AUD/USD amplía su caída a la quinta pérdida consecutiva antes de una semana clave de datos
- El RBA subió a 4.10% en marzo, con los mercados valorando un 68% de probabilidad de otro aumento en mayo.
- La Fed mantuvo la tasa entre 3.50% y 3.75%, con el presidente Powell señalando que la inflación no está cayendo tan rápido como se esperaba.
- Las Nóminas no Agrícolas del viernes caen en Viernes Santo, con un consenso de 55.000 frente a una cifra previa de -92.000.
El AUD/USD cayó un 0.42% el lunes, cerrando cerca de 0.6850 y extendiendo su racha de pérdidas a cinco sesiones consecutivas. El par ha caído más de 300 pips desde su máximo del año cerca de 0.7190 establecido a mediados de marzo, con un ritmo de ventas que se aceleró a finales de marzo. La vela del lunes mostró un rango amplio entre aproximadamente 0.6870 y 0.6830, cerrando cerca de la mitad del rango del día con poca convicción de ambos lados.
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) subió la tasa de efectivo en 25 puntos básicos hasta 4.10% en su reunión de marzo en una ajustada decisión de 5-4, siendo este el segundo aumento consecutivo. La publicación de las actas de la reunión del RBA el martes será observada de cerca en busca de señales sobre el apetito de la Junta por un tercer aumento consecutivo en mayo. El gobernador asistente del RBA, Christopher Kent, advirtió la semana pasada que un shock prolongado de oferta impulsado por el conflicto en Oriente Medio podría elevar tanto la inflación como las expectativas a largo plazo, requiriendo potencialmente una postura de política más restrictiva.
En cuanto al Dólar estadounidense, la Reserva Federal (Fed) mantuvo la tasa de fondos federales entre 3.50% y 3.75% en su reunión de marzo, con el gráfico de puntos actualizado aún apuntando a un recorte este año. El presidente Powell señaló que la inflación no está bajando tan rápido como se esperaba, mientras que las implicaciones del conflicto en Oriente Medio siguen siendo inciertas. Esta semana trae un calendario denso, con el Índice de Gerentes de Compras (PMI) manufacturero del Instituto de Gestión de Suministros (ISM) el miércoles y las Nóminas no Agrícolas (NFP) el viernes, donde el consenso se sitúa en 55.000 tras la cifra negativa del mes anterior. El viernes también es Viernes Santo tanto en Australia como en EE.UU., lo que reducirá la liquidez en torno a una publicación potencialmente volátil.
Gráfico de 5 minutos del AUD/USD
Análisis Técnico
En el gráfico de 5 minutos, el AUD/USD cotiza en 0.6846. El sesgo a corto plazo es levemente bajista ya que el precio se mantiene por debajo de la media móvil exponencial de 200 periodos, que desciende suavemente cerca de 0.6857, manteniendo los repuntes intradía limitados bajo una barrera dinámica bien definida. La acción del precio ha ido bajando en rangos estrechos, mientras que el RSI Estocástico permanece contenido en la mitad inferior de su escala a pesar de un modesto repunte, indicando un débil impulso alcista y favoreciendo nuevas pruebas a la baja mientras se mantenga por debajo de la zona de 0.6860.
La resistencia inmediata surge en la banda de 0.6855–0.6860, donde los máximos intradía recientes convergen con la EMA de 200 periodos, y se necesitaría una ruptura por encima de esta zona para aliviar la presión actual y abrir camino hacia 0.6875. En el lado bajista, el soporte inicial se alinea con el mínimo de hoy en 0.6844, seguido por 0.6835, con un movimiento decisivo a través de estos niveles exponiendo 0.6825 como el próximo objetivo bajista.
