Pronóstico Semanal del Bitcoin: A un paso de los máximos históricos

• El precio del Bitcoin se recupera casi un 7% hasta ahora esta semana, permaneciendo a solo unos pips de sus niveles récord.
• El apetito de riesgo global está aumentando a medida que el alto el fuego entre Irán e Israel, junto con la postura más suave de la Fed sobre la banca relacionada con criptomonedas, se afianza.
• La demanda de BTC se mantuvo robusta a medida que la acumulación corporativa aumentó y los ETF al contado registraron un total de 1.490 millones de dólares hasta el jueves.

El precio de Bitcoin (BTC) ha subido casi un 7% hasta ahora esta semana y actualmente se cotiza por encima de los 107.000$ en el momento de escribir estas líneas el viernes, a solo unos pips de su máximo histórico. La recuperación se produce a medida que mejora el sentimiento de riesgo global tras un alto el fuego entre Irán e Israel y a medida que la Reserva Federal de EE.UU. (Fed) anunció una postura más suave sobre la banca relacionada con criptomonedas al comienzo de la semana. 

Aparte de este sentimiento de riesgo, la acumulación corporativa y la demanda institucional se mantuvieron fuertes durante toda la semana, sugiriendo que el BTC podría repuntar hacia sus máximos históricos.

El alto el fuego Irán-Israel alimenta el apetito de riesgo

El precio de Bitcoin comenzó la semana de manera positiva, recuperándose de su mínimo del domingo de 98.200$ para ganar un 4.33% y cerrar por encima de 105.000$ el lunes. Este fuerte aumento de precio se produjo cuando surgió la noticia de que el presidente de EE.UU., Donald Trump, había anunciado un alto el fuego "completo y total" entre Israel e Irán, efectivamente pausando la guerra en curso de 12 días. 

Más tarde, el martes, la cuenta de Truth Social de Donald Trump publicó que "EL ALTO EL FUEGO ESTÁ AHORA EN VIGOR", y pidió a ambas naciones que no lo violaran, alimentando el sentimiento de riesgo en los mercados globales, con el BTC cerrando por encima de 107.000$ el miércoles y estabilizándose alrededor de este nivel al escribir el viernes.

La demanda corporativa e institucional se fortalece 

El precio de Bitcoin ha sido respaldado por el aumento de la demanda corporativa e institucional esta semana. El BTC ha visto una serie de acumulaciones por parte de empresas públicas, sumando un total de 7.597 BTC esta semana. Estrategia, Metaplanet y el Grupo Blockchain agregaron un total de 1.431 BTC el lunes. Esta tendencia de acumulación continuó al día siguiente con ProCap BTC, LLC de Anthony Pompliano comprando 3.724 Bitcoins en un solo día tras anunciar una fusión de 1.000 millones de dólares y una recaudación de fondos de más de 750 millones de dólares el lunes. La firma también agregó 1.208 BTC el miércoles, llevando su tenencia total a 4.932 BTC.

Por último, el jueves, Metaplanet agregó otros 1.234 BTC, llevando la tenencia total de la firma a 12.345 BTC.

Mirando la demanda de los fondos cotizados en bolsa de Bitcoin al contado (ETFs), continuó su racha de 13 días de entradas desde el 9 de junio.

Gráfico diario de entradas netas totales de ETF de Bitcoin al contado. Fuente: SoSoValue

Como se muestra en el gráfico semanal de SoSoValue a continuación, el ETF registró un total de 1.710 millones de dólares en entradas hasta el jueves, continuando su racha de tres semanas de flujos positivos. Además, las entradas de esta semana fueron el flujo semanal más alto desde finales de mayo, cuando el BTC alcanzó su nuevo máximo histórico (ATH) de 111.980$. Si la entrada continúa e intensifica, el BTC podría alcanzar o incluso superar su ATH.

Gráfico semanal de entradas netas totales de ETF de Bitcoin al contado. Fuente: SoSoValue

Las políticas regulatorias de apoyo impulsan el precio del BTC 

La Junta de la Reserva Federal de EE.UU. anunció el lunes que el "riesgo reputacional" ya no será un componente de sus programas de examen en la supervisión de bancos. 

Esta noticia añadió combustible a la recuperación en curso de Bitcoin, ya que el "riesgo reputacional", también conocido comúnmente como Operación Choke Point 2.0, había impedido anteriormente a los bancos proporcionar servicios de custodia para criptoactivos y servicios financieros a empresas de activos digitales. 

Este cambio de política y la postura más indulgente de la Fed sobre la banca relacionada con criptomonedas podrían impulsar la adopción y aceptación más amplia de los activos digitales. Sin embargo, la Fed aún espera que los bancos mantengan una gestión de riesgos robusta para garantizar la seguridad y solidez, así como el cumplimiento de las leyes y regulaciones.

La senadora Cynthia Lummis dijo en su cuenta de X el lunes: "Esto es una victoria, pero aún queda más trabajo por hacer."

