الدولار الأسترالي يرتفع قليلاً فوق 0.7050 مع ارتفاع احتمالات رفع سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي بعد بيانات CPI القوية

• الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD يتراجع صعودًا إلى حوالي 0.7055 في الجلسة الآسيوية يوم الخميس.
• قفزت توقعات السوق لرفع سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي إلى 82٪ عقب بيانات مؤشر أسعار المستهلك CPI القوية.
• أبقى البنك الاحتياطي الفيدرالي على سعر الفائدة القياسي دون تغيير يوم الأربعاء؛ ولم يقدم Warsh أي توجيه واضح بشأن تحرك في ديسمبر.

يكتسب زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD مزيدًا من القوة ليقترب من منطقة 0.7055 خلال ساعات التداول الآسيوية يوم الخميس. ويتقدم الدولار الأسترالي (AUD) مقابل الدولار الأمريكي (USD) مع دعم بيانات التضخم الأقوى للتوقعات برفع أسعار الفائدة من جانب بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA). وسوف يكون تقرير التضخم الأمريكي لمؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي (PCE) لشهر سبتمبر/أيلول في دائرة الضوء في وقت لاحق من يوم الخميس.

أظهر مكتب الإحصاءات الأسترالي يوم الأربعاء أن مؤشر أسعار المستهلك CPI الرئيسي في أستراليا تسارع إلى 4.3٪ على أساس سنوي في سبتمبر/أيلول، مقارنة بـ 4.0٪ في أغسطس/آب. وجاءت هذه القراءة أعلى من توقعات السوق البالغة 4.2٪. وعلى أساس شهري، ارتفع تضخم مؤشر أسعار المستهلك CPI إلى 0.8٪ في سبتمبر/أيلول، ارتفاعًا من 0.4٪ في القراءة السابقة.

وقد عزز هذا التقرير حالة رفع سعر الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي في الاجتماع المقبل ويدعم الدولار الأسترالي. وتقوم الأسواق الآن بتسعير احتمال بنحو 82٪ لزيادة أسعار الفائدة إلى 4.85٪ في اجتماع مجلس بنك الاحتياطي الأسترالي القادم، ارتفاعًا من 62٪ قبل صدور البيانات، وفقًا لأداة ASX RBA Rate Tracker.

يوم الأربعاء، أبقى البنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed) على سعر الفائدة القياسي ثابتًا عند 3.75٪-4.00٪، كما كان متوقعًا على نطاق واسع. ووفقًا للبيان، رفع البنك المركزي تقييمه للاقتصاد لكنه أقر بأن التضخم "لا يزال مرتفعًا".

وخلال المؤتمر الصحفي، لم يقدم رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي كيفن وارش أي توجيه بشأن التوقعات، لكنه أقر بأن البنك المركزي لم يحقق استقرار الأسعار. وقال وارش: "نحن نعمل على ذلك". وأظهرت أداة CME FedWatch أن المتداولين يسعرون احتمالًا بنسبة 78٪ لرفع الفائدة في ديسمبر/كانون الأول.

وقالت كارول كونغ، استراتيجية العملات في Commonwealth Bank of Australia، إن "صمت وارش بشأن المزيد من رفع أسعار الفائدة فُسِّر على أنه يميل إلى التيسير، أو أنه ليس متشددًا بما يكفي".

مفاجأة التضخم في أستراليا تعزز توقعات رفع الفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي وتدعم الدولار الأسترالي

يشير استراتيجيون في Brown Brothers Harriman إلى أن أحدث بيانات التضخم في أستراليا "فاجأت التوقعات صعودًا، مما يعزز حالة رفع آخر للفائدة من قبل بنك الاحتياطي الأسترالي ويدعم الدولار الأسترالي". ويلاحظون أن مؤشر أسعار المستهلك CPI الرئيسي لشهر سبتمبر/أيلول "ارتفع بنسبة 4.3٪ على أساس سنوي (التوقعات: 4.2٪) مقابل 4.0٪ في أغسطس/آب، بما يعكس ارتفاع تكاليف السكن والنقل"، ما أبقى ضغوط الأسعار عند مستويات أكثر سخونة مما كان البنك المركزي يتوقعه.

