الذهب يتراجع دون 4100 دولار بعد أن قال الرئيس الأمريكي ترامب إن وقف إطلاق النار مع إيران “انتهى”

• الذهب يهبط بشكل حاد بعد تصريحات ترامب بأن "وقف إطلاق النار انتهى"، مما يدعم الدولار الأمريكي وأسعار النفط.
• ارتفاع أسعار النفط يعيد إحياء رهانات رفع الفائدة من قبل الفيدرالي، مما يضغط على المعدن الذي لا يدر عائدًا.
• الأنظار تتجه إلى محضر اجتماع اللجنة الفيدرالية للسوق المفتوحة (FOMC) للحصول على إشارات بشأن الخطوة التالية للفيدرالي.

يشهد الذهب (XAU/USD) حركة هبوطية حادة يوم الأربعاء بعد أن أعلن الرئيس الأمريكي دونالد ترامب أن اتفاق وقف إطلاق النار مع إيران "انتهى" وقال إن التعامل مع طهران "إضاعة للوقت"، وذلك خلال حديثه في قمة الناتو في أنقرة، تركيا.

وقت كتابة هذا التقرير، يتداول XAU/USD قرب 4055 دولار، متراجعًا معظم المكاسب التي سجلها الأسبوع الماضي.

وجاءت تصريحات الرئيس الأمريكي بعد تجدد القتال بين الولايات المتحدة وإيران خلال الليل، عقب هجمات على سفن تجارية قرب مضيق هرمز.

ويمثل التصعيد الأخير أكبر خرق للاتفاق المؤقت بين الولايات المتحدة وإيران منذ دخوله حيز التنفيذ في 17 يونيو/حزيران، مما رفع الدولار الأمريكي (USD) وأسعار النفط الخام، بينما أضعف الطلب على المعدن الأصفر.

يتداول خام غرب تكساس الوسيط (WTI) قرب 73.50 دولار للبرميل، مرتفعًا بأكثر من 7٪ حتى الآن هذا الأسبوع.

وأعاد انتعاش أسعار النفط إشعال المخاوف التضخمية، حيث أظهرت أداة FedWatch التابعة لمجموعة CME أن احتمال رفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي (Fed) لأسعار الفائدة في سبتمبر/أيلول ارتفع إلى 68٪ من 58٪ قبل يوم واحد.

تميل تكاليف الاقتراض الأعلى إلى الضغط على الذهب مع تفضيل المستثمرين للأصول التي تدر عائدًا. وظلت عوائد سندات الخزانة الأمريكية مرتفعة، مع استقرار العائد القياسي لأجل 10 سنوات قرب 4.57٪ يوم الأربعاء، بالقرب من أعلى مستوى له منذ أواخر مايو/أيار.

وسيتم مراقبة محضر اجتماع لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) لشهر يونيو/حزيران، والمقرر صدوره لاحقًا في الجلسة الأمريكية عند 18:00 بتوقيت غرينتش، عن كثب بحثًا عن إشارات بشأن الخطوة التالية للفيدرالي.

وفي الوقت الحالي، لا تزال حركة سعر الذهب مدفوعة بتوقعات أسعار الفائدة، متجاوزة دوره التقليدي كتحوط من التضخم وأصل ملاذ آمن.

ويتداول المعدن النفيس دون أعلى مستوى قياسي له بنحو 28٪ عند حوالي 5600 دولار الذي بلغه في يناير/كانون الثاني، ولا يزال عرضة لمزيد من الخسائر وسط خلفية اقتصادية كلية غير مواتية.

ومع ذلك، لا تزال النظرة طويلة الأجل مدعومة بالطلب الهيكلي من البنوك المركزية والمستثمرين المؤسسيين، وهو ما قد يساعد في الحد من التراجعات الأعمق.

التحليل الفني: XAU/USD يتراجع نحو دعم 4000 دولار

على الرسم البياني لأربع ساعات، يحتفظ XAU/USD بنبرة هبوطية على المدى القريب مع بقاء السعر دون المتوسط المتحرك البسيط لمدة 100 فترة (SMA) عند 4128 دولار.

يتراجع المعدن الأصفر من أعلى مستوياته الأخيرة ولا يزال مقيدًا ببنية كثيفة من المقاومة العلوية، بينما تعزز مؤشرات الزخم الميل الأضعف: فقد انخفض مؤشر القوة النسبية (14) نحو 38، وتحول مؤشر الماكد (MACD) إلى المنطقة السلبية مع تراجع المدرج التكراري، مما يشير إلى استمرار الضغط الهبوطي.

على الجانب الصعودي، تقع المقاومة الفورية عند المتوسط المتحرك البسيط لمدة 100 فترة قرب 4128 دولار، تليها الحاجز الأفقي عند 4200 دولار والمتوسط المتحرك البسيط لمدة 200 فترة عند 4260 دولار، قبل أن تظهر مقاومة أقوى عند 4400 دولار.

على الجانب الهبوطي، يُرى الدعم الأولي عند المستوى الأفقي 4000 دولار، حيث إن كسره من المرجح أن يفتح الباب أمام تراجع تصحيحي أعمق، بينما سيُبقي الثبات فوق هذه الأرضية XAU/USD في مرحلة هبوطية تماسكية دون المتوسطات المتحركة المذكورة.

(تمت كتابة التحليل الفني لهذه القصة بمساعدة أداة ذكاء اصطناعي. اعرف المزيد.)