Aparte de esto, las políticas regulatorias de apoyo, más tarde el miércoles, William Pulte, Director de la Agencia Federal de Financiamiento de la Vivienda (FHFA), anunció en su cuenta oficial de X que ha ordenado a Fannie Mae y Freddie Mac preparar sus negocios para reconocer las criptomonedas como un activo para fines hipotecarios.

Pulte dijo, "Después de un estudio significativo, y en línea con la visión del presidente Trump de convertir a Estados Unidos en la capital mundial de las criptomonedas, hoy ordené a la Gran Fannie Mae y Freddie Mac que preparen sus negocios para contar las criptomonedas como un activo para una hipoteca."

Este anuncio podría remodelar los mercados hipotecarios, aumentando potencialmente el acceso a la propiedad de vivienda para los poseedores de criptomonedas.  

Sin embargo, los inversores deben mantener un ojo atento a los detalles de la propuesta de la FHFA, la claridad regulatoria y la reacción del mercado en los próximos días.

Desarrollo macroeconómico

Las ganancias en los mercados de criptomonedas también fueron apoyadas por una mejora en el apetito por el riesgo y el aumento de las expectativas de una Reserva Federal moderada, que empujó el rendimiento del Tesoro a 2 años aún más por debajo del 4% durante la primera mitad de esta semana.  

Más tarde en la semana, el presidente de la Fed, Jerome Powell, adoptó una postura cautelosa al testificar ante el Congreso de EE.UU. el martes y miércoles, adoptando un enfoque de esperar y ver en las decisiones sobre tasas de interés. Este enfoque de Powell fue criticado por el presidente de EE.UU., Donald Trump, quien ha sido vocal sobre su deseo de tasas más bajas. El Wall Street Journal informó que el presidente ha considerado la idea de seleccionar y anunciar el reemplazo de Powell para septiembre u octubre, según personas familiarizadas con el asunto.

El presidente insinuó el miércoles que está listo para moverse más rápido. "Sé dentro de tres o cuatro personas quiénes voy a elegir," dijo Trump durante una conferencia de prensa en la cumbre de la OTAN. "Él se va bastante pronto, afortunadamente, porque creo que es terrible."

La posibilidad de interferencia política en las decisiones de la Fed ha generado preocupaciones sobre su independencia. Esto podría pesar sobre el Dólar estadounidense (USD), potenciando la demanda de activos más arriesgados, como el Bitcoin.

En cuanto a los datos económicos de EE.UU., el Producto Interior Bruto (PIB) de Estados Unidos se contrajo a una tasa anual del 0.5% en el primer trimestre, anunció el jueves la Oficina de Análisis Económico (BEA) de EE.UU. Esta lectura fue peor que la estimación previa y la expectativa del mercado de -0.2%.

Mientras tanto, las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo en EE.UU. cayeron en 10K a 236K ajustadas estacionalmente durante la semana que terminó el 21 de junio. Sin embargo, las solicitudes continuas de subsidio por desempleo aumentaron en 37K para alcanzar 1.974 millones, o el nivel más alto desde noviembre de 2021, para la semana que terminó el 14 de junio. Esto eclipsó el mayor aumento en los Pedidos de Bienes Duraderos desde julio de 2014 y mantuvo al USD deprimido cerca de su nivel más bajo desde marzo de 2022.

Los inversores ahora esperan la publicación del Índice de Precios del Gasto en Consumo Personal (PCE) de EE.UU. el viernes, el indicador de inflación preferido de la Fed. Los datos clave serán observados en busca de pistas sobre el camino de recortes de tasas de la Fed, que, a su vez, jugará un papel clave en influir en la dinámica del precio del USD a corto plazo, proporcionando un impulso significativo a activos más arriesgados, como el Bitcoin.

¿Establecerá BTC un nuevo máximo histórico?

El precio del Bitcoin disminuyó, alcanzando un mínimo diario de 98.200$ el domingo, pero evitó un cierre diario por debajo del nivel psicológico de 100.000$. BTC se recuperó bruscamente el lunes y continuó su recuperación durante los siguientes dos días, cerrando por encima de 107.000$ el miércoles y estabilizándose al día siguiente. Al momento de escribir el viernes, se sitúa alrededor de 107.300$.

Si BTC continúa su rally en curso, podría extenderse hacia el máximo histórico del 22 de mayo de 111.980$. Un cierre exitoso por encima de este nivel podría extender ganancias adicionales para establecer un nuevo máximo histórico en 120.000$.

El Índice de Fuerza Relativa (RSI) en el gráfico diario marca 56, por encima de su nivel neutral de 50, indicando un impulso alcista. El indicador de Convergencia/Divergencia de Medias Móviles (MACD) también mostró un cruce alcista el jueves, proporcionando una señal de compra e indicando una tendencia al alza.

Gráfico diario BTC/USDT

Sin embargo, si BTC enfrenta una corrección, podría extender la caída para encontrar soporte alrededor de la media móvil exponencial (EMA) de 50 días en 103.675$.