وتؤكد BBH أن "التضخم أسوأ بشكل ملموس مما قدره بنك الاحتياطي الأسترالي في أغسطس/آب، عندما توقع أن يبلغ مؤشر أسعار المستهلك CPI الرئيسي 3.6٪ بنهاية العام وأن يبلغ المتوسط المقتطع 3.3٪". ومن وجهة نظرهم، فإن "هذا يبرر مزيدًا من التشديد"، مع قيام عقود أسعار الفائدة النقدية لبنك الاحتياطي الأسترالي "برفع احتمالات رفع بمقدار 25 نقطة أساس إلى 4.85٪ في 3 نوفمبر/تشرين الثاني من 60٪ إلى 85٪، وزيادة الرهانات على رفع آخر في الربع الأول".

على المقاييس الأساسية، تشير BBH إلى أن "متوسط CPI المقتطع جاء متوافقًا مع الإجماع عند 3.6٪ على أساس سنوي، مرتفعًا من 3.5٪ في أغسطس." ومع ذلك، تؤكد أن "متوسط CPI المقتطع للربع الثالث، وهو الأكثر صلة بالسياسة، جاء مرتفعًا عند 3.7٪ على أساس سنوي (الإجماع: 3.6٪) مقابل 3.6٪ في الربع الثاني," مما يعزز الرأي بأن التضخم الأساسي لا يزال مرتفعًا بشكل غير مريح بالنسبة لبنك الاحتياطي الأسترالي RBA.

وارش يشير إلى طفرة الاستثمار ومخاطر الذكاء الاصطناعي لكنه يتجنب الالتزام المسبق بشأن معدلات الفائدة

حصل خطاب رئيس الاحتياطي الفيدرالي وارش على 5.6/10 في مؤشر FXS Speechtracker، وهو أضعف قليلًا مقارنة بالمتوسط التاريخي البالغ 6.1/10، مما يعكس لهجة حذرة رغم التعليقات المتفائلة بشأن النمو الهيكلي وطفرة الاستثمار. وتؤكد الإشارة إلى أنه "مُتضرر بشكل مفرط من الأزمة المالية العالمية" على استمرار الوعي بالمخاطر الذي يخفف من التفاؤل، بينما تؤدي الرفضات المتكررة لاستباق اجتماعي أكتوبر/تشرين الأول وديسمبر/كانون الأول إلى إبقاء توقعات معدلات الفائدة غامضة عمدًا، حتى مع إبراز وارش للذكاء الاصطناعي والاستثمار كقوتين رئيسيتين داعمتين. وبشكل عام، تبدو اللهجة متوازنة: داعمة لاستمرار النمو والإنتاجية المدفوعة بالذكاء الاصطناعي، لكنها مؤطرة بالتركيز على الاستقرار المالي والمخاطر السلبية التي تحد من أي إشارة متشددة جديدة للدولار.

ظل مؤشر FXS Fed Sentiment Index دون تغيير، مرتفعًا 0.00 نقطة إلى مستوى لا يزال مرتفعًا عند 127.51، مما يشير إلى أن الخطاب أبقى موقف السياسة المتصور راسخًا في المنطقة المتشددة رغم غياب إشارات إضافية على التشديد. ويعني ثبات قراءة المؤشر، إلى جانب درجة FXS Speechtracker التي جاءت أقل قليلًا من المستوى الأساسي، أن العلاوة المتشددة الحالية للدولار لا تزال قائمة لكنها لم تتعزز بشكل ملموس من خلال هذه الإطلالة.

التحليل الفني: زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD يحافظ على أجواء صعودية فوق المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم

على الرسم البياني اليومي، يحتفظ زوج الدولار الأسترالي/الدولار الأمريكي AUD/USD بتحيز صعودي طفيف على المدى القريب مع تداول الأسعار الفورية فوق المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم (SMA) ونطاق بولينجر الأوسط، مما يشير إلى اتجاه أساسي بنّاء بعد الارتداد الأخير من ما دون مستويات 0.70. ويقع مؤشر القوة النسبية (RSI) عند 57 في المنطقة الإيجابية دون أن يكون في حالة تشبع شرائي، ما يوحي بأن الزخم الصعودي يتحسن لكنه غير ممتد.

على الجانب الصاعد، تقع المقاومة الفورية عند الحد العلوي لنطاق بولينجر قرب 0.7065، حيث بدأ الارتفاع الحالي يواجه رياحًا معاكسة. وعلى الجانب الهابط، يُرى الدعم الأولي عند المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم عند 0.7035، يليه نطاق بولينجر الأوسط حول 0.6990، بينما من المرجح أن يجد أي تراجع أعمق طلبًا أقوى باتجاه الحد السفلي لنطاق بولينجر قرب 0.6915.

(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)