• USD/INR ขยายการเพิ่มขึ้น โดยลอยตัวใกล้ระดับสูงสุดในรอบสองเดือนที่ประมาณ 86.63 ได้รับการสนับสนุนจากการไหลเข้าของเงินทุนที่ปลอดภัยเข้าสู่ดอลลาร์สหรัฐฯ
• ความตึงเครียดระหว่างอิหร่านและอิสราเอลที่เพิ่มขึ้นและราคาน้ำมันดิบที่สูงขึ้นทำให้สกุลเงินตลาดเกิดใหม่อ่อนค่าลง เพิ่มแรงกดดันต่อรูปี
• เทรดเดอร์จับตามองการตัดสินใจนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐฯ และการคาดการณ์ที่ปรับปรุงใหม่เพื่อหาทิศทางใหม่ ขณะที่ RBI ทำงานเพื่อปรับอัตราในประเทศให้สอดคล้องกัน

รูปีอินเดีย (INR) ยังคงอยู่ในสถานะที่อ่อนแอเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ (USD) ในวันพุธ ทำให้เป็นวันที่สองติดต่อกันของความอ่อนแอ แม้ว่าดอลลาร์จะค่อนข้างซบเซาก่อนการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยที่สำคัญของธนาคารกลางสหรัฐฯ ราคาน้ำมันดิบที่สูงขึ้นและความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นระหว่างอิหร่านและอิสราเอลยังคงทำให้ความรู้สึกในตลาดคลุมเครือ ทำให้สกุลเงินตลาดเกิดใหม่ เช่น รูปี ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดัน

USD/INR กำลังซื้อขายสูงขึ้น โดยรักษาระดับใกล้จุดสูงสุดในรอบสองเดือนที่แตะไว้ก่อนหน้านี้ในวันพุธที่ 86.75 ณ ขณะเขียน คู่เงินนี้ลอยตัวอยู่ที่ประมาณ 86.63

ความขัดแย้งระหว่างอิหร่านและอิสราเอลเข้าสู่วันที่หกแล้ว โดยไม่มีสัญญาณของการลดความตึงเครียด ขณะที่ทั้งสองฝ่ายแลกเปลี่ยนการโจมตีอย่างหนัก กองกำลังอิสราเอลยังคงโจมตีสถานที่ทหารและสถานที่ที่สงสัยว่าเป็นนิวเคลียร์ในอิหร่าน ขณะที่เตหะรานได้ยิงขีปนาวุธและโดรนหลายระลอกเพื่อตอบโต้ การต่อสู้ได้ทำให้ชีวิตประจำวันในกรุงเตหะรานสั่นคลอน โดยมีรายงานผู้บาดเจ็บเพิ่มขึ้น ร้านค้าและตลาดปิดตัวลง และการขาดแคลนเชื้อเพลิงทำให้เกิดแถวที่ยาวที่ปั๊มน้ำมัน ขณะเดียวกัน ตลาดโลกก็มีความตื่นตระหนกเมื่อมีการคาดเดาว่าสหรัฐอเมริกา (US) อาจเข้ามาแทรกแซงหากความขัดแย้งบานปลายออกไป

ปัจจัยที่มีผลต่อตลาด: INR ถูกกดดันจากความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ มาตรการของ RBI และสัญญาณนโยบายของ Fed

• ความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นในภูมิภาคตะวันตกเอเชียได้ฟื้นฟูความต้องการดอลลาร์สหรัฐ ทำให้ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) เพิ่มขึ้นในวันอังคาร ขณะที่เทรดเดอร์เลือกสินทรัพย์ที่ปลอดภัย อารมณ์เสี่ยงนี้ได้กระตุ้นการไหลออกของเงินทุนจากเศรษฐกิจเกิดใหม่ ซึ่งเพิ่มแรงกดดันต่อรูปีอีกครั้ง ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นเมื่อเปรียบเทียบกับสกุลเงินหลักอื่น ๆ รูปีจึงประสบปัญหาในการหาการสนับสนุน โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อไม่มีปัจจัยภายในที่แข็งแกร่งเพื่อลดแรงกดดันจากภายนอก
• แม้จะมีแรงกดดันจากภายนอก รูปียังคงมีเสถียรภาพเมื่อเปรียบเทียบกับแนวโน้มสกุลเงินทั่วโลก รายงานล่าสุดจากธนาคารแห่งบาโรดา (BoB) ชี้ให้เห็นว่าเงินสำรองต่างประเทศที่แข็งแกร่งของอินเดียยังคงให้การสนับสนุนที่มั่นคงต่อความผันผวนที่อาจเกิดขึ้น แม้ว่าความไม่แน่นอนทั่วโลกที่ยังคงอยู่และการหมดอายุของการยกเว้นภาษีของสหรัฐอเมริกาที่มีอยู่สามารถส่งผลกระทบต่อความรู้สึกในตลาด แต่รายงานของ BoB ระบุว่ารูปีน่าจะยังคงอยู่ในช่วงที่คาดการณ์ไว้หากสภาวะที่มีอยู่ยังคงมั่นคง "เราคาดว่ารูปีจะซื้อขายในช่วง 85.25–86.25 เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐในระยะสั้น ความเสี่ยงยังคงมีอยู่หากความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์เพิ่มขึ้น" รายงานระบุ
• เพื่อปรับแต่งการส่งผ่านนโยบายการเงิน ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) กำลังรวบรวมข้อมูลจากผู้เล่นในตลาดเพื่อปรับอัตราดอกเบี้ยข้ามคืนให้สอดคล้องกับอัตราดอกเบี้ยรีโปหลักของตน อัตราดอกเบี้ยข้ามคืนยังคงต่ำกว่าระดับนโยบายเนื่องจากมีเงินสดส่วนเกินในระบบธนาคาร แม้ว่าสิ่งนี้จะช่วยให้ธนาคารปล่อยกู้ได้ในราคาถูก แต่ช่องว่างที่กว้างเกินไปอาจทำให้เกิดการเติบโตของเครดิตที่มากเกินไปและเพิ่มความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ แม้ว่าเงินเฟ้อจะยังอยู่ภายใต้การควบคุมในขณะนี้ แต่ผู้เชี่ยวชาญเตือนว่าการผสมผสานระหว่างความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และเงินทุนที่ถูกอาจทำให้ RBI ต้องพิจารณาเป้าหมายเงินเฟ้อในอนาคต
• แม้จะมีความท้าทายด้านสกุลเงิน อินเดียยังคงมีภาพรวมทางเศรษฐกิจที่แข็งแกร่ง สถาบันจัดอันดับ ICRA คาดการณ์ว่าการเติบโตของผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) จริงของอินเดียจะเกิน 6.5% ในปีงบประมาณ 26 และมูลค่าเพิ่มรวม (GVA) จะเกิน 6.3% ขณะที่อัตราเงินเฟ้อดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) คาดว่าจะอยู่ที่ประมาณ 4.2%
• ผู้นำสูงสุดของอิหร่าน อายะตุลลาห์ อาลี คาเมนี ได้ออกคำเตือนอย่างรุนแรงในช่วงเช้า ประกาศในโซเชียลมีเดียว่า "การต่อสู้เริ่มต้นขึ้น" สัญญาณไม่มีเจตนาที่จะถอยกลับ เพียงไม่กี่ชั่วโมงก่อนหน้านี้ ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ได้เรียกคาเมนีว่าเป็น "เป้าหมายที่ง่าย" และเตือนว่าความอดทนของอเมริกากำลังหมดลง โดยเรียกร้องให้มีการ "ยอมจำนนโดยไม่มีเงื่อนไข" ของอิหร่าน ตามรายงาน ทรัมป์กำลังพิจารณาทางเลือกทางทหาร รวมถึงการโจมตีสถานที่นิวเคลียร์ของอิหร่าน ขณะที่เขาเริ่มมีความสงสัยเกี่ยวกับการแก้ปัญหาทางการทูตอย่างบริสุทธิ์ แม้ว่าจะมีแหล่งข่าวกล่าวว่าเขาไม่ได้ตัดการเจรจาออกไปโดยสิ้นเชิง แต่ข้อตกลงใด ๆ จะต้องขึ้นอยู่กับการยอมรับที่สำคัญจากอิหร่าน
• ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) กำลังซื้อขายลดลงเล็กน้อยในวันพุธ ลอยตัวอยู่ที่ประมาณ 98.67 ขณะที่เทรดเดอร์ยังคงอยู่ข้างสนามก่อนการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) ที่จะมีขึ้นในภายหลังในวันนั้น ในวันอังคาร ดอลลาร์ได้เพิ่มขึ้นประมาณ 0.70% จากการไหลเข้าของเงินทุนที่ปลอดภัย แม้ว่าข้อมูลยอดขายปลีกจะออกมาอ่อนแอกว่าที่คาดการณ์ไว้ เนื่องจากนักลงทุนมองหาที่หลบภัยจากความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่เพิ่มขึ้น
• มีการคาดการณ์กันอย่างกว้างขวางว่า Fed จะคงอัตราดอกเบี้ยหลักไว้ที่ช่วง 4.25%–4.50% เนื่องจากผู้กำหนดนโยบายยังคงระมัดระวังท่ามกลางความไม่แน่นอนใหม่จากภาษีและการเปลี่ยนแปลงนโยบายของประธานาธิบดีทรัมป์ เทรดเดอร์จะมองหาการคาดการณ์ทางเศรษฐกิจที่ปรับปรุงใหม่เพื่อหาสัญญาณว่าธนาคารกลางมองเห็นการเติบโต เงินเฟ้อ และเส้นทางในอนาคตของอัตราดอกเบี้ยจะพัฒนาไปอย่างไร

