Applied Materials Inc (AMAT) หุ้น เคลื่อนไหว ลง 3.09% เมื่อวันที่ 15 ก.ค.: เผยปัจจัยขับเคลื่อนสำคัญ

Applied Materials Inc (AMAT) เคลื่อนไหว ลง 3.09% กลุ่มอุตสาหกรรม อุปกรณ์เทคโนโลยี ลง 1.54%. บริษัทมีผลการดำเนินงานแย่กว่าอุตสาหกรรมโดยรวม หุ้นที่มีปริมาณการเทรดสูงสุด 3 อันดับแรกในกลุ่ม ได้แก่: Micron Technology Inc (MU) ลง 6.96%; SanDisk Corporation (SNDK) ลง 12.83%; NVIDIA Corp (NVDA) ลง 0.82%

อะไรเป็นแรงผลักดันให้ราคาหุ้น Applied Materials Inc (AMAT) ปรับตัว ลง ในวันนี้?

การปรับตัวลดลงของหุ้นแอพพลายด์ แมทีเรียลส์ (Applied Materials) ในวันนี้มีสาเหตุหลักมาจากความเชื่อมั่นที่ชะลอตัวลงในวงกว้างในกลุ่มอุปกรณ์เซมิคอนดักเตอร์ หลังจากที่มูลค่าหุ้น (Valuation) ปรับตัวเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจากการเร่งสร้างโครงสร้างพื้นฐานปัญญาประดิษฐ์ (AI) ดูเหมือนว่านักลงทุนสถาบันกำลังลดความเสี่ยงก่อนที่จะเข้าสู่รอบการรายงานผลประกอบการรายไตรมาสที่กำลังจะมาถึง ทั้งนี้ การปรับตัวลดลงทั้งกลุ่มอุตสาหกรรมในลักษณะนี้มักจะส่งผลกระทบอย่างมากต่อซัพพลายเออร์รายหลักอย่างแอพพลายด์ แมทีเรียลส์ ซึ่งทำหน้าที่เป็นดัชนีชี้วัดที่สำคัญสำหรับรายจ่ายฝ่ายทุนทั่วโลกในการผลิตชิป

นอกจากนี้ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ที่เพิ่มสูงขึ้นยังคงเป็นปัจจัยกดดันหุ้นดังกล่าว โดยรายงานล่าสุดที่บ่งชี้ถึงความเป็นไปได้ในการกำหนดข้อจำกัดด้านการส่งออกรอบใหม่สำหรับเครื่องมือลิโทกราฟี (Lithography) และการเคลือบผิวสารกึ่งตัวนำ (Deposition) ขั้นสูง ได้สร้างความเสี่ยงด้านกฎระเบียบเพิ่มเติม และเมื่อพิจารณาจากการที่บริษัทพึ่งพารายได้จำนวนมากจากภูมิภาคเอเชียแปซิฟิก การคุมเข้มนโยบายการค้าระหว่างประเทศสำหรับฮาร์ดแวร์เซมิคอนดักเตอร์ระดับไฮเอนด์จะส่งผลกระทบโดยตรงต่อการคาดการณ์การเติบโตในระยะยาว และสมมติฐานเกี่ยวกับตลาดรวมที่สามารถเข้าถึงได้ (TAM) สำหรับแผนกระบบเซมิคอนดักเตอร์ของบริษัท

ในมุมมองของนักลงทุนสถาบัน ความผันผวนระหว่างวันอย่างมีนัยสำคัญนี้สะท้อนถึงการหมุนเวียนเงินลงทุนออกจากหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีที่มีค่าเบต้าสูง (High-Beta) ไปยังกลุ่มอุตสาหกรรมเชิงรับมากขึ้น หลังจากที่มีการเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคล่าสุด แม้ว่าบริษัทจะยังคงมียอดคำสั่งซื้อที่ยังไม่ส่งมอบ (Backlog) ที่แข็งแกร่งและรายได้จากการบริการที่มั่นคง แต่ปัจจุบันตลาดมีความอ่อนไหวต่อสัญญาณการแตะจุดสูงสุดของวัฏจักรการใช้จ่ายด้านอุปกรณ์สำหรับโรงงานผลิตแผ่นเวเฟอร์ ทั้งนี้ นักวิเคราะห์ได้แสดงความกังวลเมื่อเร็ว ๆ นี้เกี่ยวกับความยั่งยืนของอัตราการเติบโตในปัจจุบันของกลุ่มโรงงานรับจ้างผลิตชิป (Foundry) และชิปประมวลผล (Logic) ซึ่งส่งผลให้ผู้จัดการสินทรัพย์รายใหญ่และกองทุน ETF ต่างปรับพอร์ตการลงทุนเชิงกลยุทธ์

แม้จะมีแรงกดดันในระยะสั้น แต่แนวโน้มปัจจัยพื้นฐานยังคงผูกติดอยู่กับการเปลี่ยนผ่านในระยะยาวไปสู่สถาปัตยกรรมทรานซิสเตอร์แบบ Gate-All-Around ที่มีความซับซ้อนยิ่งขึ้น รวมถึงการขยายตัวของหน่วยความจำแบนด์วิดท์สูง (High-Bandwidth Memory) อย่างไรก็ตาม ในระยะสั้น หุ้นดังกล่าวยังคงมีความเปราะบางต่อความผันผวนที่ขับเคลื่อนโดยปัจจัยมหภาค และทิศทางอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ซึ่งส่งผลกระทบต่ออัตราคิดลดที่ใช้กับหุ้นกลุ่มเติบโต การเคลื่อนไหวของราคาในปัจจุบันบ่งชี้ถึงช่วงเวลาของการพักฐาน เนื่องจากนักลงทุนกำลังรอข้อมูลชี้นำที่ชัดเจนยิ่งขึ้นเกี่ยวกับแนวโน้มการใช้จ่ายในปี 2027 จากลูกค้ารายใหญ่ในกลุ่มโรงงานรับจ้างผลิตชิป

