ราคาทองคำลดลงต่ำกว่า 3,400 ดอลลาร์ ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นแม้จะมีความกังวลทางภูมิศาสตร์ที่เพิ่มขึ้น
- ราคาทองคำซื้อขายที่ 3,380 ดอลลาร์ เนื่องจากดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าทำให้ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยลดลง
- ทรัมป์พิจารณาร่วมมือกับอิสราเอลในการโจมตีอิหร่าน เพิ่มความวิตกกังวลทางภูมิรัฐศาสตร์
- เฟดคาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่เดิม; การปรับ Dot Plot อาจบ่งชี้การปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปี 2025 น้อยลง
ราคาทองคำปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 3,400 ดอลลาร์ในวันอังคาร แม้ว่าอารมณ์การลงทุนจะลดลง แต่ความแข็งแกร่งโดยรวมของดอลลาร์สหรัฐ (USD) ทำให้โลหะมีค่าลดลง อย่างไรก็ตาม การเพิ่มขึ้นของความขัดแย้งระหว่างอิสราเอลและอิหร่านอาจสนับสนุนโลหะมีค่าเนื่องจากความน่าสนใจในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย ขณะเขียนข่าว XAU/USD ซื้อขายที่ 3,380 ดอลลาร์ ลดลง 0.05%
อารมณ์ตลาดอยู่ในภาวะซบเซา แต่ทองคำกลับไม่สามารถฟื้นตัวได้เมื่อดอลลาร์สหรัฐกลับมาแข็งค่า ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามผลการดำเนินงานของดอลลาร์เมื่อเทียบกับสกุลเงินหลัก 6 สกุล เพิ่มขึ้น 0.46% ที่ 98.58
เมื่อวันจันทร์ ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ได้ออกจากการประชุม G7 ที่แคนาดาอย่างกะทันหันเนื่องจากเหตุการณ์ในตะวันออกกลาง เขาโพสต์ในโซเชียลมีเดียของเขาว่า "ทุกคนควรอพยพจากเตหะรานทันที" ซึ่งเป็นสัญญาณที่ชัดเจนถึงการเพิ่มขึ้นของความขัดแย้งที่เกิดขึ้นเมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา
ก่อนหน้านี้แหล่งข่าวได้เปิดเผยว่าทรัมป์กำลังประเมินการเข้าร่วมกับอิสราเอลในการโจมตีอิหร่าน ขณะเขียนข่าว Walla News/Axios อ้างอิงเจ้าหน้าที่ระดับสูงของสหรัฐฯ กล่าวว่า ทรัมป์กำลังพิจารณาโจมตีอิหร่านอย่างจริงจังและกำลังจัดประชุมที่สำคัญกับที่ปรึกษาของเขา
แม้ว่าความรู้สึกจะยังคงเป็นตัวขับเคลื่อนหลัก แต่ข้อมูลเศรษฐกิจในสหรัฐฯ กลับอ่อนแอ ยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ ในเดือนพฤษภาคมมีความหลากหลาย โดยตัวเลขรายเดือนลดลง ขณะที่ในระยะเวลา 12 เดือนถึงเดือนพฤษภาคมเพิ่มขึ้น การผลิตภาคอุตสาหกรรมที่เปิดเผยโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ลดลงในเดือนพฤษภาคม
นักเทรดกำลังเตรียมตัวสำหรับการตัดสินใจของเฟด ประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ และผู้ว่าการเฟดคนอื่น ๆ เริ่มการประชุม "conclave" และคาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่เดิม ควรสังเกตว่าผู้กำหนดนโยบายจะปรับปรุงการคาดการณ์ทางเศรษฐกิจ ซึ่งจะส่งสัญญาณถึงแนวทางนโยบายการเงินในช่วงครึ่งหลังของปี 2025
