirmó que el tipo de interés oficial se sitúa actualmente al menos 50 puntos básicos por debajo de un nivel moderadamente restrictivo, y que la Fed todavía necesita al menos dos subidas de tipos de 25 puntos básicos antes de hacer una pausa para evaluar si se requieren más medidas. Señaló que las perturbaciones energéticas y los aranceles no son los únicos factores determinantes de las presiones sobre los precios, y que las subidas generalizadas de precios podrían persistir. El ritmo de las alzas de tipos dependerá de las condiciones económicas y financieras a corto plazo y podría ser más rápido este invierno que antes, aunque los ajustes graduales siguen ayudando a reducir el riesgo de un deterioro brusco e innecesario de la actividad económica.

Bowman advierte de que los decepcionantes rendimientos de la IA podrían perjudicar a las bolsas e insinúa un posible apoyo a una subida de tipos en diciembre

La gobernadora de la Reserva Federal, Michelle Bowman, declaró el martes que, si los rendimientos de las inversiones en IA no cumplen las expectativas, las valoraciones bursátiles podrían sufrir una fuerte corrección, lo que minaría la resiliencia del gasto de los consumidores. Un aumento notable de los tipos de financiación a largo plazo del sector privado también podría deprimir aún más la inversión en vivienda y en pequeñas empresas. Bowman también señaló que las presiones inflacionistas persisten mientras el mercado laboral muestra señales de fortalecimiento, lo que significa que aún queda trabajo por hacer para devolver la inflación al 2%. La gobernadora insinuó un posible respaldo a una subida de tipos en diciembre, afirmando que la inflación reciente ha demostrado ser más persistente de lo previsto anteriormente. Con anterioridad, había apoyado mantener los tipos sin cambios en octubre para observar la evolución económica y el impacto de la subida de tipos de septiembre.

Morgan Stanley: Es probable que la financiación apalancada para IA se mantenga moderada hasta finales de año ante los crecientes obstáculos de financiación para nuevos proyectos

Un informe de Morgan Stanley señaló que la emisión de financiación apalancada vinculada a la IA totalizó solo 5.000 millones de dólares en octubre, procedentes en su totalidad de un préstamo a plazo de Volta Infrastructure con un rendimiento superior al 11%. El banco prevé que los elevados costes de endeudamiento y los posibles retrasos en la construcción mantengan limitada la emisión en este mercado hasta finales de año. Morgan Stanley considera que los promotores podrían necesitar ofrecer mayores rendimientos, amortizar más principal antes de refinanciar o recurrir a inquilinos con una solvencia crediticia más sólida para cerrar acuerdos. Los proyectos respaldados por inquilinos con menor calificación, así como los proveedores emergentes de servicios en la nube con una alta dependencia del capital externo, podrían afrontar un escrutinio de financiación más riguroso. En el mercado más amplio de deuda para centros de datos e IA, el volumen de emisión en lo que va de 2026 ha alcanzado los 646.000 millones de dólares, aproximadamente el triple de los 216.000 millones de dólares registrados en todo 2025. El banco mantuvo su previsión de gasto de capital conjunto para 2027 entre los principales proveedores de servicios en la nube, proyectando que estas empresas impulsarán el crecimiento de la demanda de financiación vinculada a la IA el próximo año.