ราคาทองคำร่วงลงแตะระดับ 4,000 ดอลลาร์ ขณะที่เงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่ร้อนแรงดันอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ พุ่งเหนือ 5%
- ทองคำร่วงลงหลังจากย่อตัวจากจุดสูงสุดรายวันที่ $4,146
- ดัชนี CPI พื้นฐานของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 0.3% MoM กระตุ้นการคาดการณ์ว่าเฟดจะใช้นโยบายเข้มงวดเพิ่มเติม
- อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีพุ่งขึ้น 12 จุดเบสิส สู่ระดับ 5.012%
ทองคำ (XAU/USD) ร่วงลงในช่วงการซื้อขายอเมริกาเหนือเมื่อวันอังคาร หลังจากเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) แสดงท่าที hawkish และคาดว่าจะใช้นโยบายเข้มงวดเพิ่มเติม หลังการเปิดเผยรายงานเงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่ร้อนแรงกว่าคาด ในขณะที่เขียนข่าว XAU/USD ซื้อขายอยู่ที่ $4,021 หลังจากพุ่งขึ้นไปแตะระดับใกล้ $4,146 ลดลงเกือบ 3%
ทองคำแท่งร่วงเกือบ 3% จากถ้อยแถลง hawkish ของเฟด หลังข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ยังคงอยู่ในระดับสูง
ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในเดือนตุลาคมเพิ่มขึ้น 0.4% MoM ลดลงจาก 0.6% แต่สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 0.3% ขณะที่ดัชนี CPI พื้นฐาน ซึ่งไม่รวมรายการที่มีความผันผวนและโดยปกติจะสะท้อนภาพเงินเฟ้อได้ชัดเจนกว่า เพิ่มขึ้น 0.3% MoM สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 0.2% และไม่เปลี่ยนแปลงจากตัวเลขเดือนกันยายน ส่งสัญญาณว่ากระบวนการชะลอตัวของเงินเฟ้อกำลังหยุดชะงัก
ก่อนหน้านี้ คริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ ผู้ว่าการเฟดกล่าวว่า หากดัชนี CPI พื้นฐานแสดงให้เห็นว่าเงินเฟ้อลดลง เขาจะสนับสนุนการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดเบสิส อย่างไรก็ตาม หากตัวเลขออกมาที่ 0.3% เขาจะสนับสนุนการปรับขึ้น 50 จุดเบสิส โดยเขากล่าวเพิ่มเติมว่า: "การปรับขึ้นเพียง 25 จุดเบสิสจะทำให้ความน่าเชื่อถือของเราตกอยู่ในความเสี่ยง ซึ่งเป็นความเสี่ยงที่ผมไม่ต้องการรับ"
ลอรี โลแกน ประธานเฟดสาขาดัลลัส แสดงความเห็นในทิศทางเดียวกับวอลเลอร์บางส่วน เธอกล่าวว่า "อาจจำเป็นต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเร็วขึ้นในช่วงฤดูหนาวนี้" พร้อมเสริมว่าเฟดอยู่ต่ำกว่าระดับที่ "เข้มงวดพอประมาณ" อยู่ 50 จุดเบสิส
ตลาดเงินได้สะท้อนการคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดเบสิสในเดือนธันวาคมเต็มที่แล้ว ขณะที่โอกาสการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 50 จุดเบสิสอยู่ที่ 10% ตามข้อมูลจากเครื่องมือ CME FedWatch
จากปัจจัยดังกล่าว ราคาทองคำแท่งร่วงลงอย่างหนัก ขณะที่ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับ 6 สกุลเงิน เพิ่มขึ้นเกือบ 0.70% สู่ระดับ 102.36 อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ โดยเฉพาะอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปี พุ่งขึ้น 12 จุดเบสิส สู่ระดับ 5.012% เนื่องจากนักลงทุนมีความเชื่อมั่นมากขึ้นว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมตามที่ตลาดคาดการณ์ไว้แล้ว
น่าสังเกตว่า ราคาน้ำมันยังคงแทบไม่เปลี่ยนแปลง ท่ามกลางการคาดการณ์ที่เพิ่มขึ้นว่าวอชิงตันและเตหะรานอาจบรรลุข้อตกลงหยุดยิง ซึ่งอาจยุติความขัดแย้งที่เริ่มขึ้นในช่วงปลายเดือนกุมภาพันธ์
ในวันข้างหน้า ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ จะมีความเคลื่อนไหวมากขึ้นในวันพฤหัสบดี หลังวันหยุดวันทหารผ่านศึกของประเทศ โดยเทรดเดอร์จับตาข้อมูลจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงาน ข้อมูลที่อยู่อาศัย และถ้อยแถลงจากเจ้าหน้าที่เฟด
แนวโน้มทางเทคนิคของ XAU/USD: ราคาทองคำร่วงลงเข้าใกล้ $4,000 คาดว่าจะปรับตัวลดลงต่อ
จากปัจจัยพื้นฐานดังกล่าว ทองคำร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 4 วันที่ $4,015 โดยผู้ขายจับตาการทะลุลงต่ำกว่าระดับราคาจิตวิทยาที่ $4,000 อย่างชัดเจน โมเมนตัมเปลี่ยนเป็นขาลง ตามที่ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ส่งสัญญาณ ซึ่งบ่งชี้ว่าราคามีแนวโน้มปรับตัวลดลงต่อ
หากต้องการให้แนวโน้มขาลงดำเนินต่อไป ทองคำจะต้องร่วงลงต่ำกว่า $4,000 ในกรณีดังกล่าว มีโอกาสที่ราคาจะเคลื่อนตัวลงไปยังจุดต่ำสุดรายวันของวันที่ 4 พฤศจิกายนที่ $3,919 ตามด้วยจุดต่ำสุดนับตั้งแต่ต้นปีของวันที่ 30 ตุลาคมที่ $3,870
ในทางกลับกัน หากผู้ซื้อทองคำดันราคากลับขึ้นเหนือ $4,050 พื้นที่ถัดไปที่น่าจับตาจะอยู่ที่ $4,100 การทะลุระดับราคาดังกล่าวจะเปิดทางให้ราคาฟื้นตัว โดยมีแนวต้านสำคัญถัดไปเป็นบริเวณที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 50 วันและ 100 วันตัดกันที่ $4,185 และ $4,200 ตามลำดับ
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
