ราคาทองคำขาขึ้นยังคงควบคุมใกล้จุดสูงสุดในรอบหนึ่งเดือน รอการขยับเกิน $2,700

ราคาทองคำยังคงได้รับการสนับสนุนจากการเก็งการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดเพิ่มเติม
ความกังวลเกี่ยวกับแผนภาษีการค้าของทรัมป์ยังเป็นประโยชน์ต่อโลหะมีค่าที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย
อารมณ์ตลาดที่กล้าเสี่ยงและการขยับขึ้นเล็กน้อยของ USD จํากัดขาขึ้นของคู่ XAU/USD
ราคาทองคำ (XAU/USD) แตะระดับสูงสุดใหม่ในรอบหนึ่งเดือนในช่วงตลาดลงทุนเอเชียวันพฤหัสบดี แม้ว่าจะพยายามสร้างโมเมนตัมเหนือระดับ $2,700 ท่ามกลางความกังวลที่ลดลงเกี่ยวกับภาษีการค้าของประธานาธิบดีสหรัฐฯ ที่ได้รับเลือกตั้ง โดนัลด์ ทรัมป์ การเก็งว่าเฟดอาจปรับลดอัตราดอกเบี้ยสองครั้งในปีนี้ยังคงสนับสนุนอารมณ์ตลาดที่ดีขึ้น นอกจากนี้ การขยับขึ้นเล็กน้อยของ USD กลายเป็นปัจจัยสำคัญที่กดดันโลหะมีค่าที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย
ในขณะเดียวกัน สัญญาณของแรงกดดันเงินเฟ้อที่ลดลงในสหรัฐฯ บ่งชี้ว่าเฟดอาจไม่จําเป็นต้องตัดความเป็นไปได้ในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมภายในสิ้นปีนี้ สิ่งนี้นําไปสู่การร่วงลงของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งอาจจํากัด USD และสนับสนุนราคาทองคำที่ไม่ให้ผลตอบแทน นอกจากนี้ ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับแผนภาษีของทรัมป์และผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นต่อการเติบโตทั่วโลกควรช่วยจํากัดขาลงที่มีนัยสําคัญของสินค้าโภคภัณฑ์ เทรดเดอร์ตั้งตารอข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ เพื่อเป็นแรงผลักดันระยะสั้น
ราคาทองคำยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นเนื่องจากข้อมูลเงินเฟ้อสหรัฐฯ ที่เย็นลงฟื้นการเก็งการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด
Bloomberg รายงานเมื่อต้นสัปดาห์นี้ว่าที่ปรึกษาทางเศรษฐกิจของประธานาธิบดีสหรัฐฯ ที่ได้รับเลือกตั้ง โดนัลด์ ทรัมป์ กําลังพิจารณาโปรแกรมเพื่อเพิ่มภาษีทีละน้อยทุกเดือน
นอกจากนี้ ข้อมูลเงินเฟ้อจากสหรัฐฯ ที่เย็นลงกว่าที่คาดไว้ฟื้นการคาดการณ์ว่าวัฏจักรการผ่อนคลายนโยบายของเฟดอาจยังไม่สิ้นสุดและสนับสนุนราคาทองคำ
สํานักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ (BLS) รายงานว่า CPI พาดหัวเพิ่มขึ้น 0.4% ในเดือนธันวาคม และอัตรารายปีเร่งขึ้นเป็น 2.9% จาก 2.7% ที่บันทึกไว้ในเดือนก่อนหน้า
ในขณะเดียวกัน ดัชนีพื้นฐานซึ่งไม่รวมราคาอาหารและพลังงานที่ผันผวนเพิ่มขึ้น 3.2% ต่อปีเมื่อเทียบกับการเพิ่มขึ้น 3.3% ในเดือนพฤศจิกายนและการประมาณการของตลาด
ตลาดตอบสนองอย่างรวดเร็วและตอนนี้คาดว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ย 40 จุดพื้นฐาน (bps) ภายในสิ้นปีนี้ เทียบกับประมาณ 31 bps ก่อนข้อมูลเงินเฟ้อเดือนธันวาคม
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีถอยห่างจากระดับสูงสุดในรอบ 14 เดือนที่แตะเมื่อวันจันทร์ ลากดอลลาร์สหรัฐฯ ลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งสัปดาห์ใหม่
