الذهب يتحدى رهانات رفع الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed، ويتجاوز 4100 دولار مع تراجع النفط الحاد الذي يضغط على الدولار الأمريكي

• الذهب يحقق مكاسب تقارب 1٪ فوق 4100 دولار مع تسارع ضعف الدولار الأمريكي.
• خام غرب تكساس الوسيط يهبط بنحو 6٪ بينما تصل احتمالات رفع الفائدة من قبل الفيدرالي في ديسمبر إلى 84٪.
• البنك المركزي الصيني يضيف 25.8 طنًا متريًا إلى احتياطيات الذهب قبيل مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي CPI.

ارتفع سعر الذهب (XAU/USD) بأكثر من 1.50٪ فوق 4130 دولار يوم الاثنين مع ضعف الدولار الأمريكي، رغم أن بيانات الوظائف الأمريكية القوية للغاية يوم الجمعة الماضي دفعت إلى إعادة تسعير متشددة بشكل طفيف، مع زيادة الأسواق الرهانات على رفع أسعار الفائدة من قبل مجلس الاحتياطي الفيدرالي (Fed) في ديسمبر.

يتقدم زوج XAU/USD مع هبوط النفط، مما يضغط على الدولار الأمريكي رغم تصاعد التكهنات بتشديد الفيدرالي

تتعافى الأسهم الأمريكية، مما يعكس مزاجًا إيجابيًا للمخاطرة، ويرجع ذلك جزئيًا إلى أن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب قال إنه من "غير المرجح للغاية" أن يأمر بشن ضربات إضافية على إيران. ونتيجة لذلك، هبط خام غرب تكساس الوسيط (WTI)، المعيار القياسي للنفط الأمريكي، بنحو 6٪ إلى 85.00 دولار، مما دفع الدولار الأمريكي إلى الانخفاض بسبب ارتباطه الإيجابي.

وفي وقت كتابة هذا التقرير، ظهرت تقارير تفيد باستئناف المحادثات النووية بين الولايات المتحدة وإيران. ونقلت العربية، عن مصادر، أن مقترحًا قطريًا-باكستانيًا من شأنه أن يسمح لإيران بتخصيب اليورانيوم إلى 3.67٪، مع موافقة واشنطن المزعومة على الشروط وقبول طهران للمقترح.

انخفض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع أداء قيمة الدولار مقابل نظرائه، بنسبة 0.46٪ إلى 101.81. ومن ناحية أخرى، ارتفع عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات بمقدار نقطتي أساس إلى 4.889٪ مع بدء المتداولين في تسعير مزيد من التشديد بعد تقرير الوظائف يوم الجمعة الماضي.

جاءت بيانات الوظائف غير الزراعية أعلى بكثير من التوقعات، مما دفع معدل البطالة للانخفاض من 4.2٪ إلى 4.1٪. وتُظهر أداة CME FedWatch أن احتمالات رفع الفائدة في ديسمبر تبلغ 84٪، ارتفاعًا من 76٪ يوم الجمعة الماضي.

وبسبب طبيعته التي لا يدر عائدًا، عادة ما يتراجع الذهب في ظل سيناريوهات أسعار الفائدة المرتفعة، لكنه لا يزال مدعومًا بعمليات شراء البنوك المركزية، إذ أضاف بنك الشعب الصيني (PBoC) ما يقرب من 25.8 طنًا متريًا من المعدن النفيس إلى احتياطياته في أكتوبر، وهي أكبر عملية شراء شهرية له منذ ثلاث سنوات، وفقًا لمجلس الذهب العالمي.

تحدث بعض مسؤولي مجلس الاحتياطي الفيدرالي (Fed) عبر وكالات الأنباء. وعلق رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في ريتشموند توماس باركين قائلاً إنه لا يوجد سيناريو أساسي (في أسعار الفائدة) لشهر ديسمبر، مضيفًا أن الخطر يكمن في جانب التضخم من التفويض.

وفي وقت سابق، كان رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستان جولسبي متشددًا، قائلاً إن تضخم الخدمات بدأ "يرتفع"، وإنه أصبح "مشكلة كبيرة"، وإن على الفيدرالي أن يتصالح مع الفشل في التضخم.

يتحول التركيز إلى صدور مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي (CPI) يوم الثلاثاء، والمتوقع أن يرتفع من 3.7٪ إلى 3.9٪ على أساس سنوي في أكتوبر. ومن المتوقع أن يرتفع مؤشر أسعار المستهلك الأساسي من 2.6٪ إلى 2.8٪ على أساس سنوي.

التوقعات الفنية لزوج XAU/USD: الذهب يكافح عند 4100 دولار ويتراجع

يبدأ سعر الذهب الأسبوع بنبرة إيجابية، لكنه لا يزال دون أعلى مستوى سجله يوم الخميس الماضي عند 4146 دولار. وتُظهر حركة السعر ارتفاعًا متواضعًا، لكن الزخم يشير إلى أن مزيدًا من التماسك ينتظرنا، مع استعداد مؤشر القوة النسبية (RSI) لمستوى 50 المحايد.

ولكي يستمر الاتجاه الصعودي، يجب أن يتجاوز زوج XAU/USD منطقة التقاء المتوسطين المتحركين البسيطين لمدة 100 و50 يومًا (SMAs)، عند 4191 دولار و4201 دولار على التوالي. وبعد تجاوزها، ستكون المحطة التالية عند المستوى النفسي 4300 دولار.

على الجانب الهبوطي، يجب أن يدفع البائعون الذهب إلى ما دون 4100 دولار، ثم 4000 دولار. وبعد تجاوزها، ستكون منطقة الاهتمام التالية عند أدنى مستوى يومي في 4 نوفمبر عند 3919 دولار، تليها أدنى مستوى منذ بداية العام حتى تاريخه في 30 أكتوبر عند 3879 دولار.