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ Applied Materials Inc (AMAT)

ในเชิงเทคนิค Applied Materials Inc (AMAT) มีค่า MACD (12,26,9) อยู่ที่ -23.252 ซึ่งบ่งชี้ถึงสัญญาณเป็นกลาง ขณะที่ค่า RSI ที่ 52.830 แสดงถึงสภาวะเป็นกลาง และค่า Williams %R ที่ 67.898 แสดงถึงสภาวะขาย โปรดติดตามอย่างใกล้ชิด

กระแสข่าวของ Applied Materials Inc (AMAT)

ในด้านของการรายงานโดยสื่อ Applied Materials Inc (AMAT) มีคะแนนการกล่าวถึงในสื่ออยู่ที่ 49 ซึ่งบ่งชี้ว่าได้รับความสนใจจากสื่อในระดับ ปานกลาง โดยดัชนีความเชื่อมั่นของตลาดอยู่ในโซน เป็นกลาง.

การวิเคราะห์พื้นฐานของ Applied Materials Inc (AMAT)

Applied Materials Inc (AMAT) อยู่ในกลุ่มอุตสาหกรรมอุปกรณ์เทคโนโลยี โดยมีรายได้รวมต่อปีล่าสุดอยู่ที่ $28.37B จัดอยู่ในอันดับที่ 10 ของอุตสาหกรรม ขณะที่กำไรสุทธิอยู่ที่ $7.00B จัดอยู่ในอันดับที่ 6 ของอุตสาหกรรม โปรไฟล์บริษัท

ในช่วงเดือนที่ผ่านมา นักวิเคราะห์หลายรายได้จัดอันดับบริษัทว่าอยู่ในระดับ ซื้อ โดยมีราคาเป้าหมายเฉลี่ยอยู่ที่ $607.13 ขณะที่ราคาสูงสุดอยู่ที่ $900.00 และราคาต่ำสุดอยู่ที่ $308.00

รายละเอียดเพิ่มเติมเกี่ยวกับ Applied Materials Inc (AMAT)

ความเสี่ยงเฉพาะตัวของบริษัท:

• การสืบสวนคดีควบคุมการส่งออกที่ทวีความรุนแรงขึ้น:รายงานเมื่อเร็ว ๆ นี้ระบุว่า กระทรวงยุติธรรมสหรัฐฯ ได้ยกระดับการสอบสวนการจัดส่งสินค้าของบริษัทไปยังหน่วยงานของจีนที่ถูกคว่ำบาตร ซึ่งเพิ่มความเสี่ยงในทันทีที่จะเผชิญกับค่าปรับจำนวนมหาศาลจากรัฐบาลกลาง และการจำกัดการเข้าถึงตลาดต่างประเทศ
• ความเปราะบางของรายได้จากประเทศจีน:ข้อมูลใหม่ในอุตสาหกรรมบ่งชี้ว่า ความต้องการอุปกรณ์สำหรับกระบวนการผลิตโหนดทั่วไป (mature-node) จากผู้ผลิตภายในประเทศจีนกำลังชะลอตัวลงอย่างรวดเร็ว ซึ่งเป็นเซกเมนต์ที่เคยเป็นปัจจัยหลักช่วยผลักดันให้รายได้ของบริษัทเติบโตอย่างโดดเด่นในช่วงที่ผ่านมา และในขณะนี้กำลังเผชิญกับมรสุมทางภูมิรัฐศาสตร์ที่รุนแรง
• การปรับลดรายจ่ายฝ่ายทุนของลูกค้า:ลูกค้ารายใหญ่ในกลุ่มโรงงานรับจ้างผลิตชิป (foundry) และชิปประมวลผล (logic) ได้ส่งสัญญาณเมื่อเร็ว ๆ นี้ถึงการชะลอการจัดซื้ออุปกรณ์ในเชิงกลยุทธ์สำหรับไตรมาสการเงินที่กำลังจะมาถึง ซึ่งสร้างความเสี่ยงสูงที่จะเกิดการเลื่อนกำหนดส่งมอบและอาจถึงขั้นยกเลิกคำสั่งซื้อในส่วนของยอดค้างส่งมอบอุปกรณ์โรงงานผลิตเวเฟอร์ (wafer fab equipment) ซึ่งเป็นธุรกิจหลักของบริษัท
• ต้นทุนการวิจัยและพัฒนา และแรงกดดันต่ออัตรากำไร:นักวิเคราะห์กำลังแสดงความกังวลเกี่ยวกับค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานที่เพิ่มขึ้น ซึ่งเกี่ยวข้องกับการพัฒนาเทคโนโลยี gate-all-around (GAA) รุ่นถัดไป และระบบสนับสนุน High-NA EUV ซึ่งคาดว่าจะกดดันอัตรากำไรขั้นต้นในระยะสั้น