El Oro cae casi un 2% a medida que la fortaleza del Dólar estadounidense provoca nuevas liquidaciones

• El oro cae a 4.880$ mientras la fortaleza generalizada del Dólar estadounidense y la toma de beneficios pesan sobre los metales preciosos.
• Los débiles datos laborales de EE.UU. chocan con el tono agresivo de Bostic, limitando la caída del Dólar.
• La divergencia de políticas persiste mientras el BCE mantiene las tasas, mientras que el BoE señala un alivio en el horizonte.

El precio del oro (XAU/USD) se desploma durante la sesión norteamericana del jueves mientras los metales preciosos continúan en modo de liquidación, mientras que el Dólar se recupera algo de terreno en medio de datos económicos peores de lo esperado en EE.UU. Dos bancos centrales importantes mantuvieron las tasas sin cambios, sin embargo, el Banco de Inglaterra (BoE) señala que se avecina un mayor alivio. Al momento de escribir, el XAU/USD cotiza a 4.880$, con una caída del 1.75%.

XAU/USD extiende pérdidas a pesar de los débiles datos laborales de EE.UU. mientras la toma de beneficios y las señales de los bancos centrales favorecen al Dólar

La fortaleza generalizada del Dólar estadounidense y los operadores que registran beneficios enviaron a los metales preciosos a la baja por segundo día consecutivo. El Banco Central Europeo (BCE) y el BoE mantuvieron el statu quo, con el primero preparado para permanecer en espera, mientras que el segundo está listo para reducir las tasas en dos ocasiones en 2026.

Los datos en Estados Unidos (EE.UU.) revelaron debilidad en el mercado laboral. El informe de aperturas de empleo y rotación laboral (JOLTS) de diciembre reveló un entorno de contratación bajo. Las solicitudes de desempleo de la semana anterior superaron las estimaciones, mientras que los despidos de Challenger para enero aumentaron drásticamente, indicando que las empresas están reduciendo su fuerza laboral.

Dado el contexto, los precios del oro deberían ser más altos, pero el Dólar se mantiene fuerte por segundo día consecutivo.

Recientemente, el presidente de la Reserva Federal de Atlanta, Raphael Bostic, dijo que la inflación es demasiado alta durante demasiado tiempo, y que la Fed va a hacer bien su trabajo, ya que tiene que pensar en cuestiones a largo plazo.

Aparte de esto, el secretario del Tesoro de EE.UU., Scott Bessent, dijo que si demandar a Kevin Warsh por la política de tasas de la Fed depende del presidente Trump, y agregó que no favorece aranceles del 0% sobre Canadá, tras su acuerdo con China.

Movimientos diarios del mercado: El Dólar avanza en medio de datos laborales débiles en EE.UU.

• El informe de Challenger, Gray & Christmas mostró que las empresas anunciaron 108.435 despidos en enero, marcando un aumento del 118% respecto al año anterior, mientras que las intenciones de contratación cayeron un 13%.
• Las solicitudes iniciales de desempleo publicadas por el Departamento de Trabajo aumentaron drásticamente a 231K en la semana que finalizó el 31 de enero, superando las expectativas de 212K.
• El informe de aperturas de empleo y rotación laboral (JOLTS) de diciembre subrayó la creciente cautela entre los empleadores, con las ofertas de empleo cayendo a 6.542 millones desde 6.928 millones en noviembre, muy por debajo de las previsiones de 7.2 millones.
• A pesar de esto, el Índice del Dólar de EE.UU. (DXY), que mide el rendimiento del Dólar frente a seis divisas, sube un 0.11% a 97.75, un obstáculo para los precios del Oro y la Plata.
• Por el contrario, los rendimientos de los bonos del Tesoro de EE.UU. están cayendo. El rendimiento del bono del Tesoro a 10 años de EE.UU. está bajando seis puntos básicos a 4.183% a medida que los inversores se sienten confiados de que la Reserva Federal aliviará al menos en dos ocasiones en 2025.
• Los mercados monetarios aumentaron las expectativas de 50 a 56 puntos básicos de alivio de la Fed hacia finales de año, según datos de Prime Market Terminal.

• La disminución de las tensiones geopolíticas pesó sobre los precios del Oro. Rusia y Ucrania acordaron un importante intercambio de prisioneros tras mantener conversaciones entre ambos países y EE.UU. El miércoles, el presidente de EE.UU., Donald Trump, reveló que tuvo una buena llamada con el presidente chino, Xi Jinping.
• Las miradas también están puestas en la reanudación de las conversaciones entre EE.UU. e Irán en Omán, el viernes.

Perspectiva técnica: El Oro retrocede hacia 4.800$ mientras los compradores toman un respiro

La tendencia alcista del oro continúa en el gráfico diario, pero la reciente volatilidad llama a la cautela a corto plazo. Los alcistas parecen haber perdido impulso, como lo indica el Índice de Fuerza Relativa (RSI), que salió del territorio de sobrecompra extrema, desplomándose por debajo de su nivel neutral. Sin embargo, durante los últimos cuatro días, se volvió alcista.

Para una continuación alcista, los compradores deben recuperar los 4.900$. Una ruptura de este nivel expondrá los 4.950$, seguidos de los 5.000$. Por el contrario, si el Oro cierra a nivel diario por debajo de la media móvil simple (SMA) de 20 días de 4.842$, podría agravar una caída hacia 4.800$. Una vez superado, la siguiente parada es 4.666$, el mínimo diario del 3 de febrero.