توقعات أسعار زوج الدولار الأسترالي / الدولار الأمريكي AUD/USD: كسر نموذج الرأس والكتفين يبقي الزوج تحت الضغط
- انخفاض AUD/USD إلى قرب 0.6833 مع ضعف أداء الدولار الأسترالي.
- من المؤكد أن يقوم الاحتياطي الفيدرالي برفع أسعار الفائدة في اجتماع ديسمبر.
- ينتظر المستثمرون باهتمام محضر السياسة النقدية لبنك الاحتياطي الأسترالي وخطاب المحافظة ميشيل بولوك.
يُظهر الدولار الأسترالي (AUD) أداءً أضعف من نظرائه من العملات يوم الخميس، حيث يتم تداوله منخفضًا بنسبة 0.15٪ عند حوالي 0.6833 مقابل الدولار الأمريكي (USD) خلال التعاملات الأوروبية. وتتعرض العملة الأسترالية لضغوط مع شكوك خبراء السوق بشأن استمرار دورة التشديد النقدي لبنك الاحتياطي الأسترالي (RBA).
سعر الدولار الأسترالي اليوم
يوضح الجدول أدناه النسبة المئوية للتغير في دولار أسترالي (AUD) مقابل العملات الرئيسية المدرجة اليوم.
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | -0.02% | 0.03% | -0.13% | -0.03% | 0.30% | 0.00% | -0.17% | |
| EUR | 0.02% | 0.06% | -0.11% | -0.01% | 0.33% | 0.03% | -0.14% | |
| GBP | -0.03% | -0.06% | -0.15% | -0.08% | 0.28% | -0.03% | -0.20% | |
| JPY | 0.13% | 0.11% | 0.15% | 0.09% | 0.43% | 0.12% | -0.04% | |
| CAD | 0.03% | 0.01% | 0.08% | -0.09% | 0.33% | 0.04% | -0.13% | |
| AUD | -0.30% | -0.33% | -0.28% | -0.43% | -0.33% | -0.29% | -0.46% | |
| NZD | -0.01% | -0.03% | 0.03% | -0.12% | -0.04% | 0.29% | -0.14% | |
| CHF | 0.17% | 0.14% | 0.20% | 0.04% | 0.13% | 0.46% | 0.14% |
تُظهر الخريطة الحرارية النسبة المئوية للتغيرات في العملات الرئيسية مقابل بعضها البعض. يتم اختيار العملة الأساسية من العمود الأيسر، بينما يتم اختيار العملة المقابلة من الصف العلوي. على سبيل المثال، إذا اخترت دولار أسترالي من العمود الأيسر وتحركت على طول الخط الأفقي إلى دولار أمريكي، فإن النسبة المئوية للتغيير المعروضة في المربع ستمثل AUD (الأساس/عملة التسعير)/USD (عملة الاقتباس).
أشار محللو OCBC Group Research إلى الإشارات المتباينة في قرار بنك الاحتياطي الأسترالي الأخير، موضحين أنه بينما ذكر البيان أن "التضخم لا يزال مرتفعًا وتشير البيانات الأخيرة إلى أنه واسع النطاق" لتبرير الرفع، فقد أقر أيضًا بأن "الزيادات في مستهدف سعر الفائدة النقدي منذ بداية العام قد شددت الأوضاع المالية. الاقتصاد يتباطأ، وأسعار المساكن انخفضت بشكل ملحوظ، وارتفع معدل البطالة".
وأضاف OCBC أن بنك الاحتياطي الأسترالي خفف أيضًا من توجيهاته المستقبلية، بعد أن حذف البيان عبارة "بما في ذلك زيادة مستهدف سعر الفائدة النقدي أكثر إذا لزم الأمر". وفي ظل هذه الخلفية، خلص OCBC إلى القول: "نتوقع عدم حدوث المزيد من الرفع في هذه الدورة، ومن المرجح أن تكون الخطوة التالية في السياسة هي خفضًا."
وللحصول على مؤشرات جديدة بشأن توقعات السياسة النقدية لبنك الاحتياطي الأسترالي، سيركز المستثمرون على محضر اجتماع السياسة النقدية لاجتماع أكتوبر وخطاب المحافظة ميشيل بولوك المقرر يوم الثلاثاء.
وفي الوقت نفسه، فإن قوة الدولار الأمريكي الأوسع نطاقًا تبقي زوج الدولار الأسترالي تحت الضغط أيضًا. حتى وقت كتابة هذا التقرير، يتم تداول مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) بشكل مستقر عند حوالي 102.86 بعد أن تراجع عن مكاسبه المبكرة. وخلال اليوم، سجل مؤشر الدولار الأمريكي أعلى مستوى جديدًا في 18 شهرًا عند 103.08.