วิน ธิน หัวหน้าฝ่ายกลยุทธ์ตลาดระดับโลกที่ BBH เปิดเผยว่าเขาคาดว่ามีแนวโน้มที่เฟดจะมีท่าทีผ่อนคลาย แต่ได้กล่าวว่า "เรามองเห็นความเสี่ยงบางประการของการเปลี่ยนแปลงไปในทิศทางที่เข้มงวดใน Dot Plots เนื่องจากจะใช้เพียงเจ้าหน้าที่สองคนในการเปลี่ยนจากการปรับลดสองครั้งเป็นหนึ่งครั้งเพื่อให้เกิดการเคลื่อนไหวที่คล้ายกันใน Dot ปี 2025"
ข่าวสารประจำวัน: ตลาดเคลื่อนไหว: ทองคำทรงตัว ขณะที่ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์เพิ่มขึ้น
- ยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ ลดลงอย่างมากในเดือนพฤษภาคม โดยถูกดึงลงจากการลดลงอย่างมีนัยสำคัญในยอดซื้อรถยนต์ ตัวเลขหลักลดลง 0.9% MoM ซึ่งต่ำกว่าความคาดหวังที่ลดลง 0.7% ในขณะที่เมื่อเปรียบเทียบปีต่อปี ยอดขายเพิ่มขึ้น 3.3% ลดลงจากการเพิ่มขึ้นที่แข็งแกร่ง 5% ในเดือนเมษายน
- ในขณะเดียวกัน การผลิตภาคอุตสาหกรรมของสหรัฐฯ ลดลง 0.2% ในเดือนพฤษภาคม ซึ่งเป็นการลดลงครั้งที่สองในสามเดือน ข้อมูลนี้ต่ำกว่าการคาดการณ์ของตลาดที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้นเล็กน้อย 0.1% ซึ่งบ่งชี้ถึงความอ่อนแอในภาคการผลิต
- รายงานเงินเฟ้อล่าสุดในสหรัฐฯ ชี้ให้เห็นถึงความจำเป็นในการผ่อนคลายเพิ่มเติมโดยเฟด สัญญาณที่ผ่อนคลายใด ๆ จากธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจช่วยเพิ่มโอกาสทองคำ เนื่องจากโลหะที่ไม่มีผลตอบแทนจะทำได้ดีในสภาพแวดล้อมที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำ
- สภาทองคำโลกได้เผยแพร่การสำรวจธนาคารกลางที่เผยแพร่ทุกปี โดยเปิดเผยว่า 95% ของผู้ตอบแบบสอบถาม 73 คนคาดว่าจะมีการเพิ่มขึ้นในทองคำสำรองในช่วง 12 เดือนข้างหน้า
- อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ กำลังลดลง โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ลดลงเกือบห้าจุดฐาน (bps) สู่ระดับ 4.403% อัตราผลตอบแทนจริงของสหรัฐฯ ก็ลดลงเกือบห้าจุดฐานเช่นกัน สู่ระดับ 2.103%
- ตลาดเงินแสดงให้เห็นว่านักเทรดกำลังคาดการณ์การผ่อนคลาย 44 จุดฐานในช่วงปลายปี ตามข้อมูลจาก Prime Market Terminal
แหล่งที่มา: Prime Market Terminal
แนวโน้มทางเทคนิค XAU/USD: ราคาทองคำปรับตัวใกล้ 3,400 ดอลลาร์ก่อนการประชุม FOMC
แนวโน้มขาขึ้นของราคาทองคำยังคงอยู่ในสภาพที่ดี เนื่องจากการเคลื่อนไหวของราคาเป็นไปในเชิงบวก โดยมีการสร้างจุดสูงสุดและจุดต่ำสุดที่สูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง การปรับตัวลดลงใด ๆ อาจถูกมองว่าเป็นโอกาสในการซื้อ เนื่องจากโมเมนตัมที่วัดโดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ยังคงเป็นขาขึ้น
กล่าวได้ว่า แนวต้านแรกของ XAU/USD จะอยู่ที่ระดับ 3,400 ดอลลาร์ ตามด้วย 3,450 ดอลลาร์ และระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 3,500 ดอลลาร์ในระยะใกล้
ในทางกลับกัน หาก XAU/USD ยังคงอยู่ต่ำกว่า 3,400 ดอลลาร์ การปรับตัวลดลงอาจขยายไปที่ระดับ 3,350 ดอลลาร์และอาจต่ำกว่านั้น ระดับแนวรับที่สำคัญถัดไปจะเป็นเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 50 วันที่ 3,293 ดอลลาร์ ตามด้วยระดับสูงสุดที่กลายเป็นแนวรับในวันที่ 3 เมษายนที่ 3,167 ดอลลาร์
Gold FAQs
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