แนวโน้มทางเทคนิค USD/INR: การทะลุขาขึ้นมองไปที่ 87.00 ขณะที่โมเมนตัมยังคงแข็งแกร่ง

คู่ USD/INR ได้แสดงการทะลุขึ้นอย่างชัดเจนเหนือรูปแบบกราฟสามเหลี่ยมสมมาตรหลายสัปดาห์ในกราฟ 4 ชั่วโมง ซึ่งบ่งชี้ถึงโมเมนตัมขาขึ้นใหม่ การทะลุขึ้นได้รับการสนับสนุนจากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 21 ระยะ ซึ่งได้ปรับตัวสูงขึ้นและตอนนี้อยู่ใกล้ 86.19 ทำหน้าที่เป็นการสนับสนุนที่มีพลศาสตร์

ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ลอยตัวอยู่ที่ประมาณ 68.61 ใกล้โซนซื้อมากเกินไป แต่ยังไม่แสดงสัญญาณการกลับตัว ซึ่งบ่งชี้ว่าคู่เงินนี้อาจขยายการเพิ่มขึ้นก่อนที่จะมีการย่อตัวที่มีความหมาย ในขณะเดียวกัน อัตราการเปลี่ยนแปลง (ROC) ยังคงเป็นบวกเล็กน้อย ซึ่งเสริมสร้างกรณีสำหรับโมเมนตัมขาขึ้นที่ต่อเนื่อง

หากคู่เงินนี้ยังคงอยู่เหนือโซน 86.50–86.60 แนวต้านถัดไปจะอยู่ใกล้ 87.00 ซึ่งเป็นระดับที่มีความสำคัญทางจิตวิทยา ในทางกลับกัน หากราคาตกต่ำกว่าจุดทะลุและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 21 ระยะ อาจทำให้คู่เงินนี้ต้องทดสอบการสนับสนุนรอบ 86.20 และจากนั้นฐานการรวมตัวก่อนหน้านี้ที่ประมาณ 85.90

โดยรวมแล้ว ภาพทางเทคนิคสนับสนุนขาขึ้นของ USD/INR ในระยะสั้น โดยมีแนวโน้มชัดเจนในการซื้อเมื่อมีการย่อตัวตราบใดที่ราคายังคงอยู่เหนือการทะลุสามเหลี่ยมและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ระยะสั้น