مؤشر الدولار يسجل أعلى مستوى جديد مع ترسخ توقعات رفع الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي حتى نهاية العام
أشار محللو MUFG إلى أن الدولار الأمريكي "واصل الارتفاع خلال الليل"، دافعًا مؤشر الدولار إلى "أعلى مستوى جديد منذ بداية العام عند 103.08." ويرون أن "الزخم الصعودي المتجدد للدولار قد تعزز بفعل التوقعات بأن الاحتياطي الفيدرالي من المرجح أن يسرع وتيرة رفع أسعار الفائدة استجابةً لسلسلة البيانات الأمريكية الأقوى مؤخرًا بشأن التضخم." وفي ما يتعلق بالعوائد، يلفت MUFG إلى أن "العائد على سندات الخزانة الأمريكية لأجل عامين قفز بنحو 33 نقطة أساس من أدنى مستوى له في نهاية الأسبوع الماضي، رغم أنه لا يزال دون الذروة المسجلة في سبتمبر عند 4.96%."
فيما يتعلق بالتوقعات السياسية، تشير MUFG إلى أن "رفعًا بمقدار 25 نقطة أساس في اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة FOMC المقبل في ديسمبر أصبح مسعّرًا بالكامل الآن، وقد انتقل المشاركون في السوق أيضًا لتسعير احتمال ضئيل لرفع أكبر بمقدار 50 نقطة أساس." ويضيفون أن "هناك حاليًا نحو 28 نقطة أساس من الزيادات المسعّرة بحلول ديسمبر، و43 نقطة أساس من الزيادات المسعّرة بحلول الاجتماع التالي في يناير، ما يشير إلى أنه حتى إذا رفع الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في ديسمبر، فمن المتوقع الآن أن يتبع ذلك سريعًا رفع آخر بمقدار 25 نقطة أساس في بداية العام المقبل."
وبحسب MUFG، فإن توقعات السوق بوتيرة أسرع لتشديد الفيدرالي قد "تعززت بتصريحات متشددة هذا الأسبوع من مسؤولي الاحتياطي الفيدرالي." ويشيرون إلى المحافظ كريستوفر والر، الذي "صرح بأنه سيدرس التصويت لصالح رفع أكبر بمقدار 50 نقطة أساس في ديسمبر،" ورئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس لوري لوغان، وهي عضو مصوت حاليًا، التي قالت إن "اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة تحتاج إلى تنفيذ زيادتين إضافيتين على الأقل بمقدار 25 نقطة أساس" وأنه "قد يكون من الممكن التحرك بوتيرة أسرع هذا الشتاء مقارنة بما تحركت به اللجنة هذا الخريف." كما وصف رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو أوستان غولسبي، الذي سيصبح عضوًا مصوتًا العام المقبل، تقرير مؤشر أسعار المستهلك CPI لشهر أكتوبر بأنه "تقرير مقلق آخر، بل ومزعج إلى حد ما،" مشيرًا بشكل خاص إلى أن تضخم الخدمات "ظل مرتفعًا بشكل مستمر."
وتؤكد MUFG أن "الآراء المحدّثة لرئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في نيويورك جون ويليامز قد تحمل وزنًا أكبر." ويستذكرون تصريحه الأخير بأن الوقت "مناسب لجمع المزيد من المعلومات لمساعدتنا على تحديد الموقف المناسب للسياسة لضمان عودتنا في الوقت المناسب إلى هدفنا البالغ 2%." وبينما لا تتوقع MUFG "تنفيذ رفع أكبر بمقدار 50 نقطة أساس في ديسمبر،" فإنها ترى أن "من الأرجح الآن أن يتمكن الفيدرالي من رفع أسعار الفائدة في ديسمبر ويناير على التوالي."
ومن وجهة نظرهم، فإن هذه السردية السياسية المتطورة تمثل "تطورًا سيشجع الدولار الأمريكي على التداول عند مستويات أقوى مع اقتراب نهاية العام." وتخلص MUFG إلى أن "تشديدًا حادًا في الأوضاع المالية الأمريكية و/أو استمرار انخفاض أسعار الطاقة سيكون على الأرجح مطلوبًا للضغط بشكل كبير على توقعات السوق بشأن تسريع رفع الفيدرالي لأسعار الفائدة في المرحلة الحالية."
التحليل الفني لزوج AUD/USD
على الرسم البياني اليومي، يتداول زوج AUD/USD عند 0.6835، محافظًا على ميل هبوطي على المدى القريب مع بقاء السعر الفوري دون المتوسط المتحرك الأسي لـ20 فترة (EMA) عند 0.6947 بوضوح. ويشير تموضع السعر أسفل هذا المرجع الاتجاهي المهم وانهيار نموذج الرأس والكتفين (H&S) إلى أن الارتدادات الأخيرة لا تزال محدودة، بينما يبقى مؤشر القوة النسبية (14) قرب 35 في منطقة ضعيفة، ما يشير إلى زخم هبوطي متواضع فقط بدلًا من ظروف تشبع بيعي صريحة.
وعلى الجانب الصاعد، تقع المقاومة الأولية عند خط العنق لنموذج الرأس والكتفين، عند 0.6900، تليها المتوسط المتحرك الأسي لـ20 فترة عند 0.6947، وسيكون هناك حاجة إلى تعافٍ حاسم فوق هذا الحاجز لتخفيف ضغط البيع الفوري وفتح الطريق أمام ارتداد تصحيحي أوسع. وعلى الجانب الهابط، قد يمدد الزوج تراجعه نحو 0.6800.
(تمت كتابة التحليل الفني في هذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)
مقالات مقترحة
