ราคาทองคำพุ่งขึ้นเหนือ 4,600 ดอลลาร์ ท่ามกลางความอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐและความตึงเครียดในอิหร่าน

• ทองคำพุ่งขึ้นสู่ระดับ $4,615 เนื่องจากความรู้สึกเสี่ยงที่ลดลงผลักดันนักลงทุนไปยังสินทรัพย์ปลอดภัย
• ข้อมูล PPI และยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งไม่สามารถยกดอลลาร์สหรัฐได้ ทำให้ความคาดหวังการผ่อนคลายของเฟดยังคงอยู่ในระดับเดิมสำหรับปี 2026
• ความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นในอิหร่านและการแทรกแซงของสหรัฐฯ ที่อาจเกิดขึ้นเพิ่มพรีเมียมทางภูมิศาสตร์ให้กับราคาทองคำ

ทองคำ (XAU/USD) ทำการกลับตัวและบันทึกการเพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันพุธ โดยได้รับการสนับสนุนจากการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ แม้ว่าข้อมูลเงินเฟ้อล่าสุดจะยืนยันกรณีที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ไม่เปลี่ยนแปลงในเดือนมกราคม XAU/USD ซื้อขายที่ $4,615 เพิ่มขึ้น 0.65%

ราคาทองคำดีดตัวขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐและความตึงเครียดในอิหร่านที่เพิ่มขึ้นมีมากกว่าข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่ง

ความต้องการเสี่ยงยังคงลดลง ซึ่งเป็นเหตุผลที่ทำให้เทรดเดอร์หันไปหาทองคำ ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) สำหรับเดือนตุลาคมในสหรัฐฯ แสดงให้เห็นว่าราคาผู้ผลิตยังห่างไกลจากเป้าหมาย 2% ของเฟด แต่เทรดเดอร์ยังคงมั่นใจว่าธนาคารกลางจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปี 2026

ข้อมูลเพิ่มเติมแสดงให้เห็นว่ายอดค้าปลีกเกินการคาดการณ์ ซึ่งบ่งชี้ว่าครัวเรือนในอเมริกาเพิ่มการใช้จ่าย โดยเฉพาะในรถยนต์และสินค้าอื่น ๆ

ข่าวล่าสุดเปิดเผยว่าความตึงเครียดในอิหร่านกำลังเพิ่มขึ้นหลังจากเจ้าหน้าที่ยุโรปสองคนกล่าวว่าการแทรกแซงทางทหารของสหรัฐฯ อาจเกิดขึ้นในอีก 24 ชั่วโมงข้างหน้า ตามรายงานของรอยเตอร์

ในระหว่างนี้ ขบวนการเฟดยังคงดำเนินต่อไปเมื่อมีเจ้าหน้าที่นโยบายจำนวนมากออกมาแสดงความคิดเห็น

ในวันพฤหัสบดี ปฏิทินเศรษฐกิจจะมีการประกาศข้อมูลผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกสำหรับสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 10 มกราคม โดยคาดว่ามีชาวอเมริกัน 215,000 คนยื่นขอสวัสดิการว่างงาน ซึ่งสูงกว่าที่เห็นในสัปดาห์ก่อนที่ 208,000 นอกจากนี้ ดัชนีการผลิตของธนาคารกลางเฟดในภูมิภาคต่าง ๆ จะถูกเปิดเผย

ข่าวสารตลาดประจำวันที่มีผลต่อการเคลื่อนไหว: ราคาทองคำพุ่งสูงขึ้นเมื่ออัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ลดลง

• การอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐสนับสนุนราคาทองคำ ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลัก 6 สกุล ลดลง 0.04% ที่ 99.15 อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ กำลังลดลง โดยอัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปีลดลงสามจุดครึ่งเป็น 4.14%
• สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ เปิดเผยตัวเลขเดือนตุลาคมและพฤศจิกายน แต่ผู้เข้าร่วมตลาดยังคงมุ่งเน้นไปที่การเปิดเผยล่าสุด PPI ในเดือนพฤศจิกายนเพิ่มขึ้น 0.2% MoM สอดคล้องกับการคาดการณ์และเพิ่มขึ้นจาก 0.1% ในเดือนตุลาคม ตัวเลขประจำปีอยู่ที่ 3% เกินการคาดการณ์ที่ 2.7% และตัวเลข 2.8% ในเดือนตุลาคม
• สำหรับ PPI พื้นฐาน ลดลงจาก 0.3% เป็น 0% MoM ต่ำกว่าการคาดการณ์ที่ลดลง 0.2% และในช่วง 12 เดือนถึงเดือนพฤศจิกายน เพิ่มขึ้น 3% เกินการคาดการณ์ที่ 2.7% และตัวเลขก่อนหน้านี้ที่ 3.9%
• ยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ สำหรับเดือนพฤศจิกายนเพิ่มขึ้น 0.6% MoM หลังจากการหดตัว 0.1% ในเดือนตุลาคมและสูงกว่าการคาดการณ์ที่ 0.4% ยอดค้าปลีกกลุ่มควบคุม ซึ่งใช้โดยสำนักงานสำรวจสำมะโนประชากรในการคำนวณ GDP ขยายตัว 0.4% ตามที่คาดการณ์ไว้ ลดลงจากตัวเลขที่ปรับลดลงที่ 0.6%
• เจ้าหน้าที่เฟดจำนวนมากได้ออกมาแสดงความคิดเห็น ราฟาเอล บอสติก จากแอตแลนตากล่าวว่าความเงินเฟ้อยังห่างไกลจากที่เราต้องการและนโยบายต้องมีความเข้มงวด ในขณะเดียวกัน เนล คาชคารี จากเฟดมินนีแอโพลิสกล่าวว่าเฟดต้องติดตามทั้งสองด้านของคำสั่ง และว่าเศรษฐกิจไม่ได้ชะลอตัวตามที่คาดไว้ เขามองเห็นการเติบโตที่ดี ตลาดงานมีเสถียรภาพและเงินเฟ้อเริ่มลดลง
• ผู้ว่าการเฟด มิราน ย้ำถึงความจำเป็นในการผ่อนคลายนโยบาย 150 จุดในปีนี้ โดยสะท้อนความคิดเห็นที่มีแนวโน้มผ่อนคลายของเขา แอนนา พอลสัน จากเฟดฟิลาเดลเฟียกล่าวว่าเงินเฟ้ออาจถึงเป้าหมาย 2% ของเฟดภายในสิ้นปีและนโยบายมีความ "ค่อนข้างเข้มงวด"
• ประธานเฟดชิคาโก ออสตัน กูลส์บี กล่าวว่าความเป็นอิสระของธนาคารกลางเป็นกุญแจสำคัญต่อราคาที่ต่ำ
• ตลาดเงินได้คาดการณ์การผ่อนคลาย 50 จุดในช่วงปลายปี ตามข้อมูลจาก Prime Market Terminal

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ราคาทองคำข้ามระดับ $4,600 ขาขึ้นมุ่งเป้าไปที่ $4,700

แนวโน้มราคาทองคำยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้นเมื่อโลหะสีเหลืองแตะระดับสูงสุดใหม่ที่ $4,643 โดยมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นต่อไปเมื่อผู้ซื้อเคลียร์ระดับ $4,650 เนื่องจากพวกเขาจะมุ่งเน้นไปที่การผลักดันราคาไปสู่ $4,700 อย่างไรก็ตาม ดูเหมือนว่าขาขึ้นจะเริ่มสูญเสียแรงผลักดันบางอย่างตามที่แสดงโดยดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ซึ่งอยู่ในระดับคงที่ใกล้เขตซื้อมากเกินไป

ในทางกลับกัน หาก XAU/USD ลดลงต่ำกว่า $4,600 เทรดเดอร์อาจมองหาการย่อตัว โดยเริ่มต้นไปที่ $4,550 แนวรับที่สำคัญถัดไปจะอยู่ที่ระดับ $4,500