Pre-mercado de EE. UU.: Los tres principales índices suben. La salida a bolsa de SpaceX se convierte en el foco del mercado, podrá impulsar al alza las acciones tecnológicas?

TradingKey - El viernes (hora del este), las crecientes expectativas de un acuerdo de paz entre EE. UU. e Irán provocaron un fuerte retroceso en los precios del petróleo, aliviando las preocupaciones del mercado sobre la inflación energética; mientras tanto, la mayor salida a bolsa de la historia de SpaceX (SPCX) debutó hoy, convirtiéndose en el foco de atención de las operaciones previas a la apertura. Los futuros de los tres principales índices bursátiles de EE. UU. tendieron al alza antes de la apertura; al momento de redactar esta noticia, los futuros del Dow subían cerca de un 0,8%, los del S&P 500 ganaban un 0,68% y los del Nasdaq 100 avanzaban aproximadamente un 0,64%.

Rendimiento de los futuros de los índices bursátiles de EE. UU., Fuente: Investing

En las materias primas, el oro ( XAUUSD) rebotó, con el precio del oro subiendo un 0,1% hasta situarse cerca de los 4.214 dólares. El petróleo crudo cayó bruscamente, y el WTI ( USOIL) al contado bajó un 1,79% hasta los 84,87 dólares, mientras que el crudo Brent cayó un 1,6% hasta los 87,30 dólares. Los mercados apuestan a que el acuerdo entre EE. UU. e Irán impulsará la reapertura del estrecho de Ormuz, enfriando los riesgos de interrupción del suministro.

Los criptoactivos también se recuperaron, con el Bitcoin ( BTC) subiendo un 0,34% hasta los 63.800 dólares aproximadamente. A medida que los futuros de las acciones estadounidenses rebotaron y el dólar se debilitó, el sentimiento hacia los activos de riesgo ha experimentado una recuperación, pero el entorno de altas tasas de interés continúa limitando el recorrido al alza del Bitcoin.

Volatilidad del mercado

El sector aeroespacial se muestra activo antes de la apertura del mercado. SpaceX (SPCX) debutó hoy en el Nasdaq, estableciendo un récord como la mayor salida a bolsa de la historia, con un entusiasmo del mercado que se ha extendido a los valores vinculados al sector aeroespacial. Virgin Galactic ( SPCE ), AST SpaceMobile ( ASTS ), Rocket Lab ( RKLB) y otros valores relacionados fueron muy demandados por el capital antes de la apertura, ya que los inversores apuestan a que la salida a bolsa de SpaceX elevará el interés por la valoración de todo el sector aeroespacial comercial.

Los valores tecnológicos mostraron una fortaleza generalizada antes de la apertura, pero la cadena de la IA mostró divergencias. NVIDIA ( NVDA) subió cerca de un 1%, AMD ( AMD) subió casi un 3%, Alphabet ( GOOGL) subió un 1,3%, Microsoft ( MSFT) subió un 0,68%, Broadcom ( AVGO) subió un 0,42%, Micron Technology ( MU) cayó cerca de un 1%.

Adobe ( ADBE) cayó más de un 7% antes de la apertura. Los ingresos de la compañía en el segundo trimestre alcanzaron los 6.620 millones de dólares y el BPA ajustado fue de 5,96 dólares, superando ambos las expectativas del mercado, y elevó sus previsiones para todo el año. Sin embargo, el director financiero Dan Durn dejará su cargo para unirse a Marvell ( MRVL ), lo que, unido al cambio de la empresa hacia un modelo freemium de IA que podría frenar el crecimiento de los ingresos recurrentes anuales (ARR) a corto plazo, lastró el precio de la acción.

Las acciones de las aerolíneas se fortalecieron antes de la apertura del mercado. Una fuerte caída de los precios del petróleo alivió las presiones sobre los costes de combustible, impulsando a valores de aerolíneas como United Airlines ( UAL ), American Airlines ( AAL ), Delta Air Lines ( DAL) y otras.

Titulares del mercado

Las expectativas de un acuerdo de paz entre Estados Unidos e Irán se han intensificado, impulsando los precios del petróleo por debajo de los 90 dólares. Trump afirmó que EE. UU. está cerca de alcanzar un acuerdo con Irán y ha cancelado los ataques militares previstos anteriormente. Los mercados anticipan que el acuerdo podría incluir la reapertura del Estrecho de Ormuz, lo que ha provocado fuertes caídas tanto en el crudo Brent como en el WTI. Sin embargo, Irán señaló que el acuerdo aún no se ha finalizado y que los riesgos geopolíticos no se han eliminado por completo.

La salida a bolsa (IPO) de SpaceX debuta oficialmente hoy, con expectativas de recaudar 75.000 millones de dólares a una valoración de aproximadamente 1,77 billones de dólares; su desempeño en el mercado servirá como un barómetro clave para el apetito por el riesgo respecto a las empresas de inteligencia artificial y tecnología espacial de gran capitalización. Los mercados también están atentos a si esto impulsará las expectativas de salida a bolsa de otros gigantes tecnológicos posteriores como OpenAI y Anthropic.

El IPP de Estados Unidos de mayo se calentó más de lo esperado. El IPP de mayo subió un 1,1% intermensual y un 6,5% interanual, lo que indica que las presiones inflacionistas por el lado de la producción siguen siendo fuertes. Aunque el retroceso de los precios del petróleo de hoy alivió algunas preocupaciones, los datos del IPC e IPP de esta semana han socavado las apuestas del mercado sobre recortes de tipos de interés por parte de la Reserva Federal este año.

Los beneficios de Adobe superaron las expectativas, pero los cambios en la dirección han suscitado preocupación. Si bien los resultados del segundo trimestre y las previsiones para todo el año de Adobe superaron las estimaciones, la salida del CFO, la transición del CEO y el impacto de la estrategia freemium de IA en los ingresos por suscripción a corto plazo han dejado a los inversores preocupados por las capacidades defensivas de los modelos de negocio de las empresas de software en la era de la IA.

Altos ejecutivos de OpenAI y Anthropic, incluidos los consejeros delegados Sam Altman y Dario Amodei, han confirmado que asistirán a la próxima cumbre del G7 en Francia para debatir con los líderes mundiales los últimos avances en inteligencia artificial, las oportunidades potenciales, los impactos sociales y los retos regulatorios relacionados.

Avance de datos y eventos clave

Se espera que SpaceX comience a cotizar oficialmente el 12 de junio, hora del este.

A las 10:00 AM ET del 12 de junio, Estados Unidos publicará el índice preliminar de sentimiento del consumidor de la Universidad de Michigan y las expectativas de inflación para junio.

La próxima semana, el mercado se centrará en la decisión sobre los tipos de interés y la rueda de prensa de la Reserva Federal.