ทองคำปรับตัวลดลง ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐฟื้นตัว แม้อัตราเงินเฟ้อภาคการผลิตของสหรัฐฯ จะชะลอตัวลง
- ทองคำร่วงลงเมื่อดอลลาร์ลดการขาดทุน แม้ข้อมูลเงินเฟ้อและการจ้างงานของสหรัฐฯ จะอ่อนแอลง
- PPI ของสหรัฐฯ ชะลอตัว ขณะที่จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานส่งสัญญาณถึงความอ่อนแอของตลาดแรงงาน
- เจ้าหน้าที่เฟดยังคงมีความเห็นแตกต่างกัน ขณะที่เทรดเดอร์คาดการณ์ว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
ราคาทองคำ (XAUUSD) ปรับตัวลดลงในวันพฤหัสบดี ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐ (USD) ลดการขาดทุนก่อนหน้านี้บางส่วน เนื่องจากข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ แสดงให้เห็นว่ากระบวนการชะลอตัวของเงินเฟ้อยังคงดำเนินต่อไป ท่ามกลางตลาดแรงงานที่ชะลอตัวลงในระดับปานกลาง ในขณะที่เขียนบทความนี้ คู่ XAU/USD ซื้อขายอยู่ที่ $4,365 ลดลง 1% หลังจากแตะระดับสูงสุดระหว่างวันที่ $4,449
XAU/USD ปรับตัวลดลงขณะที่เทรดเดอร์ประเมินข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่อ่อนตัวลงและความเห็นที่แตกแยกของเฟด
โลหะสีเหลืองไม่สามารถใช้ประโยชน์จากการอ่อนค่าลงในช่วงแรกของดอลลาร์สหรัฐได้ ซึ่งจนถึงขณะนี้ได้ลดการขาดทุนก่อนหน้านี้ลงและเคลื่อนไหวเกือบทรงตัว ตามข้อมูลของดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ดัชนี DXY ซึ่งติดตามผลการดำเนินงานของเงินดอลลาร์เมื่อเทียบกับ 6 สกุลเงิน เคลื่อนไหวเกือบทรงตัวบริเวณระดับ 100.00
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงเล็กน้อย ขณะที่นักลงทุนในตลาดลดการเก็งการดำเนินนโยบายเชิงเข้มงวดของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) หลังจากการเปิดเผยข้อมูลดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ประจำเดือนกรกฎาคม อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีลดลง 4 จุดพื้นฐาน มาอยู่ที่ 4.647%
PPI ของสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงเมื่อเทียบรายปีจาก 5.5% เหลือ 4.7% PPI พื้นฐาน ซึ่งไม่รวมอาหารและพลังงาน เพิ่มขึ้น 4.2% YoY ตามการคาดการณ์ ลดลงจาก 4.7% ที่บันทึกไว้ในเดือนมิถุนายน ขณะเดียวกัน จำนวนชาวอเมริกันที่ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานเพิ่มขึ้นจาก 200,000 รายเป็น 209,000 รายในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 8 สิงหาคม สูงกว่าการคาดการณ์ที่ 202,000 ราย
ตลาดเงินได้ปรับการคาดการณ์เกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ ขณะนี้เทรดเดอร์มองว่ามีโอกาส 40% ที่จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐาน ขณะที่โอกาสที่จะคงอัตราดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นเป็น 60% ขณะเดียวกัน เจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ ยังคงมีความเห็นแตกต่างกัน โดยมีกลุ่มหนึ่งต้องการให้ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ขณะที่อีกกลุ่มซึ่งนำโดยเควิน วอร์ช ประธานเฟด เรียกร้องให้คงอัตราดอกเบี้ยไว้ในระดับเดิม
เบธ แฮมแมค ประธานเฟดสาขาคลีฟแลนด์กล่าวว่า สหรัฐฯ ควรปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อควบคุมการเติบโตและเงินเฟ้อ เธอระบุว่าธุรกิจต่างๆ กระตือรือร้นที่จะกู้ยืมเงินเพื่อการลงทุนใน “โอกาสการเติบโต” แต่การกลับมาเร่งตัวขึ้นอย่างรวดเร็วของเศรษฐกิจอาจขัดขวางกระบวนการชะลอตัวของเงินเฟ้อ
โทมัส บาร์คิน ประธานเฟดสาขาริชมอนด์กล่าวว่า การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเป็นสิ่งที่ “ยังเป็นคำถามที่เปิดกว้าง” หากต้องการบรรลุเป้าหมายเงินเฟ้อ โดยระบุว่าแรงกดดันด้านเงินเฟ้อมาจากแรงกระแทกที่ “ควรจะผ่านพ้นไป”
ในวันศุกร์ ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ จะมีการเปิดเผยยอดค้าปลีกประจำเดือนกรกฎาคมและดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคจากมหาวิทยาลัยมิชิแกน
คาดการณ์ราคา XAU/USD: ทองคำร่วงลงต่ำกว่า $4,400 จับตาเส้น SMA 50 วัน
ทองคำปรับฐานต่ำกว่าเกณฑ์ $4,400 ขณะที่เทรดเดอร์เร่งปิดออเดอร์เพื่อทำกำไร หลังจากการเปิดเผยข้อมูลสหรัฐฯ โมเมนตัมขาขึ้นกำลังจางหายไป ดังที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) แสดงให้เห็น โดย RSI ขยับเข้าใกล้ระดับกลางที่ 50 ซึ่งบ่งชี้ว่าผู้ซื้อกำลังสูญเสียแรงผลักดัน
ควรสังเกตว่า XAU/USD ร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดใหม่ในรอบ 3 วันที่ $4,351 ซึ่งอาจทำให้การปรับตัวลดลงรุนแรงขึ้น พื้นที่ถัดไปที่น่าสนใจจะอยู่ที่ $4,300 หากทะลุระดับดังกล่าว แนวรับถัดไปจะอยู่ที่จุดสูงสุดของวันที่ 6 กรกฎาคมที่ $4,202 เมื่อทะลุระดับนี้ได้ ระดับแนวรับสำคัญถัดไปจะอยู่ที่เส้น SMA 50 วันที่ $4,145 และ $4,100
ในทางกลับกัน หากสามารถกลับมายืนเหนือระดับ $4,400 ได้ จะเปิดทางให้ทดสอบระดับจิตวิทยาที่ $4,450 การทะลุระดับนี้อาจนำไปสู่เส้น SMA 200 วันที่ระดับ $4,500
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
