الذهب يمدد مكاسبه مع تراجع أسعار النفط الخام على آمال وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران

• ارتد الذهب لليوم الثاني على التوالي، مع تراجع أسعار النفط الذي يقلل الضغط على توقعات التضخم العالمية.
• الجهود الدبلوماسية بين الولايات المتحدة وإيران تثير تفاؤلاً حذراً، مما يشجع على عمليات شراء قصيرة الأجل.
• من الناحية الفنية، ينتعش زوج الذهب/الدولار XAU/USD من المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم، مع اقتراب الأسعار الآن من مقاومة رئيسية قرب المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم.

يمتد انتعاش الذهب (زوج الذهب/الدولار XAU/USD) يوم الأربعاء بعد أن هبط إلى أدنى مستوياته خلال أربعة أشهر في وقت سابق من هذا الأسبوع، حيث تدخل المشترون الأوائل بعد موجة بيع حادة. يأتي الارتداد مع تفاؤل حذر حول الجهود الدبلوماسية في الصراع المستمر بين الولايات المتحدة وإيران، مما ساعد على تبريد ارتفاع أسعار النفط، مخففًا المخاوف الفورية بشأن التضخم.

في وقت كتابة هذا التقرير، يتداول زوج الذهب/الدولار XAU/USD حول منطقة 4577 دولار، مرتفعًا بنحو %2.38 خلال اليوم، مسجلاً يومه الثاني على التوالي من المكاسب بعد تسعة أيام متتالية من الخسائر.

اقتراح وقف إطلاق النار الأمريكي في دائرة التركيز، وإيران ترفض

أفادت قناة إسرائيلية 12 يوم الثلاثاء أن الولايات المتحدة اقترحت وقف إطلاق نار لمدة شهر واحد من أجل المفاوضات، حيث أرسلت واشنطن إلى إيران خطة من 15 نقطة تهدف إلى إنهاء الصراع.

وفي الوقت نفسه، يدفع الوسطاء من تركيا ومصر وباكستان لعقد اجتماع بين المسؤولين الأمريكيين والإيرانيين، حيث أفادت Axios أن محادثات سلام رفيعة المستوى قد تجري في أقرب وقت يوم الخميس، نقلاً عن مصادر مطلعة على المناقشات.

ويشمل الاقتراح شروطًا مثل فرض قيود على البرنامج النووي الإيراني والحفاظ على مضيق هرمز مفتوحًا مقابل تخفيف العقوبات.

ومع ذلك، قللت إيران من أهمية الخطة، حيث قال متحدث عسكري رفيع المستوى إن الولايات المتحدة "تتفاوض مع نفسها"، مضيفًا أن "شخصًا مثلنا لن يتوصل إلى اتفاق مع شخص مثلكم"، وفقًا لفيديو نشرته وكالة أنباء فارس الحكومية.

تراجع النفط من القمم لكنه يبقى مرتفعًا

تُبقي هذه الإشارات المختلطة النظرة الأوسع بعيدة عن الاستقرار. ومع ذلك، فإن الانخفاض الأخير في أسعار النفط يساعد على تخفيف ضغوط التضخم العالمية، مما يشير إلى أن البنوك المركزية قد لا تحتاج إلى رفع أسعار الفائدة، وهو ما يدعم المعدن غير المدفوع بالعوائد.

بينما تراجعت أسعار النفط من ذرواتها الأخيرة وتتذبذب الآن قرب أدنى مستوياتها الأخيرة، إلا أنها لا تزال مرتفعة مقارنة بمستويات ما قبل الصراع، مما يجعل المستثمرين حذرين بشأن ضغوط التضخم الأساسية.

يتداول خام غرب تكساس الوسيط (WTI) حول منطقة 86.42 دولار، منخفضًا بنحو %1.6 خلال اليوم بعد تراجع حاد من قرب 100 دولار في وقت سابق من هذا الأسبوع.

ما لم يحدث اختراق مهم في المفاوضات الأمريكية-الإيرانية يؤدي إلى انخفاض مستدام في أسعار النفط، من المرجح أن يظل الارتفاع في الذهب محدودًا.

على المدى القريب، من المتوقع أن يظل الذهب متقلبًا مع استمرار الأسواق في التفاعل مع تغيرات العناوين الجيوسياسية، وتحركات أسعار الطاقة، وتطور التوقعات حول أسعار الفائدة العالمية.

التحليل الفني: اختبار زوج الذهب/الدولار XAU/USD مقاومة المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم بعد ارتداد من منطقة التشبع البيعي

من الناحية الفنية، يبدو أن نغمة زوج الذهب/الدولار XAU/USD على المدى القريب بناءة بعد ارتداده من المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم، مع اقتراب الأسعار الآن من المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم، الذي يعمل كمقاومة فورية.

تشير مؤشرات الزخم على الرسم البياني اليومي إلى أن الضغط الهبوطي يتراجع لكنه لم ينقلب بالكامل. ارتد مؤشر القوة النسبية (RSI) من مستويات التشبع البيعي دون 30 إلى حوالي 37، مما يشير إلى انتعاش معتدل في الزخم مع استمرار انعكاس الضغط البيعي الأساسي.

في الوقت نفسه، يظل مؤشر الماكد (MACD) دون خط الإشارة وتحت خط الصفر. وعلى الرغم من بدء تقلص الزخم السلبي، إلا أن التحيز الأوسع لا يزال يميل إلى البائعين.

على الجانب الصعودي، قد يفتح اختراق مستدام فوق المتوسط المتحرك البسيط 100 يوم قرب 4619 دولار الباب نحو المتوسط المتحرك البسيط 50 يوم عند حوالي 4968 دولار، والذي يتماشى بشكل وثيق مع المستوى النفسي 5000 دولار ومن المرجح أن يحد من المزيد من المكاسب.

على الجانب الهبوطي، يُرى الدعم الفوري عند أدنى مستوى يوم الثلاثاء قرب 4306 دولار، يليه المتوسط المتحرك البسيط 200 يوم عند حوالي 4107 دولار.