مشترو الذهب يواجهون صعوبة قرب 4400 دولار وسط رهانات رفع معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed وارتفاع أسعار النفط

• الذهب يرتد يوم الأربعاء لكنه يكافح للصعود فوق حاجز 4400 دولار.
• ارتفاع أسعار النفط وتوقعات رفع معدلات الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed يحدان من تعافي المعدن.
• يصمد زوج الذهب/الدولار XAU/USD فوق المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة، لكن الزخم الضعيف يبقي التوقعات على المدى القريب محايدة.

يرتد الذهب (XAU/USD) يوم الأربعاء، منهياً سلسلة خسائر استمرت ثلاثة أيام، لكنه يكافح من أجل توسيع نطاق تعافيه. وتدفع الهجمات المتبادلة بين الولايات المتحدة (US) وإيران أسعار النفط إلى الارتفاع، بينما يبقي ارتداد الدولار الأمريكي (USD) المعدن دون حاجز 4400 دولار بعد أن لامس أدنى مستوى له في أسبوع بالقرب من 4341 دولار في وقت سابق من اليوم.

قال الجيش الأمريكي إنه دمر خمس ناقلات نفط خام إيرانية بعد أن حاول الحرس الثوري الإيراني (IRGC) استهداف سفينة حربية تابعة للبحرية الأمريكية. وردت طهران باستهداف سفينتين أمريكيتين، وثماني ناقلات نفط، وعشر سفن أخرى متهمة بمحاولة المرور عبر مضيق هرمز. كما قال الحرس الثوري الإيراني إنه هاجم قاعدة عسكرية أمريكية في الأردن.

يتداول خام غرب تكساس الوسيط (WTI) حول 93.00 دولار للبرميل، بالقرب من أعلى مستوى له منذ 8 يونيو/حزيران، وقد ارتفع بنحو 4.25٪ حتى الآن هذا الأسبوع. وتشعر الأسواق بالقلق من أن ارتفاع تكاليف الطاقة سيبقي التضخم مرتفعًا ويدفع البنوك المركزية الكبرى، ولا سيما البنك الاحتياطي الفيدرالي (Fed)، إلى رفع أسعار الفائدة. وتميل تكاليف الاقتراض المرتفعة إلى الضغط على الذهب من خلال زيادة جاذبية الأصول التي تدر عائدًا.

يتداول العائد القياسي على سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات حول 4.81٪، بالقرب من أعلى مستوى له منذ نوفمبر/تشرين الثاني 2023. ووفقًا لأداة CME FedWatch، يقوم المتداولون حاليًا بتسعير احتمال بنحو 60٪ لرفع معدلات الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس (bps) في الاجتماع المقرر الأسبوع المقبل.

ينتظر المتداولون الآن بيانات التضخم الأمريكية لهذا الأسبوع، حيث من المقرر صدور مؤشر أسعار المنتجين (PPI) يوم الخميس ومؤشر أسعار المستهلك (CPI) يوم الجمعة. وقد تعزز هذه الأرقام مبررات رفع معدلات الفائدة من قبل البنك الاحتياطي الفيدرالي في اجتماعه يومي 15-16 سبتمبر/أيلول.

تساعد توقعات تشديد البنك الاحتياطي الفيدرالي وارتفاع عوائد سندات الخزانة الدولار الأمريكي على تجنب هبوط أعمق. وقد تعرض الدولار لضغوط من الارتفاع الحاد في الين الياباني (JPY)، مع تداول زوج الدولار الأمريكي/الين الياباني USD/JPY بالقرب من 153.50، حول المستويات التي شوهدت آخر مرة في فبراير/شباط.

يتداول مؤشر الدولار الأمريكي (DXY)، الذي يتتبع قيمة العملة الأمريكية مقابل سلة من ست عملات رئيسية، حول 98.80 بعد أن لامس أدنى مستوى له خلال اليوم عند 98.62، وهو أضعف مستوى له منذ 21 أغسطس/آب.

بالمضي قدماً، من المرجح أن يظل الذهب حساسًا لتوقعات معدلات الفائدة من جانب البنك الاحتياطي الفيدرالي Fed والتطورات في الشرق الأوسط. وفي الأجندة الاقتصادية الأمريكية ليوم الأربعاء، ينتظر المتداولون متوسط 4 أسابيع للتغير في وظائف القطاع الخاص من ADP وتفاصيل برنامج إعادة شراء السندات الموسع من وزارة الخزانة الأمريكية الذي يدخل حيز التنفيذ عند 15:00 GMT.

التحليل الفني: XAU/USD يستقر فوق المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة الرئيسي

على الرسم البياني لأربع ساعات، يستقر XAU/USD فوق المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة (SMA) عند 4356 دولار، مما يشير إلى أن المشترين ما زالوا نشطين عند الانخفاضات. ومع ذلك، فإن المتوسط المتحرك البسيط 50 فترة عند 4415 دولار يضع حدًا للاتجاه الصعودي الفوري. ويقف مؤشر القوة النسبية (RSI) عند 47، بينما يظل مؤشر تباعد وتقارب المتوسطات المتحركة (MACD) سلبياً قليلاً، مما يشير إلى زخم ضعيف وتحيز محايد إلى حد كبير على المدى القريب.

على الجانب الصعودي، يعمل المتوسط المتحرك البسيط 50 فترة عند 4415 دولار كمقاومة أولى، يليه المتوسط المتحرك البسيط 100 فترة قرب 4489 دولار. وقد يؤدي الاختراق فوق هذه المستويات إلى وضع الحاجز الأفقي عند 4550 دولار في دائرة الضوء، يليه 4700 دولار.

في الاتجاه الهبوطي، يظهر الدعم الأولي عند المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة بالقرب من 4356 دولار. وقد يؤدي كسر واضح دون هذا المستوى إلى زيادة ضغط البيع وفتح الطريق نحو منطقة الدعم عند 4200 دولار

(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)