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนดูเหมือนจะเชื่อมั่นว่าเฟดจะหยุดวัฏจักรการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปลายปีนี้ ซึ่งช่วยฟื้นความต้องการ USD และมีส่วนในการจํากัด XAU/USD
ประธานเฟดสาขาริชมอนด์ ทอม บาร์กิน กล่าวว่า ข้อมูลเงินเฟ้อใหม่แสดงให้เห็นถึงความก้าวหน้าในการลดเงินเฟ้อลงสู่เป้าหมาย 2% ของธนาคารกลาง แต่เสริมว่าอัตราดอกเบี้ยควรยังคงอยู่ในระดับที่จํากัด
ยูเครนดําเนินการโจมตีครั้งใหญ่ที่สุด โดยมุ่งเป้าไปที่สิ่งอํานวยความสะดวกทางทหารและน้ำมันลึกเข้าไปในรัสเซียด้วยโดรนและขีปนาวุธ รวมถึงขีปนาวุธ ATACMS ที่ผลิตในสหรัฐฯ
เพื่อตอบโต้ รัสเซียเปิดการโจมตีของตนเอง โดยมุ่งเป้าไปที่โครงสร้างพื้นฐานด้านก๊าซและพลังงานของยูเครนเป็นหลักด้วยขีปนาวุธมากกว่า 40 ลูกและโดรนโจมตี 70 ลำ
นายกรัฐมนตรีกาตาร์กล่าวเมื่อวันพุธว่าอิสราเอลและฮามาสตกลงที่จะหยุดยิงในกาซาและแลกเปลี่ยนตัวประกันชาวอิสราเอลกับนักโทษชาวปาเลสไตน์หลังจากสงคราม 15 เดือน
เทรดเดอร์ตั้งตารอข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ – รวมถึงยอดค้าปลีกรายเดือนและผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ตามปกติ – เพื่อเป็นแรงผลักดันใหม่ในช่วงตลาดลงทุนอเมริกาเหนือ
ราคาทองคำยังคงมีแนวโน้มที่จะปรับตัวขึ้นต่อไปเพื่อทดสอบอุปสรรคที่ $2,715-2,720
จากมุมมองทางเทคนิค ออสซิลเลเตอร์ในกราฟรายวันยังคงเป็นบวก สนับสนุนโอกาสในการปรับตัวขึ้นต่อไปสู่โซนอุปทาน $2,715-2,720 การซื้อที่ตามมาควรปูทางไปสู่การปรับตัวขึ้นเพิ่มเติมไปยังอุปสรรคที่เกี่ยวข้องถัดไปใกล้บริเวณ $2,748-2,750 ซึ่งเหนือกว่านี้ราคาทองคำอาจตั้งเป้าทดสอบจุดสูงสุดตลอดกาลอีกครั้งที่บริเวณ $2,790 ซึ่งแตะในเดือนตุลาคม 2024
ในทางกลับกัน การย่อตัวกลับที่มีนัยสําคัญใด ๆ ในขณะนี้ดูเหมือนจะพบแนวรับที่ดีและดึงดูดผู้ซื้อใหม่รอบบริเวณ $2,678 สิ่งนี้ควรช่วยจํากัดขาลงใกล้โซนแนวนอน $2,664-2,663 ความล้มเหลวในการป้องกันระดับแนวรับดังกล่าวอาจทําให้ราคาทองคำมีความเสี่ยงที่จะเร่งการลดลงไปยังบริเวณ $2,635 ระหว่างทางไปยังจุดบรรจบ $2,615 – ประกอบด้วยเส้นแนวโน้มขาขึ้นระยะสั้นและเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 100 วัน
Gold FAQs
ทําไมผู้คนคนถึงลงทุนในทองคํา?
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ใครเป็นผู้ซื้อทองคํามากที่สุด?
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์กับสินทรัพย์อื่นอย่างไร?
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
การเคลื่อนไหวของราคาของทองคําขึ้นอยู่กับอะไร?
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
เนื้อหาของบทความนี้เป็นเพียงความเห็นส่วนตัวของผู้เขียนบทความ ไม่สามารถใช้เป็นคำแนะนำการลงทุนได้ เนื้อหาของบทความนี้ใช้สำหรับการอ้างอิงเท่านั้นและผู้อ่านไม่ควรใช้บทความนี้เป็นพื้นฐานการลงทุนใด ๆ Mitrade ไม่รับผิดชอบต่อผลลัพธ์ใด ๆ ตามบทความนี้และไม่รับประกันความถูกต้องของเนื้อหาของบทความนี้