【ตลาดหุ้นสหรัฐช่วงก่อนเปิดทำการ】Google และ Marvell ต่างร่วงลงมากกว่า 11%, Lumentum ปรับตัวขึ้นมากกว่า 6%; Amazon และ Intel เตรียมรายงานผลประกอบการหลังปิดตลาด

TradingKey - ในการซื้อขายก่อนเปิดตลาดเมื่อวันที่ 29 ตุลาคม ตามเวลาสหรัฐฯ สัญญาฟิวเจอร์สดัชนีหุ้นหลักทั้งสามของสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงในวงกว้าง ณ เวลาที่รายงาน สัญญาฟิวเจอร์สดาวโจนส์ลดลงเล็กน้อยราว 0.08% สัญญาฟิวเจอร์ส S&P 500 ลดลงประมาณ 0.28% และสัญญาฟิวเจอร์สดัชนี Nasdaq 100 ปรับตัวลงราว 1%

[ที่มา: Investing]

อัลฟาเบท (GOOGL) ออกมาต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ และความกังวลเกี่ยวกับแรงกดดันด้านกระแสเงินสดที่เกิดจากการลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน AI ได้กดดันหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี ขณะเดียวกัน ไมโครซอฟท์ (MSFT) ปรับตัวขึ้น 1.6% จากการเติบโตที่แข็งแกร่งของธุรกิจคลาวด์และผลดำเนินงานด้านกระแสเงินสดที่มั่นคง

นอกจากนี้ นักลงทุนยังให้ความสนใจกับตัวเลขประมาณการเบื้องต้นของ GDP สหรัฐฯ ไตรมาส 3 ข้อมูลเงินเฟ้อ PCE เดือนกันยายน ตลอดจนรายงานผลประกอบการหลังปิดตลาดของอเมซอน (AMZN) และอินเทล (INTC)

ในส่วนของสินค้าโภคภัณฑ์ ณ เวลาที่รายงาน ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ (UKOIL) ซื้อขายอยู่ที่ 109.7 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ WTI (USOIL) อยู่ที่ 101.33 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล

ราคาทองคำ (XAUUSD) ซื้อขายอยู่ที่ 4,029 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ส่วนบิตคอยน์ (BTCUSD) ผันผวนอยู่แถวระดับ 80,000 ดอลลาร์ โดยปัจจุบันซื้อขายอยู่ที่ 80,174 ดอลลาร์

ความเคลื่อนไหวของตลาด

อัลฟาเบท (GOOGL) ร่วงลงกว่า 11% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด เนื่องจากผลประกอบการและค่าใช้จ่ายในการลงทุนด้าน AI สร้างความกังวลให้กับนักลงทุน

รายได้ในไตรมาสที่สามของอัลฟาเบทเพิ่มขึ้น 25% เมื่อเทียบรายปี สู่ระดับ 1.276 แสนล้านดอลลาร์ แต่ต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้เล็กน้อย ขณะที่รายได้จากกูเกิล คลาวด์ เติบโตขึ้น 103% เมื่อเทียบรายปี สู่ระดับ 3.07 หมื่นล้านดอลลาร์ สะท้อนถึงอุปสงค์บริการคลาวด์ที่แข็งแกร่ง อย่างไรก็ตาม เนื่องจากผลดำเนินงานโดยรวมต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ ประกอบกับการลงทุนที่เพิ่มขึ้นในโครงสร้างพื้นฐาน AI และแรงกดดันด้านกระแสเงินสด นักลงทุนจึงหันมาให้ความสนใจมากขึ้นว่าบริษัทจะสามารถเปลี่ยนอุปสงค์ด้าน AI ให้เป็นการเติบโตของรายได้และกำไรอย่างยั่งยืนได้หรือไม่

ไมโครซอฟท์ (MSFT) ปรับตัวขึ้นกว่า 1% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด โดยการเติบโตของ Azure และผลดำเนินงานด้านกระแสเงินสดได้รับความสนใจจากตลาด

รายได้ในไตรมาสแรกตามปีงบการเงินของไมโครซอฟท์เติบโตขึ้น 19% เมื่อเทียบรายปี สู่ระดับ 9.23 หมื่นล้านดอลลาร์ หากคำนวณตามมาตรฐาน GAAP กำไรต่อหุ้นเจือจางอยู่ที่ 4.92 ดอลลาร์ ขณะที่รายได้จาก Azure เพิ่มขึ้น 48% เมื่อเทียบรายปี และรายได้จากไมโครซอฟท์ คลาวด์ เติบโตขึ้น 30% สู่ระดับ 6.39 หมื่นล้านดอลลาร์

