【Premercado de EE. UU.】 Los futuros de los tres principales índices suben mientras Microsoft se dispara más del 9% y Meta se desploma a la espera de los datos del PCE y el PIB

TradingKey - El jueves 30 de julio, hora del Este, los futuros de los tres principales índices bursátiles de Estados Unidos subieron al unísono en el premercado. Los sólidos resultados de Microsoft aliviaron las preocupaciones del mercado sobre el retorno de las inversiones de capital en IA, lo que impulsó a los futuros del Nasdaq 100 a liderar las ganancias; sin embargo, Meta ( META ) y Qualcomm ( QCOM ) y otras acciones se debilitaron tras la publicación de sus resultados, mientras que los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE. UU. a largo plazo se mantuvieron elevados, y la situación en Oriente Medio continuó manteniendo la cautela en el mercado.

Al cierre de esta edición, los futuros del Dow subían un 0,49%, los futuros del S&P 500 avanzaban un 0,67% y los futuros del Nasdaq 100 ganaban un 1,36%.

Rendimiento de los futuros de los tres principales índices bursátiles de Estados Unidos, Fuente: Investing

En las materias primas, el oro ( XAUUSD ) subió un 0,35% hasta rondar los 4.080 dólares; los precios internacionales del petróleo retrocedieron ligeramente tras dispararse en la sesión anterior, y el crudo WTI ( USOIL ) cayó alrededor de un 1% hasta situarse cerca de los 83,7 dólares; el crudo Brent ( UKOIL ) retrocedió cerca de un 0,93%, manteniéndose por encima de los 87 dólares. Tras una nueva escalada en el conflicto entre EE. UU. e Irán, el mercado sigue centrado en los riesgos para el estrecho de Ormuz y el tránsito de energía en Oriente Medio.

En las criptomonedas, Bitcoin ( BTC ) fluctuó en torno a los 64.600 dólares. Después de que la Reserva Federal enviara señales de postura restrictiva, el apetito por el riesgo no se ha recuperado por completo, pero el repunte de las acciones tecnológicas desencadenado por los resultados de Microsoft brindó cierto soporte al sentimiento del mercado de criptomonedas.

Motores del mercado

Microsoft ( MSFT) subió más de un 9% en las operaciones previas a la apertura. Los ingresos del cuarto trimestre de la compañía se situaron en 90.000 millones de dólares, un 18% más en tasa interanual, mientras que el beneficio por acción diluido fue de 4,81 dólares, lo que supone un incremento del 32% interanual. Por su parte, los ingresos de Microsoft Cloud alcanzaron los 59.300 millones de dólares, un 27% más interanual, y los ingresos de Azure y otros servicios en la nube crecieron un 43%. La empresa declaró que los ingresos de Azure superaron los 100.000 millones de dólares por primera vez en el año fiscal 2026, y que las licencias de pago de Microsoft 365 Copilot superaron los 30 millones, con un sólido rendimiento de la nube que impulsó la confianza del mercado en sus capacidades de comercialización de IA.

Meta cayó más de un 8% en las operaciones previas a la apertura. Los ingresos del segundo trimestre de la compañía alcanzaron los 60.800 millones de dólares, un incremento del 28% interanual, pero el beneficio neto descendió un 14% interanual hasta los 15.850 millones de dólares, y el beneficio por acción disminuyó a 6,18 dólares. Meta proyecta que los ingresos del tercer trimestre se situarán entre 61.000 y 64.000 millones de dólares, al tiempo que elevó su previsión de gastos para todo el año a un rango de entre 165.000 y 169.000 millones de dólares, y prevé que las inversiones de capital para 2026 sean de entre 130.000 y 145.000 millones de dólares. Los elevados gastos y la presión de las inversiones en IA fueron los principales factores de la caída de las acciones antes de la apertura del mercado.

Qualcomm retrocedió más de un 5% en las operaciones previas a la apertura. Los ingresos del tercer trimestre de la compañía ascendieron a 9.900 millones de dólares, y el beneficio por acción no GAAP se situó en 2,21 dólares. Aunque los negocios de automoción e IoT continuaron creciendo, la empresa señaló que el entorno de suministro y de memoria sigue planteando desafíos, lo que presiona a las divisiones relacionadas con la telefonía móvil. Al mercado le preocupa el ritmo de recuperación de la demanda de teléfonos inteligentes, así como el impacto de las presiones de costes en los márgenes de beneficio.

Starbucks ( SBUX) avanzó más de un 6% en las operaciones previas a la apertura. El beneficio por acción ajustado del tercer trimestre de la empresa fue de 0,85 dólares, superando las expectativas del mercado; las ventas globales en tiendas comparables crecieron un 7,9%, superando la previsión del mercado del 5,7%. La compañía también elevó sus previsiones para todo el año, estimando un crecimiento de las ventas en tiendas comparables de aproximadamente el 6%, ya que el mercado considera que la renovación de sus tiendas en Norteamérica, las innovaciones en productos y las mejoras operativas están impulsando la recuperación de la afluencia de clientes.

Noticias del mercado

La Fed mantuvo los tipos de interés sin cambios, pero la división interna se agudizó. En su reunión de julio, la Fed mantuvo el rango objetivo para el tipo de los fondos federales entre el 3,50% y el 3,75%, pero tres miembros votaron a favor de subir los tipos en 25 puntos básicos. Tras la reunión, los rendimientos de los bonos del Tesoro a largo plazo continuaron subiendo, y la rentabilidad de la deuda a 30 años repuntó hasta rozar su nivel más alto desde 2007.

Estados Unidos publicará hoy los datos del PIB del segundo trimestre y del PCE de junio. La Oficina de Análisis Económico de Estados Unidos publicará la estimación preliminar del PIB del segundo trimestre y el informe de ingresos y gastos personales de junio a las 8:30 a.m., hora del Este, de este jueves. El mercado prevé que el PIB del segundo trimestre crezca a una tasa anualizada del 2,1%, y que el crecimiento interanual del PCE subyacente se ralentice del 3,4% al 3,3%.

Las tensiones en Oriente Medio continúan perturbando los mercados energéticos. Tras el recrudecimiento del conflicto militar entre Estados Unidos e Irán, la atención del mercado se centra en la seguridad de las instalaciones energéticas en la región del Golfo, el estrecho de Ormuz y la navegación en el mar Rojo. Los precios del petróleo retrocedieron ligeramente tras dispararse en la sesión anterior, pero se mantienen dentro de su rango alto reciente.

Apple ( AAPL) y Amazon ( AMZN) presentarán sus resultados tras el cierre. El mercado se centrará en las ventas del iPhone 17 de Apple, las presiones de los costes de las memorias y la evolución de su negocio en China, así como en el crecimiento de AWS de Amazon, las inversiones de capital en infraestructuras de IA y los márgenes de su negocio minorista.

Previa de los principales datos y eventos

A las 8:30 AM ET del 30 de julio, Estados Unidos publicará el dato preliminar del PIB del segundo trimestre, y el mercado prevé un crecimiento anualizado del 2,1%, en comparación con el 2,1% del dato anterior.

A las 8:30 AM ET del 30 de julio, Estados Unidos publicará el índice de precios PCE de junio, el índice de precios PCE subyacente, y los datos de ingresos y gastos personales.

A las 8:30 AM ET del 30 de julio, Estados Unidos publicará las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo, y el mercado prevé 201.000, en comparación con las 187.000 del registro anterior.

Tras el cierre del mercado del 30 de julio ET, Apple, Amazon, Coinbase ( COIN ), Rivian ( RIVN) y otras empresas publicarán sus informes de resultados.