AUD/USD retrocede a 0.70 mientras los datos del mercado se suman a los factores que afectan el sentimiento
- El Dólar australiano rompió por debajo de 0.7000 tras mostrar los PMIs flash de marzo que la actividad de servicios se contrae al ritmo más rápido en más de un año.
- El PMI compuesto flash de Australia de marzo se desplomó a 47.0 desde 52.4, con el índice de servicios cayendo a 46.6 mientras el conflicto en Oriente Medio y el aumento de los costos energéticos pesan fuertemente sobre la actividad empresarial.
- Los PMIs flash del S&P Global de EE.UU. del martes son las primeras lecturas importantes de actividad estadounidense desde que comenzó el conflicto en Irán; el IPC de febrero de Australia se publica el miércoles con un consenso interanual general del 3.8%.
El AUD/USD fue golpeado en ambos lados de la oferta el lunes, deslizándose hasta alrededor de 0.6980 y extendiendo un fuerte retroceso desde el máximo de marzo cerca de 0.7120. El par ha caído ahora más de 200 pips desde ese pico en menos de una semana, rompiendo por debajo del número redondo de 0.7000 por primera vez desde principios de febrero. A pesar de un aumento general en la volatilidad de punta a punta, la sesión del lunes terminó con un rango estrecho en el día, con un cambio moderado entre las ofertas de apertura y cierre que apunta a una hesitación antes de la sesión del mercado del martes.
Los datos flash del Índice de Gestores de Compras (PMI) de Australia para marzo llegaron tarde el lunes y pintaron un panorama sombrío. El índice compuesto cayó bruscamente a 47.0 desde 52.4 en febrero, arrastrado a la baja por un colapso en la lectura de servicios a 46.6 desde 52.8. La manufactura se mantuvo justo por encima del umbral de expansión de 50 en 50.1, desde 51. Los datos son la primera señal clara de que la interrupción en el Estrecho de Ormuz y el aumento asociado en los costos energéticos están afectando la actividad doméstica, complicando la postura de endurecimiento del Banco de la Reserva de Australia (RBA). El RBA aumentó las tasas 25 puntos básicos hasta 4.10% la semana pasada en una votación ajustada de 5-4, su segundo aumento consecutivo, con la gobernadora Michele Bullock enfatizando que la inflación ya era demasiado alta antes de la guerra.
Los mercados aún valoran una posibilidad significativa de otro movimiento en mayo, pero un deterioro sostenido en los datos de actividad podría forzar una reconsideración. La publicación del Índice de Precios al Consumidor (IPC) de febrero el miércoles es la próxima prueba, con la inflación general esperada que se mantenga en 3.8% interanual y la media recortada en 3.4%.
En cuanto al Dólar estadounidense, la Reserva Federal (Fed) mantuvo las tasas en 3.50% a 3.75% en su reunión del 18 de marzo con una votación casi unánime de 11-1, con proyecciones actualizadas que aún apuntan a un recorte más adelante este año. El presidente Jerome Powell adoptó un tono cauteloso, señalando que el impacto económico del conflicto en Irán es incierto y que el progreso en la inflación ha sido más lento de lo esperado. El martes se publican los PMIs flash de EE.UU. para marzo, la primera instantánea de la actividad empresarial estadounidense desde que comenzó la guerra, junto con los datos de productividad y costos laborales unitarios del cuarto trimestre.
Gráfico de 1 hora del AUD/USD
Análisis Técnico
En el gráfico de 1 hora, el AUD/USD cotiza en 0.7013. El sesgo a corto plazo es ligeramente alcista tras el rebote del par desde niveles por debajo de 0.6950 y la recuperación de la zona de 0.7000, mientras que el precio aún se mantiene por debajo de la EMA de 200 períodos suavemente descendente cerca de 0.7050, que limita una extensión alcista más fuerte por ahora. El RSI Estocástico se ha recuperado del territorio de sobreventa y ahora se sitúa en una región elevada, mostrando un impulso alcista en mejora pero también insinuando que la presión compradora se está volviendo estirada a medida que el precio se acerca al promedio a medio plazo.
La resistencia inicial surge en 0.7030, el máximo intradía reciente, seguido por la zona de 0.7050 donde la EMA de 200 períodos se alinea como una barrera más fuerte. Una ruptura por encima de esta zona abriría el camino hacia la región de 0.7070 a continuación. A la baja, el soporte inmediato se encuentra en 0.7000, protegiendo un retroceso más profundo hacia 0.6980, con una caída adicional exponiendo 0.6950, donde comenzó el último avance y los compradores recuperaron el control previamente.
(El análisis técnico de esta historia fue escrito con la ayuda de una herramienta de IA.)
Dólar australiano - Preguntas Frecuentes
Uno de los factores más importantes para el Dólar australiano (AUD) es el nivel de los tipos de interés fijados por el Banco de la Reserva de Australia (RBA). Dado que Australia es un país rico en recursos, otro factor clave es el precio de su mayor exportación, el mineral de hierro. La salud de la economía china, su mayor socio comercial, es un factor, así como la inflación en Australia, su tasa de crecimiento y la Balanza Comercial. El sentimiento del mercado, es decir, si los inversores apuestan por activos más arriesgados (risk-on) o buscan refugios seguros (risk-off), también es un factor, siendo el risk-on positivo para el AUD.
El Banco de la Reserva de Australia (RBA) influye en el Dólar australiano (AUD) fijando el nivel de los tipos de interés que los bancos australianos pueden prestarse entre sí. Esto influye en el nivel de los tipos de interés de la economía en su conjunto. El principal objetivo del RBA es mantener una tasa de inflación estable del 2%-3% ajustando los tipos de interés al alza o a la baja. Unos tipos de interés relativamente altos en comparación con otros grandes bancos centrales apoyan al AUD, y lo contrario para los relativamente bajos. El RBA también puede utilizar la relajación y el endurecimiento cuantitativo para influir en las condiciones crediticias, siendo la primera negativa para el AUD y la segunda positiva para el AUD.
China es el mayor socio comercial de Australia, por lo que la salud de la economía china influye mucho en el valor del Dólar australiano (AUD). Cuando la economía china va bien, compra más materias primas, bienes y servicios de Australia, lo que aumenta la demanda del AUD y hace subir su valor. Lo contrario ocurre cuando la economía china no crece tan rápido como se esperaba. Por lo tanto, las sorpresas positivas o negativas en los datos de crecimiento chino suelen tener un impacto directo en el Dólar australiano.
El mineral de hierro es la mayor exportación de Australia, con 118.000 millones de dólares al año según datos de 2021, siendo China su principal destino. El precio del mineral de hierro, por lo tanto, puede ser un impulsor del Dólar australiano. Por lo general, si el precio del mineral de hierro sube, el AUD también lo hace, ya que aumenta la demanda agregada de la divisa. Lo contrario ocurre cuando el precio del mineral de hierro baja. Los precios más altos del mineral de hierro también tienden a dar lugar a una mayor probabilidad de una balanza comercial positiva para Australia, lo que también es positivo para el AUD.
La balanza comercial, que es la diferencia entre lo que un país gana con sus exportaciones y lo que paga por sus importaciones, es otro factor que puede influir en el valor del Dólar australiano. Si Australia produce exportaciones muy solicitadas, su divisa ganará valor exclusivamente por el exceso de demanda creado por los compradores extranjeros que desean adquirir sus exportaciones frente a lo que gasta en comprar importaciones. Por lo tanto, una balanza comercial neta positiva fortalece el AUD, con el efecto contrario si la balanza comercial es negativa.
Artículos Recomendados
