مؤشر داو جونز الصناعي يفوت مكاسب ماج 7
- تراجع مؤشر داو جونز إلى ما دون 47500 يوم الاثنين، على الرغم من أن الخسائر لا تزال محدودة.
- تبدأ أسواق الأسهم بشكل عام مرتفعة مع بداية أسبوع التداول الجديد حيث تستمر جولة استثمار "ماج 7".
- أظهرت بيانات مؤشر مديري المشتريات PMI من ISM تراجعًا طفيفًا في معنويات الأعمال، لكن المؤشر لا يزال ضمن المستويات الطبيعية.
واجه مؤشر داو جونز الصناعي (DJIA) تراجعات جديدة يوم الاثنين، حيث بدأ أسبوع التداول الجديد بانخفاض قدره 200 نقطة. اختبر المؤشر لفترة وجيزة مستوى 47250 لأول مرة منذ أكثر من أسبوع، حيث ترفع مكاسب الاستثمار المركزة لـ "ماجنيفيك 7" مؤشرات أخرى.
شهدت أمازون (AMZN) ارتفاعًا جديدًا يوم الاثنين، حيث ارتفعت بنحو 5% بعد أن أعلنت عملاق الشحن وملكية الإنترنت عن صفقة لاستثمار 38 مليار دولار في شركة OpenAI، صانعة ChatGPT. كما أبرمت شركة إيرين (IREN) المزودة لمراكز البيانات صفقة بقيمة 9.7 مليار دولار مع مايكروسوفت لتوفير بنية تحتية إضافية لتلبية الطلب المتزايد على تكنولوجيا LLM. في قمة القائمة، ارتفعت شركة نفيديا (NVDA)، العملاق الوحيد في صناعة الرقائق في قمة تكنولوجيا الذكاء الاصطناعي، بنسبة 3.7% حيث ستتضمن كلا من صفقتي الاستثمار في الذكاء الاصطناعي المعلن عنهما يوم الاثنين توفير الوصول إلى أجهزة نفيديا.
مؤشرات مديري المشتريات PMI من ISM تظهر أن الشركات لا تزال تكافح مع المشترين الحذرين
تراجع أحدث تقرير لمؤشر مديري المشتريات (PMI) من معهد إدارة التوريد (ISM) إلى 48.7 في أكتوبر، مما خالف التوقعات وتراجع قليلاً عن 49.1 في سبتمبر. تحسنت مؤشرات الطلب ضمن تقرير ISM بشكل عام على مدار الشهر، ومع ذلك لا تزال جميعها في منطقة الانكماش، مما يعني أن الشركات تكافح للعثور على عملاء جدد أو إقناع العملاء الحاليين بتوسيع عملياتهم. بشكل عام، أظهر النشاط التصنيعي بين الشركات التي تجرأت على تقديم ردود على الاستطلاعات تراجعًا صافيًا في النشاط الاقتصادي في القطاع التصنيعي للشهر الثامن على التوالي.
أخذت أنماط خطاب الاحتياطي الفيدرالي (Fed) منعطفًا حادًا مؤخرًا، حيث انحرفت إلى عرض أكثر فوضوية من المعتاد مع بدء آراء صانعي السياسة في الانحراف عن توافق مدروس بعناية. اعتاد المستثمرون على مستوى معين من البهرجة المنظمة من نقاط حديث الاحتياطي الفيدرالي، لكن عالمًا جديدًا شجاعًا قد انفتح أمام الأسواق بناءً على موقف رئيس الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول الحذر بشكل مدهش في أحدث قرار بشأن أسعار الفائدة. كما قدم مسؤولو الاحتياطي الفيدرالي تصويتًا نادرًا ثلاثيًا الأسبوع الماضي، حيث دعا بعض الناخبين إلى تخفيضات أكبر في الأسعار أو عدم إجراء أي تخفيضات على الإطلاق.
