Oro retoma los 4.300$ mientras el acuerdo de paz entre EE.UU. e Irán pesa sobre el Dólar tras anuncio de línea dura de la Fed

• El Oro recupera tracción positiva tras la caída posterior al FOMC del día anterior hasta el mínimo semanal.
• El optimismo por un acuerdo de paz entre EE.UU. e Irán provoca toma de beneficios en el USD y apoya al metal precioso.
• La postura de línea dura de la Fed eleva las apuestas por una subida de tipos en diciembre, limitando las pérdidas del USD y frenando al commodity.

El Oro (XAU/USD) atrae nuevos compradores el jueves y vuelve a superar la marca de 4.300$ durante la sesión asiática, ya que el acuerdo de paz entre EE.UU. e Irán provoca cierta toma de beneficios en el Dólar estadounidense (USD). De hecho, el presidente estadounidense Donald Trump y el presidente iraní Masoud Pezeshkian firmaron electrónicamente un Memorando de Entendimiento (MoU) destinado a poner fin a las hostilidades entre ambos países y reabrir el Estrecho de Ormuz. Además, Trump afirmó que el período de negociación de 60 días para alcanzar un acuerdo final sobre el programa nuclear iraní no es una fecha límite estricta, lo que aumenta aún más la confianza de los inversores. Esto, a su vez, aleja al USD de su nivel más alto desde finales de marzo, alcanzado en reacción a la postura de línea dura de la Reserva Federal (Fed) el miércoles, y resulta ser un factor clave que apoya al commodity.

Como se esperaba ampliamente, el banco central estadounidense decidió mantener su tasa de interés de referencia sin cambios en un rango objetivo de 3.5% a 3.75% al final de la primera reunión bajo la nueva presidencia de la Fed, Kevin Warsh. Además, la Fed eliminó el lenguaje que indicaba un sesgo hacia una mayor flexibilización, enviando un mensaje claro de que apoyaba tasas más altas. De hecho, los responsables de la política estimaron la tasa de fondos federales en 3.8% para finales de este año, frente al 3.4% proyectado en marzo. Los operadores reaccionaron rápidamente y ahora valoran casi un 85% de probabilidad de una subida de tipos de 25 puntos básicos (pb) en diciembre. Las perspectivas llevaron a un fuerte aumento nocturno en los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. y favorecen a los alcistas del USD, lo que, a su vez, podría frenar a los operadores de realizar apuestas alcistas agresivas sobre el Oro, que no genera rendimiento.

Por lo tanto, será prudente esperar una fuerte continuación de las compras antes de posicionarse para la reanudación del reciente movimiento de recuperación del metal precioso desde la región de 4.025$-4.020$, o el mínimo del año hasta la fecha, tocado el jueves pasado. Los operadores ahora esperan la agenda económica de EE.UU., que incluye la publicación del índice manufacturero de la Fed de Filadelfia y las habituales solicitudes semanales iniciales de subsidio por desempleo más tarde durante la sesión americana. Además, los comentarios de miembros influyentes del FOMC podrían proporcionar cierto impulso al Dólar y al Oro.

Gráfico diario XAU/USD

El Oro necesita superar la confluencia de 4.350$-4.360$ para respaldar la posibilidad de ganancias adicionales

El intento fallido durante la noche de encontrar aceptación por encima de la confluencia de 4.350$-4.360$ – que comprende el nivel de retroceso de Fibonacci del 38.2% de la caída de abril a junio y la media móvil exponencial (EMA) de 200 días – justifica cautela para los alcistas del XAU/USD. Sin embargo, la posterior caída se detuvo cerca del nivel de Fibonacci del 23.6%, que ahora debería actuar como un punto pivote clave para los operadores a corto plazo. Mientras tanto, el Índice de Fuerza Relativa (RSI) se sitúa cerca de 44, señalando un impulso moderado. En contraste, el histograma del indicador de Convergencia/Divergencia de Medias Móviles (MACD) se ha vuelto marginalmente positivo, insinuando una pérdida tentativa de presión bajista más que una clara reversión alcista.

Por lo tanto, será prudente esperar una fortaleza sostenida por encima del obstáculo de 4.350$-4.360$ antes de posicionarse para nuevas ganancias. El Oro podría entonces subir hasta el retroceso del 50.0% cerca de 4.461$ y avanzar hacia barreras superiores en 4.562$, 4.705$ y el reciente máximo alrededor de 4.887$. En el lado bajista, el soporte inicial se observa en el retroceso de Fibonacci del 23.6% cerca de 4.237$, con un piso más profundo alrededor del mínimo anterior cercano a 4.036$, donde se esperaría que los compradores defiendan el ciclo alcista más amplio.

(El análisis técnico de esta historia fue escrito con la ayuda de una herramienta de IA.)