ตรงกันข้ามกับราคาหุ้นของอัลฟาเบทที่ปรับตัวลดลง การเติบโตของธุรกิจคลาวด์และผลดำเนินงานด้านกระแสเงินสดของไมโครซอฟท์ได้รับปฏิกิริยาเชิงบวกจากตลาด นักลงทุนจะยังคงให้ความสนใจว่าการเติบโตของ Azure จะสามารถรักษาความต่อเนื่องได้หรือไม่ รวมถึงผลกระทบจากค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องกับ AI ต่อความสามารถในการทำกำไรและกระแสเงินสดในอนาคต

มาร์เวลล์ เทคโนโลยี (MRVL) ร่วงลงกว่า 11% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด ขณะที่ลูเมนตัมปรับตัวขึ้นจากข่าวการเข้าซื้อกิจการที่อาจเกิดขึ้น

ตามรายงานของ Reuters ทางมาร์เวลล์อยู่ระหว่างการเจรจาขั้นสูงเพื่อเข้าซื้อกิจการลูเมนตัม (LITE) ผู้ผลิตอุปกรณ์สื่อสารทางแสงสำหรับศูนย์ข้อมูล หลังมีข่าวดังกล่าว ลูเมนตัมปรับตัวขึ้นกว่า 6% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด ขณะที่มาร์เวลล์ร่วงลงกว่า 11%

หากบรรลุข้อตกลง ดีลนี้อาจช่วยขยายขอบเขตธุรกิจของมาร์เวลล์ในด้านการสื่อสารทางแสงสำหรับศูนย์ข้อมูล AI เพิ่มเติม อย่างไรก็ตาม ธุรกรรมที่อาจเกิดขึ้นนี้ยังคงมีความเสี่ยงด้านการจัดหาเงินทุนและการรวมกิจการ โดยทั้งสองฝ่ายยังไม่ได้ประกาศข้อตกลงอย่างเป็นทางการ ขณะที่มูลค่าธุรกรรมและข้อตกลงขั้นสุดท้ายยังรอการยืนยัน

ฟอร์ติเน็ต (FTNT) ร่วงลงกว่า 26% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด ซึ่งแสดงให้เห็นถึงความสวนทางอย่างชัดเจนระหว่างราคาหุ้นและผลประกอบการทางการเงิน

รายได้ในไตรมาสที่สามของฟอร์ติเน็ตเติบโตขึ้น 20% เมื่อเทียบรายปี สู่ระดับ 2.08 พันล้านดอลลาร์ รายได้จากผลิตภัณฑ์เพิ่มขึ้น 37% สู่ระดับ 765 ล้านดอลลาร์ และกำไรต่อหุ้นปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 0.91 ดอลลาร์ นอกจากนี้ บริษัทยังได้ปรับเพิ่มคาดการณ์รายได้ตลอดปี 2026 และปรับเพิ่มคาดการณ์ยอดบิลลิ่งตลอดปีเป็นครั้งที่สาม

แม้ว่าจะรายงานการเติบโตของรายได้และการปรับเพิ่มคาดการณ์ในรายงานทางการเงิน แต่ราคาหุ้นยังคงดิ่งลงถึง 26%

เซอร์วิสนาว (NOW) ร่วงลงเกือบ 20% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด โดยได้รับแรงกดดันจากกำไรประจำไตรมาสที่ต่ำกว่าคาดการณ์

รายได้รวมในไตรมาสที่สามของเซอร์วิสนาวเพิ่มขึ้น 20.5% เมื่อเทียบรายปี สู่ระดับ 4.106 พันล้านดอลลาร์ โดยรายได้จากบริการสมาชิกเติบโตขึ้น 21% สู่ระดับ 3.988 พันล้านดอลลาร์ บริษัทยังได้ปรับเพิ่มแนวโน้มรายได้จากบริการสมาชิกและอัตรากำไรกระแสเงินสดอิสระตลอดทั้งปี รวมถึงเพิ่มเป้าหมายมูลค่าสัญญาต่อปีด้าน AI สำหรับปี 2026 สู่ระดับ 1.7 พันล้านดอลลาร์