لقد ألقت الموقف المتغير داخل الاحتياطي الفيدرالي بظلاله على توقعات السوق بشأن تخفيض سعر الفائدة في ديسمبر. وفقًا لأداة FedWatch من مجموعة CME، لا يزال المتداولون في أسعار الفائدة يسعرون احتمالية تزيد عن 65% بأن الاحتياطي الفيدرالي سيقدم تخفيض سعر الفائدة الثالث على التوالي في 10 ديسمبر؛ ومع ذلك، يرى غالبية المراهنين في سوق الأسعار احتمالات أكبر بأن الاحتياطي الفيدرالي سيدفع إلى الانتظار حتى يناير لتقديم تخفيض آخر بمقدار 25 نقطة أساس.
الرسم البياني اليومي لمؤشر داو جونز
أسئلة شائعة عن مؤشر داو جونز
يعد مؤشر داو جونز الصناعي، أحد أقدم مؤشرات سوق الأوراق المالية في العالم، حيث يتكون من أكثر 30 سهمًا متداولًا في الولايات المتحدة. يتم تحديد قيمة المؤشر وفقاً للأسعار وليس وفقاً للقيمة السوقية. يتم حسابه عن طريق جمع أسعار الأسهم المكونة وقسمتها على عامل، وهو حاليًا 0.152. أسس المؤشر تشارلز داو، الذي أسس أيضًا صحيفة وول ستريت جورنال. خلال السنوات اللاحقة، تعرض لانتقادات لعدم تمثيله الأسهم على نطاق واسع بما فيه الكفاية لأنه يتتبع 30 سهماً فقط، على عكس المؤشرات الأوسع مثل مؤشر ستاندرد آند بورز 500.
هناك عديد من العوامل المختلفة التي تحرك مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. الأداء الكلي للشركات المكونة الذي يتم الكشف عنه في تقارير أرباح الشركات الفصلية هو العامل الرئيسي. تساهم بيانات الاقتصاد الكلي الأمريكية والعالمية أيضًا في التأثير على معنويات المستثمرين. مستويات معدلات الفائدة التي يحددها البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed تؤثر أيضًا على مؤشر داو جونز الصناعي DJIA لأنها تؤثر على تكلفة الائتمان، والتي تعتمد عليها عديد من الشركات بشكل كبير. وبالتالي، يمكن أن يكون التضخم محركًا رئيسيًا وكذلك مقاييس أخرى تؤثر على قرارات البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed.
نظرية داو هي طريقة لتحديد الاتجاه الأساسي لسوق الأوراق المالية طورها تشارلز داو. تتمثل إحدى الخطوات الرئيسية في مقارنة اتجاه متوسط مؤشر داو جونز الصناعي DJIA ومتوسط مؤشر داو جونز للنقل DJTA وتتبع الاتجاهات فقط، حيث يتحرك كلاهما في نفس الاتجاه. حجم التداول هو معيار تأكيدي. تستخدم النظرية عناصر تحليل القمة والقاع. تفترض نظرية داو ثلاث مراحل للاتجاه: التراكم، عندما تبدأ الأموال الذكية في الشراء أو البيع؛ المشاركة العامة، عندما ينضم الجمهور الأوسع؛ والتوزيع، عندما تخرج الأموال الذكية.
هناك عدد من الطرق لتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA. أحد هذه الطرق هو استخدام صناديق الاستثمار المتداولة ETFs التي تسمح للمستثمرين بتداول مؤشر داو جونز الصناعي DJIA باعتباره ورقة مالية واحدة، بدلاً من الاضطرار إلى شراء أسهم في جميع الشركات الثلاثين المكونة للمؤشر. من الأمثلة الرائدة على ذلك صندوق الاستثمار المتداول في مؤشر داو جونز الصناعي SPDR - DIA. العقود الآجلة لمؤشر داو جونز الصناعي DJIA تمكن المتداولين من المضاربة على القيمة المستقبلية للمؤشر وتوفر الخيارات الحق في ذلك، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع المؤشر بسعر محدد مسبقًا في المستقبل. تمكن صناديق الاستثمار المشتركة المستثمرين من شراء حصة من محفظة متنوعة من أسهم مؤشر داو جونز الصناعي DJIA، وبالتالي توفر التعرض للمؤشر بشكل إجمالي.
مقالات مقترحة
