تراجع الذهب من أعلى مستوى له خلال ثلاثة أسابيع، محافظًا على قرب 4800 دولار مع ضغوط وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران على الدولار الأمريكي

• يحقق الذهب زخمًا قويًا لليوم الثاني على التوالي وسط مجموعة من العوامل الداعمة.

• وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران يضر بوضع الدولار الأمريكي كعملة احتياطية ويفيد المعدن الثمين.

• تراجع مخاوف التضخم يخفف من رهانات رفع الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي ويدعم زوج الذهب/الدولار XAU/USD إضافيًا.

يقوم الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) بالبناء على ارتداد اليوم السابق من محيط منطقة 4600 دولار ويتجه للأعلى لليوم الثاني على التوالي، مسجلاً قمة تقارب ثلاثة أسابيع خلال الجلسة الآسيوية يوم الأربعاء. ومع ذلك، يقلص المعدن الثمين جزءًا من مكاسبه القوية خلال الجلسة ويتداول حاليًا حول الرقم النفسي 4800 دولار، لا يزال مرتفعًا بنسبة 2.0٪ لليوم وسط ضعف الدولار الأمريكي (USD).

ينخفض مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع العملة الأمريكية مقابل سلة من العملات، إلى أدنى مستوى له منذ نحو شهر ردًا على أخبار وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران. أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في منشور على منصة تروث سوشيال أنه سيعلق الضربات العسكرية المخططة ضد إيران لمدة أسبوعين، شريطة أن توافق طهران على فتح مضيق هرمز بشكل كامل وفوري وآمن. وأفادت إيران بأنها قبلت وقف إطلاق النار لمدة أسبوعين، مع بدء المفاوضات يوم الجمعة في إسلام آباد، باكستان. وهذا بدوره يعزز ثقة المستثمرين ويقوض وضع الدولار الأمريكي كعملة احتياطية عالمية، مما يفيد سعر الذهب.

وفي الوقت نفسه، قال وزير الخارجية الإيراني، سيد عباس عراقجي، في بيان إن المرور الآمن عبر الممر المائي الرئيسي سيكون ممكنًا لفترة أسبوعين، مما أدى إلى انخفاض حاد في أسعار النفط الخام. ويساعد ذلك في تخفيف مخاوف التضخم ويقلل من رهانات رفع الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed). ويؤدي هذا التوقع إلى خفض عوائد سندات الخزانة الأمريكية ويشكل عاملًا آخر يضغط على الدولار الأمريكي، مما يوفر دعمًا إضافيًا للذهب الذي لا يقدم عوائد. ومع ذلك، فإن غياب عمليات الشراء المتابعة يستدعي بعض الحذر لدى الثيران في زوج الذهب/الدولار قبل اتخاذ مراكز تستهدف مزيدًا من الارتفاع.

الرسم البياني لزوج الذهب/الدولار XAU/USD على فريم 4 ساعات

يحتاج الذهب إلى تجاوز حاجز التقاء 4920 دولار لنفي أي تحيز سلبي على المدى القريب

من الناحية الفنية، التحيز على المدى القريب يميل إلى الصعود بشكل طفيف مع تعافي سعر الذهب فوق منتصف نطاق التماسك الأخير. ومع ذلك، لا يزال زوج الذهب/الدولار XAU/USD محتفظًا بمستوى أدنى من المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة الهابط على الرسم البياني لأربع ساعات، والذي يتزامن مع مستوى تصحيح فيبوناتشي 61.8٪ للهبوط في مارس/آذار ويُبقي الاتجاه الأوسع تحت الضغط.

وفي الوقت نفسه، تحولت خط مؤشر تباعد وتقارب المتوسطات المتحركة (MACD) إلى الأعلى داخل المنطقة الإيجابية مع اتساع المدرج التكراري، مما يشير إلى تقوية الزخم الصعودي بعد المرحلة التصحيحية السابقة. ويتأرجح مؤشر القوة النسبية (RSI) في منتصف الستينيات، معززًا النغمة الإيجابية دون الإشارة بعد إلى حالة تشبع شرائي مفرط.

ومع ذلك، سيكون من الحكمة انتظار قوة مستدامة فوق حاجز التقاء 4920 دولار قبل اتخاذ مراكز تستهدف المكاسب إلى الرقم النفسي 5000 دولار ثم إلى مستوى 5141 دولار عند تصحيح فيبوناتشي 78.6٪ كأهداف صعودية لاحقة.

على الجانب السفلي، يُرى الدعم الفوري عند مستوى تصحيح 50٪، حول منطقة 4750 دولار، والذي دونه قد ينخفض سعر الذهب إلى مستوى تصحيح فيبوناتشي 38.20٪ عند 4605 دولار. يليه وسادة دعم أعمق قرب 4411 دولار عند مستوى 23.60٪، حيث إن كسر هذا المستوى سيضعف التحيز الصعودي الحالي ويكشف الجزء الأدنى من نطاق فيبوناتشي الأوسع.

(تم كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي.)