เนื่องจากกำไรประจำไตรมาสต่ำกว่าที่นักวิเคราะห์คาดการณ์ไว้ และการเติบโตของคาดการณ์ยอดคำสั่งซื้อในไตรมาสที่สี่ชะลอตัวลง ราคาหุ้นจึงดิ่งลงประมาณ 20% ในการซื้อขายช่วงก่อนเปิดตลาด

ข่าวตลาด

สหรัฐฯ เตรียมเปิดเผยข้อมูล GDP ไตรมาส 3 และเงินเฟ้อ PCE เดือนก.ย. ขณะที่ตลาดให้ความสนใจกับแนวโน้มอัตราดอกเบี้ย

สำนักวิเคราะห์เศรษฐกิจสหรัฐฯ มีกำหนดเปิดเผยตัวเลขประมาณการเบื้องต้นสำหรับ GDP ไตรมาส 3 รวมถึงรายงานรายได้และการใช้จ่ายส่วนบุคคลเดือนก.ย. ซึ่งรวมถึงดัชนีราคา PCE ที่เฟดให้ความสำคัญ ในวันที่ 29 ต.ค. เวลา 08:30 น. ตามเวลา ET

ข้อมูล GDP จะสะท้อนถึงการเติบโตทางเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ขณะที่ข้อมูล PCE จะช่วยประเมินแนวโน้มเงินเฟ้อ หากการเติบโตทางเศรษฐกิจยังคงแข็งแกร่งและเงินเฟ้อยังคงสูงกว่าที่คาดไว้ การคาดการณ์ของตลาดเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอาจถูกกดดัน แต่หากเงินเฟ้อชะลอตัวลง ก็อาจช่วยคลายความกังวลเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยที่จะอยู่ในระดับสูงเป็นเวลานานขึ้น

ธนาคารกลางสหรัฐฯ คงอัตราดอกเบี้ย นโยบายในอนาคตยังคงขึ้นอยู่กับข้อมูลเศรษฐกิจ

ธนาคารกลางสหรัฐฯ เสร็จสิ้นการประชุมนโยบายเมื่อวันที่ 28 ต.ค. และมีมติคงอัตราดอกเบี้ยไว้ตามเดิม ในระยะถัดไป ตลาดจะประเมินทิศทางอัตราดอกเบี้ยในอนาคตโดยพิจารณาจากข้อมูลเงินเฟ้อ การจ้างงาน และการเติบโตทางเศรษฐกิจ

ในขณะที่บริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่เพิ่มการลงทุนใน AI การเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยจะส่งผลกระทบต่อต้นทุนทางการเงินของบริษัทและมูลค่าหุ้นด้วยเช่นกัน สำหรับหุ้นเทคโนโลยีที่มีมูลค่าสูง ตลาดไม่ได้มุ่งเน้นเพียงแค่การเติบโตของผลกำไรเท่านั้น แต่ยังประเมินว่าความสามารถในการทำกำไรในอนาคตจะสามารถรองรับมูลค่าในปัจจุบันได้หรือไม่

แอมะซอนและอินเทลเตรียมรายงานผลประกอบการหลังปิดตลาด โดยจับตาธุรกิจคลาวด์คอมพิวติ้งและเซมิคอนดักเตอร์

แอมะซอนและอินเทลมีกำหนดรายงานผลประกอบการประจำไตรมาสหลังปิดตลาดในวันที่ 29 ต.ค. ตามเวลา ET โดยความสนใจจะอยู่ที่การเติบโตของรายได้ AWS ของแอมะซอน รายจ่ายลงทุนในโครงสร้างพื้นฐาน AI และอัตรากำไรของธุรกิจอีคอมเมิร์ซ ขณะที่อินเทลจำเป็นต้องเปิดเผยผลงานของศูนย์ข้อมูล ความคืบหน้าด้านผลิตภัณฑ์และการผลิต รวมถึงคาดการณ์รายได้และอัตรากำไรสำหรับไตรมาสถัดไป

ผลประกอบการและแผนรายจ่ายลงทุนของแอมะซอนจะกำหนดความคาดหวังของตลาดเกี่ยวกับอุปสงค์ด้านคลาวด์คอมพิวติ้งและโครงสร้างพื้นฐาน AI ขณะที่รายงานทางการเงินของอินเทลจะให้มุมมองใหม่เกี่ยวกับอุปสงค์ชิปสำหรับศูนย์ข้อมูลและสภาพแวดล้อมการแข่งขันในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์

สรุปเหตุการณ์สำคัญที่ต้องติดตาม