En el gráfico diario, el AUD/USD cotiza en 0.6848. El sesgo a corto plazo es levemente bajista ya que el precio se extiende por debajo de la media móvil exponencial de 50 días, que ha comenzado a girar tras aplanarse cerca de 0.70, señalando un impulso alcista en disminución. El par se mantiene cómodamente por encima de la EMA de 200 días alrededor de 0.67, por lo que el panorama de tendencia más amplio sigue siendo positivo, pero el retroceso a corto plazo domina mientras el RSI Estocástico se mantiene en la banda inferior, confirmando una presión de compra moderada.
La resistencia inicial se sitúa en la zona de 0.6920/0.6950, donde los máximos recientes convergen con la EMA descendente de 50 días, y se necesitaría un cierre diario por encima de esta zona para neutralizar el sesgo bajista actual. Más allá de eso, 0.7050 es la siguiente resistencia a vigilar antes de 0.7120. En el lado bajista, el soporte inmediato se alinea cerca de 0.6800, con una ruptura que expondría 0.6750, seguida por la región de la EMA de 200 días alrededor de 0.6735 como un piso más significativo para la tendencia alcista predominante a medio plazo.
(El análisis técnico de esta historia fue escrito con la ayuda de una herramienta de IA.)
Dólar australiano - Preguntas Frecuentes
Uno de los factores más importantes para el Dólar australiano (AUD) es el nivel de los tipos de interés fijados por el Banco de la Reserva de Australia (RBA). Dado que Australia es un país rico en recursos, otro factor clave es el precio de su mayor exportación, el mineral de hierro. La salud de la economía china, su mayor socio comercial, es un factor, así como la inflación en Australia, su tasa de crecimiento y la Balanza Comercial. El sentimiento del mercado, es decir, si los inversores apuestan por activos más arriesgados (risk-on) o buscan refugios seguros (risk-off), también es un factor, siendo el risk-on positivo para el AUD.
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) influye en el Dólar australiano (AUD) fijando el nivel de los tipos de interés que los bancos australianos pueden prestarse entre sí. Esto influye en el nivel de los tipos de interés de la economía en su conjunto. El principal objetivo del RBA es mantener una tasa de inflación estable del 2%-3% ajustando los tipos de interés al alza o a la baja. Unos tipos de interés relativamente altos en comparación con otros grandes bancos centrales apoyan al AUD, y lo contrario para los relativamente bajos. El RBA también puede utilizar la relajación y el endurecimiento cuantitativo para influir en las condiciones crediticias, siendo la primera negativa para el AUD y la segunda positiva para el AUD.
China es el mayor socio comercial de Australia, por lo que la salud de la economía china influye mucho en el valor del Dólar australiano (AUD). Cuando la economía china va bien, compra más materias primas, bienes y servicios de Australia, lo que aumenta la demanda del AUD y hace subir su valor. Lo contrario ocurre cuando la economía china no crece tan rápido como se esperaba. Por lo tanto, las sorpresas positivas o negativas en los datos de crecimiento chino suelen tener un impacto directo en el Dólar australiano.
El mineral de hierro es la mayor exportación de Australia, con 118.000 millones de dólares al año según datos de 2021, siendo China su principal destino. El precio del mineral de hierro, por lo tanto, puede ser un impulsor del Dólar australiano. Por lo general, si el precio del mineral de hierro sube, el AUD también lo hace, ya que aumenta la demanda agregada de la divisa. Lo contrario ocurre cuando el precio del mineral de hierro baja. Los precios más altos del mineral de hierro también tienden a dar lugar a una mayor probabilidad de una balanza comercial positiva para Australia, lo que también es positivo para el AUD.
La balanza comercial, que es la diferencia entre lo que un país gana con sus exportaciones y lo que paga por sus importaciones, es otro factor que puede influir en el valor del Dólar australiano. Si Australia produce exportaciones muy solicitadas, su divisa ganará valor exclusivamente por el exceso de demanda creado por los compradores extranjeros que desean adquirir sus exportaciones frente a lo que gasta en comprar importaciones. Por lo tanto, una balanza comercial neta positiva fortalece el AUD, con el efecto contrario si la balanza comercial es negativa.
Artículos Recomendados
